圖片來(lái)源：ICphoto
百年人壽保險(xiǎn)股份有限公司（下稱“百年人壽”）走出其風(fēng)險(xiǎn)化解的重要一步。
11月1日，國(guó)家金融監(jiān)管總局大連監(jiān)管局披露公告，核準(zhǔn)王新浩百年人壽董事長(zhǎng)及董事的任職資格。王新浩此前為浦發(fā)銀行（600000.SH）副行長(zhǎng)，此次是從銀行業(yè)跨界來(lái)到保險(xiǎn)業(yè)。今年1月，浦發(fā)銀行公告稱，副行長(zhǎng)、財(cái)務(wù)總監(jiān)王新浩因組織調(diào)動(dòng)申請(qǐng)辭職。
業(yè)內(nèi)人士在接受藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)記者采訪時(shí)透露，王新浩在大連金融業(yè)任職多年，有十分豐富的管理經(jīng)驗(yàn)和國(guó)際化視野，此番出任董事長(zhǎng)，主要任務(wù)包括幫助百年人壽推進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)化解，從根本上解決困擾發(fā)展的公司治理問(wèn)題，進(jìn)行價(jià)值轉(zhuǎn)型。
從機(jī)構(gòu)情況來(lái)看，2022年，百年人壽凈虧損27.1億元，凈資產(chǎn)也由上年末的81.66億元降至年末的3.23億元；今年一季度，公司凈虧損10.5億元，且資不抵債，凈資產(chǎn)為-4.2億元，風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)仍為C類，償付能力不達(dá)標(biāo)。此后兩個(gè)季度，百年人壽未披露業(yè)績(jī)情況。
如今，隨著空缺3年已久的“掌舵人”就位，搭建起新的領(lǐng)導(dǎo)班子，百年人壽的化險(xiǎn)進(jìn)度也在加快。
“一二把手”有望雙雙補(bǔ)缺就位
百年人壽董事長(zhǎng)一職已空缺三年。2021年2月，長(zhǎng)期擔(dān)任百年人壽董事長(zhǎng)一職的何勇生離職。5個(gè)月后，百年人壽總裁單勇離職。
“一二把手”相繼離開，彼時(shí)業(yè)內(nèi)傳言，來(lái)自百年人壽股東萬(wàn)達(dá)的劉朝暉有望接任董事長(zhǎng)一職，但該事項(xiàng)始終未落定。不過(guò)，劉朝暉從2021年11月?lián)伟倌耆藟鄱轮两瘛?/p>
總裁人選落定亦是曲折。單勇離任后，百年人壽先是由副總裁孫曉紅擔(dān)任公司臨時(shí)負(fù)責(zé)人，半年后，又宣布于衛(wèi)紅接替孫曉紅擔(dān)任公司臨時(shí)負(fù)責(zé)人。
高管團(tuán)隊(duì)的不穩(wěn)定，給百年人壽的長(zhǎng)期穩(wěn)健發(fā)展添上一筆不確定性。今年年初，業(yè)內(nèi)消息傳出，浦發(fā)銀行原副行長(zhǎng)王新浩將“轉(zhuǎn)戰(zhàn)”百年人壽，有望出任董事長(zhǎng)。此后，王新浩出任百年人壽黨委書記，直至此次董事長(zhǎng)任職資格獲批。
公開履歷顯示，王新浩出生于1967年，博士研究生，加入浦發(fā)銀行前，曾任光大銀行大連分行資產(chǎn)管理部總經(jīng)理，客戶經(jīng)理部總經(jīng)理，公司銀行部總經(jīng)理。2000年，王新浩作為負(fù)責(zé)人之一參與籌建浦發(fā)銀行大連分行，先后任浦發(fā)銀行大連分行黨組成員、副行長(zhǎng)，大連分行黨委書記、行長(zhǎng)。2013年，王新浩調(diào)任浦發(fā)銀行上海分行黨委書記、行長(zhǎng)兼上海自貿(mào)區(qū)分行黨委書記、行長(zhǎng)；2016年4月，出任浦發(fā)銀行副行長(zhǎng)。
藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)了解到，百年人壽總裁一職也有較為明確的人選。太保壽險(xiǎn)副總經(jīng)理戴文浩近期加入百年人壽，曾以百年人壽黨委副書記的身份出席相關(guān)會(huì)議，有望出任總裁。
戴文浩出生于1974年，本科學(xué)歷，碩士學(xué)位，曾任太保壽險(xiǎn)寧波分公司信息技術(shù)部經(jīng)理、人力資源部經(jīng)理，太保壽險(xiǎn)信息技術(shù)部總經(jīng)理助理、副總經(jīng)理、總控管理中心總經(jīng)理、契約部總經(jīng)理、營(yíng)運(yùn)企劃部總經(jīng)理，太保壽險(xiǎn)江西分公司總經(jīng)理、河南分公司總經(jīng)理兼豫東分公司總經(jīng)理等。2018年6月，戴文浩任太保壽險(xiǎn)副總經(jīng)理，負(fù)責(zé)太保壽險(xiǎn)的個(gè)險(xiǎn)板塊。
針對(duì)高管變更，百年人壽相關(guān)負(fù)責(zé)人在接受藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)采訪時(shí)表示，后續(xù)公司將加快價(jià)值轉(zhuǎn)型發(fā)展，對(duì)包含客戶經(jīng)營(yíng)、服務(wù)運(yùn)營(yíng)、合規(guī)風(fēng)控、隊(duì)伍建設(shè)、機(jī)構(gòu)管理、渠道管理、產(chǎn)品經(jīng)營(yíng)、績(jī)效考核等在內(nèi)的八大經(jīng)營(yíng)舉措進(jìn)行重建、優(yōu)化、升級(jí)，“公司會(huì)轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)思想，聚焦價(jià)值增長(zhǎng)和資本貢獻(xiàn)?！?/p>
償付能力逼近監(jiān)管“紅線”，已資不抵債
對(duì)于百年人壽而言，經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)壓力和公司治理是繞不開且需要正視的難題，償付能力吃緊和資不抵債的現(xiàn)狀，亦需要拿出直接手段來(lái)解決。
成立于2009年的百年人壽，總部位于遼寧大連，是東北地區(qū)首家中資人身險(xiǎn)法人機(jī)構(gòu)，初始股東包括大連地方國(guó)資、國(guó)電電力、東方資管、華信信托等多家機(jī)構(gòu)。2014年至2015年，萬(wàn)達(dá)集團(tuán)通過(guò)接盤國(guó)電電力、遼寧時(shí)代萬(wàn)恒等公司轉(zhuǎn)讓的股權(quán)，逐步增持百年人壽，成為該公司持股11.55%的第一大股東。
新股東到來(lái)后，2015年，百年人壽實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)扭虧為盈，并連續(xù)7年盈利，2015年至2021年分別實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)0.32億元、2.04億元、3.51億元、6.86億元、2.23億元、8.02億元以及5.88億元。
一位保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)高管向藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)評(píng)價(jià)道，百年人壽在民營(yíng)股東主導(dǎo)期間實(shí)施了較為激進(jìn)的產(chǎn)品策略，保費(fèi)規(guī)模快速提升，但業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和價(jià)值并不是很好，投資端也有一些期限錯(cuò)配和風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目，疊加房地產(chǎn)行業(yè)下行以及市場(chǎng)行情走低，投資端爆雷，以至業(yè)績(jī)承壓。
2022年，百年人壽業(yè)績(jī)大虧，凈虧損27.1億元。今年一季度，虧損態(tài)勢(shì)延續(xù)，凈虧損10.5億元，風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)多期為C類，償付能力不達(dá)標(biāo)。此后兩個(gè)季度，百年人壽未披露償付能力報(bào)告。
截至今年一季度末，百年人壽核心、綜合償付能力充足率分別為64.43%以及102.59%，貼近監(jiān)管“紅線”；季度末凈資產(chǎn)為-4.2億元，陷入資不抵債的困境。
困局，非一日之寒。歸根結(jié)底，又繞不開公司治理問(wèn)題。百年人壽亦在償付能力報(bào)告中坦言，公司正根據(jù)監(jiān)管要求積極推進(jìn)公司治理相關(guān)問(wèn)題整改工作，持續(xù)改善風(fēng)險(xiǎn)管理薄弱環(huán)節(jié)，提升公司治理水平。
需關(guān)注的是，百年人壽還未從萬(wàn)達(dá)和銀泰之間的股權(quán)糾葛中脫身。2019年12月27日，萬(wàn)達(dá)與銀泰旗下中國(guó)聯(lián)合實(shí)業(yè)投資有限公司（下稱“聯(lián)合實(shí)業(yè)”）簽訂《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，約定萬(wàn)達(dá)集團(tuán)將百年人壽9億股股權(quán)轉(zhuǎn)讓給聯(lián)合實(shí)業(yè)，聯(lián)合實(shí)業(yè)向萬(wàn)達(dá)集團(tuán)支付27.18億。上述股份轉(zhuǎn)讓款支付后，萬(wàn)達(dá)集團(tuán)無(wú)償占用至今，但始終沒(méi)有將標(biāo)的股份轉(zhuǎn)讓至聯(lián)合實(shí)業(yè)名下，聯(lián)合實(shí)業(yè)多次函詢?nèi)f達(dá)集團(tuán)給出解決方案無(wú)果遂成訟。今年1月，萬(wàn)達(dá)旗下大連萬(wàn)達(dá)商業(yè)管理集團(tuán)股份有限公司部分股權(quán)被凍結(jié)，股權(quán)糾紛趨于白熱化。
此外，百年人壽現(xiàn)有股東中，大多數(shù)股東所持股權(quán)處于被質(zhì)押或凍結(jié)狀態(tài)，占比近8成。
資不抵債、股權(quán)關(guān)系未理順、償付能力承壓及流動(dòng)性問(wèn)題等等，都是百年人壽待化解的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)。上述保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)高管判斷，從目前情況來(lái)看，百年人壽有可能會(huì)通過(guò)大連地方國(guó)資參與以及市場(chǎng)化處置手段，共同推進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)化解。（藍(lán)鯨財(cái)經(jīng) 李丹萍 lidanping@lanjinger.com）