2024年4月15日，市場(chǎng)全天震蕩反彈，三大指數(shù)均漲超1%。截至收盤，滬指漲1.26%，深成指漲1.53%，創(chuàng)業(yè)板指漲1.85%。北向資金全天凈買入81.08億。
板塊方面，中字頭、證券、銀行、高股息等板塊漲幅居前，教育、黃金、環(huán)保、旅游等板塊跌幅居前。
ETF方面，相關(guān)消息刺激下，央國(guó)企ETF、半導(dǎo)體、券商類ETF有望持續(xù)受益。
【新“國(guó)九條”提振，“中字頭”持續(xù)高位】
今日，“中字頭”持續(xù)高位運(yùn)行，領(lǐng)漲市場(chǎng)。截至收盤，中鐵裝配、中遠(yuǎn)通20CM漲停，中紡標(biāo)收漲23.83%，中機(jī)認(rèn)檢、中船漢光等個(gè)股漲超10%。
消息面上，近日印發(fā)的《關(guān)于加強(qiáng)監(jiān)管防范風(fēng)險(xiǎn)推動(dòng)資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展的若干意見(jiàn)》是資本市場(chǎng)第三個(gè)“國(guó)九條”。其中提到，強(qiáng)化上市公司現(xiàn)金分紅監(jiān)管。對(duì)多年未分紅或分紅比例偏低的公司，限制大股東減持、實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)警示。加大對(duì)分紅優(yōu)質(zhì)公司的激勵(lì)力度，多措并舉推動(dòng)提高股息率。增強(qiáng)分紅穩(wěn)定性、持續(xù)性和可預(yù)期性，推動(dòng)一年多次分紅、預(yù)分紅、春節(jié)前分紅。
國(guó)盛證券表示，2023年多家央企的分紅率已經(jīng)有所提高。在新政策的推動(dòng)下，預(yù)計(jì)央企和國(guó)企的市值管理措施將逐步出臺(tái)，進(jìn)一步增強(qiáng)這些企業(yè)的市值管理動(dòng)力，并推動(dòng)其估值的快速修復(fù)。這一系列政策的實(shí)施，預(yù)計(jì)將對(duì)資本市場(chǎng)產(chǎn)生積極影響，提升市場(chǎng)的整體質(zhì)量和效率，為投資者帶來(lái)更加穩(wěn)健和可持續(xù)的回報(bào)。
相關(guān)ETF：基建50ETF(516970.SH)、基建ETF(159619.SZ)、基建50ETF(159635.SZ)、央企共贏ETF(517090.SH)、國(guó)企共贏ETF(159719.SZ)、中國(guó)國(guó)企ETF(517180.SH)、央企創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)ETF(515900.SH)、央企創(chuàng)新ETF(515600.SH)、央企紅利50ETF(560700.SH)
【全球半導(dǎo)體銷售額4連增，行業(yè)或迎上行周期】
今日，半導(dǎo)體板塊活躍。截至收盤，捷捷微電收漲10.10%，芯源微收漲8.24%，拓荊科技、北方華創(chuàng)等個(gè)股跟漲。
消息面上，多方數(shù)據(jù)驗(yàn)證全球半導(dǎo)體行業(yè)正步入新一輪上行周期。世界半導(dǎo)體貿(mào)易統(tǒng)計(jì)組織(WSTS)公布數(shù)據(jù)顯示，2024年2月全球半導(dǎo)體銷售額同比增長(zhǎng)16.3%，連續(xù)4個(gè)月實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng)，顯示出行業(yè)上行趨勢(shì)逐漸強(qiáng)化。
此外，WSTS還預(yù)計(jì)，2024年全球半導(dǎo)體市場(chǎng)將強(qiáng)勁增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)同比增長(zhǎng)13.1%，市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到 5880 億美元。增長(zhǎng)預(yù)計(jì)將主要由存儲(chǔ)器行業(yè)推動(dòng)，僅存儲(chǔ)器行業(yè)就有望在2024年達(dá)1300億美元左右，同比增長(zhǎng)超過(guò)40%。
中原證券認(rèn)為，全球半導(dǎo)體月度銷售額繼續(xù)同比增長(zhǎng)，存儲(chǔ)器價(jià)格整體仍維持上漲趨勢(shì)。下游需求呈現(xiàn)結(jié)構(gòu)分化趨勢(shì)，消費(fèi)類需求在逐步復(fù)蘇中，Canalys預(yù)計(jì)2024年全球智能手機(jī)出貨量將同比增長(zhǎng)4%，全球PC出貨量24Q1同比增長(zhǎng)3%，Canalys預(yù)計(jì)2024年全球PC出貨量同比增長(zhǎng)7.6%，預(yù)計(jì)AI手機(jī)及AIPC滲透率快速提升。全球半導(dǎo)體設(shè)備銷售額23Q4同比增長(zhǎng)1%，2024年2月日本半導(dǎo)體設(shè)備銷售額同比增長(zhǎng)7.8%，環(huán)比增長(zhǎng)1%；全球硅片出貨量23Q4同比下降16.5%，環(huán)比下降0.5%。綜上所述，半導(dǎo)體周期底部已顯現(xiàn)，消費(fèi)類需求在逐步復(fù)蘇中，存儲(chǔ)器價(jià)格整體仍維持上漲趨勢(shì)，周期復(fù)蘇或?qū)⒅痢?/p>
相關(guān)ETF：芯片設(shè)備ETF(560780.SH)、半導(dǎo)體設(shè)備ETF(159516.SZ)、半導(dǎo)體材料ETF(562590.SH)、半導(dǎo)體ETF(159813.SZ)、芯片ETF(159995.SZ)
【“1+N”政策明晰，券商或?qū)⒐δ苄苑胖潦孜弧?/p>
今日，大金融股表現(xiàn)活躍，證券板塊走強(qiáng)，首創(chuàng)證券漲停，信達(dá)證券、西部證券、長(zhǎng)江證券、中銀證券、浙商證券漲幅居前。
消息面上，《關(guān)于加強(qiáng)監(jiān)管防范風(fēng)險(xiǎn)推動(dòng)資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展的若干意見(jiàn)》印發(fā)?！兑庖?jiàn)》共9個(gè)部分，是資本市場(chǎng)第三個(gè)“國(guó)九條”，是繼2004年、2014年兩個(gè)“國(guó)九條”之后，再次出臺(tái)的資本市場(chǎng)指導(dǎo)性文件。
開(kāi)源證券表示，伴隨新“國(guó)九條”出臺(tái)，新一輪資本市場(chǎng)“1+N”政策體系框架逐漸清晰。后續(xù)將強(qiáng)調(diào)券商將功能性放到首位，投行和財(cái)富管理能力建設(shè)是未來(lái)重點(diǎn)，穩(wěn)慎有序發(fā)展期貨和衍生品市場(chǎng)，券商業(yè)務(wù)重心或再次傾斜輕資本業(yè)務(wù)。
相關(guān)ETF：證券保險(xiǎn)ETF(512070.SH)、證券ETF龍頭(159993.SZ)、證券公司ETF(516730.SH)、證券ETF指數(shù)基金(516200.SH)