界面新聞記者 | 安震
11月1日，金融監(jiān)管總局正式發(fā)布《商業(yè)銀行資本管理辦法》（以下簡稱《資本辦法》），《辦法》由正文和25個附件組成，共計約35萬字，正文重點突出總體性、原則性和制度性要求。明確具體的計量規(guī)則、技術標準、監(jiān)管措施、信息披露內容等?！掇k法》進一步完善商了業(yè)銀行資本監(jiān)管規(guī)則，推動銀行強化風險管理水平。
招聯(lián)金融首席研究員董希淼對界面新聞表示，2012年6月，原中國銀監(jiān)會公布《商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）》，確立了我國商業(yè)銀行資本監(jiān)管制度，在推動銀行提升風險管理水平、對接國際監(jiān)管規(guī)則等方面發(fā)揮積極作用。但十多年來，經濟金融形勢發(fā)生了較大變化，原《資本辦法》存在一些不足和問題開始顯現(xiàn)。比如，對部分債權的風險權重較為單一，未充分反映風險實質；未充分體現(xiàn)差異化監(jiān)管思路，對中小銀行要求過高。與此同時，國際監(jiān)管制度也進行了改革。巴塞爾委員會2017年發(fā)布《巴塞爾協(xié)議III：后危機改革最終方案》，要求各成員按期實施。因此，根據內外新變化、新情況，及時修改調整資本管理相關規(guī)則，具有緊迫性和重要性。
2023年2月18日至3月20日，《資本辦法》向社會公開征求意見，金融監(jiān)管總局表示，與征求意見稿相比，《資本辦法》主要在以下幾方面進行了完善：一是結合相關業(yè)務風險特征，進一步校準部分風險暴露的風險權重，優(yōu)化個別表外業(yè)務適用的信用轉換系數(shù)。二是細化完善規(guī)則表述，使規(guī)則更易于理解和執(zhí)行。三是制定配套政策文件，明確過渡期安排，確保實施工作穩(wěn)妥有序。
《資本辦法》主要包括五個方面內容。
（一）構建差異化資本監(jiān)管體系。
其中，規(guī)模較大或跨境業(yè)務較多的銀行，劃為第一檔，對標資本監(jiān)管國際規(guī)則；規(guī)模較小、跨境業(yè)務較少的銀行納入第二檔，實施相對簡化的監(jiān)管規(guī)則；第三檔主要是規(guī)模更小且無跨境業(yè)務的銀行，進一步簡化資本計量要求，引導其聚焦縣域和小微金融服務。
（二）全面修訂風險加權資產計量規(guī)則，包括信用風險權重法和內部評級法、市場風險標準法和內部模型法以及操作風險標準法，提升資本計量的風險敏感性。
比如，針對房地產風險暴露中的抵押貸款，依據房產類型、還款來源、貸款價值比（LTV），設置多檔風險權重；限制內部評級法使用范圍，校準風險參數(shù)。
（三）要求銀行制定有效的政策、流程、制度和措施，及時、充分地掌握客戶風險變化，確保風險權重的適用性和審慎性。
金融監(jiān)管總局相關負責人表示，準確的風險暴露分類是計量前提，須明確劃分標準和認定流程；劃分銀行同業(yè)風險暴露分類、識別優(yōu)質公司或“穿透”資管產品，須加強盡職調查和基礎信息審核
（四）強化監(jiān)督檢查，優(yōu)化壓力測試，深化第二支柱應用，進一步提升監(jiān)管有效性。
一方面，參照國際標準，完善監(jiān)督檢查內容。設置72.5%的風險加權資產永久底線，替換原并行期資本底線安排；完善信用、市場和操作風險的風險評估要求,將國別、信息科技、氣候等風險納入其他風險的評估范圍。
另一方面，銜接國內現(xiàn)行監(jiān)管制度，促進政策落實。完善銀行賬簿利率、流動性、聲譽等風險的評估標準；強調全面風險管理。
（五）提高信息披露標準，強化相關定性和定量信息披露，增強市場約束。《資本辦法》引入70余張模板，提高數(shù)據披露的顆粒度，要求商業(yè)銀行按照規(guī)定的披露格式、內容、頻率、方式和質量控制等進行披露。
董希淼表示，《資本辦法》最突出變化是體現(xiàn)差異化監(jiān)管思路，構建差異化資本監(jiān)管體系。我國銀行業(yè)金融機構超過四千家，數(shù)量多、分布廣，業(yè)務規(guī)模、風險特征千差萬別。借鑒歐美等成熟國家的分類監(jiān)管做法，按照銀行規(guī)模和業(yè)務不同，將銀行劃分為三個檔次，匹配不同的資本監(jiān)管方案，在資本要求、風險加權資產計量、信息披露等要求上分類對待、區(qū)別處理。
“這就大大提高資本監(jiān)管與銀行實際的針對性和匹配性，既加強對大中型銀行的資本監(jiān)管，推動銀行業(yè)保持發(fā)展穩(wěn)健性；又適當降低中小銀行合規(guī)成本，引導其聚焦于服務縣域和小微企業(yè)。”董希淼分析。
董希淼認為，資本是商業(yè)銀行抵御各類風險的重要屏障，是服務實體經濟的重要基礎。資本管理是商業(yè)銀行的基礎制度和金融監(jiān)管的關鍵抓手之一?！顿Y本辦法》內容全面細致，堪稱“中國版巴III協(xié)議”。
《資本辦法》將于2024年1月1日起正式實施。過渡期安排包括：一是對計入資本凈額的損失準備設置2年過渡期，其間逐步提高非信貸資產損失準備最低要求，推動商業(yè)銀行合理增提損失準備，平滑對資本凈額的影響。二是對信息披露設置5年過渡期，過渡期內商業(yè)銀行根據所屬檔次、系統(tǒng)重要性程度和上市情況，適用不同的信息披露要求，穩(wěn)妥開展信息披露工作，穩(wěn)步提高信息透明度和市場約束力。
“2024年正式實施后，將產生四個方面的積極作用：一是有助于提升銀行風險管理水平，保持銀行體系穩(wěn)健性，更好地防范金融風險；二是有助于提高銀行資本監(jiān)管匹配性，將差異化監(jiān)管落到實處，減輕中小銀行合規(guī)成本；三是推動銀行提升服務實體經濟能力，特別是降低地方政府債券和優(yōu)質企業(yè)的資本占用等，實際作用較大；四是有助于我國銀行業(yè)對接巴塞爾協(xié)議III等國際規(guī)則，推動金融業(yè)對外開放不斷擴大和深化，提升全球競爭力。此外，在全面注冊制改革正式落地的背景下，新規(guī)將更好地支持銀行通過資本市場融資，豐富資本補充形式，拓寬資本補充渠道，一定程度有助于促進我國資本市場發(fā)育，提高直接融資比例?！?/p>