界面新聞?dòng)浾?| 陳慧東
逸飛激光（688646.SH）5月23日晚間發(fā)布公告顯示，公司計(jì)劃使用自有資金3000萬元溢價(jià)購買無錫新聚力科技有限公司（以下簡稱“新聚力”）51%的股權(quán)，交易完成后新聚力將成為公司控股子公司。此次交易旨在整合雙方資源，發(fā)揮智慧物流與智能裝備的協(xié)同效益，推動(dòng)智能制造的高端化、智能化、綠色化。
上述公告顯示，本次交易考核期為2024-2026年，新聚力實(shí)現(xiàn)的目標(biāo)凈利潤分別不低于2400萬元、3600萬元和6000萬元，即考核期累計(jì)目標(biāo)凈利潤合計(jì)不低于1.2億元。如果新聚力在考核期內(nèi)凈利潤之和達(dá)到累計(jì)目標(biāo)凈利潤的80%，且不存在因其他違約行為給公司造成重大不利影響的，公司將進(jìn)一步收購新聚力剩余全部股權(quán)；如果新聚力在考核期內(nèi)凈利潤之和低于約定目標(biāo)凈利潤60%的，公司有權(quán)要求轉(zhuǎn)讓方或目標(biāo)公司回購全部或部分股權(quán)。
標(biāo)的公司新聚力于2023年才實(shí)現(xiàn)業(yè)績扭虧以及資產(chǎn)凈額轉(zhuǎn)正。2022年和2023年，新聚力實(shí)現(xiàn)營收分別為0.17億元、1.05億元，實(shí)現(xiàn)凈利潤分別為-0.13億元、0.17億元，資產(chǎn)凈額分別為-0.14億元、3.22億元。
新聚力是集規(guī)劃設(shè)計(jì)、軟件開發(fā)、數(shù)字孿生、設(shè)備制造、工程實(shí)施、售后服務(wù)于一體的EPC級(jí)整廠智慧物流系統(tǒng)解決方案服務(wù)商，其產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于新能源電池、半導(dǎo)體、消費(fèi)電子、醫(yī)療健康等行業(yè)。新聚力主要產(chǎn)品包括新能源電池整廠物流成套系統(tǒng)、半導(dǎo)體CIM軟件、半導(dǎo)體AMHS設(shè)備、智能化倉儲(chǔ)物流系統(tǒng)、自動(dòng)化輸送分揀系統(tǒng)、數(shù)字工廠可視化平臺(tái)系統(tǒng)、智慧工廠信息管理系統(tǒng)以及物流線核心設(shè)備供應(yīng)的服務(wù)。
截至評(píng)估基準(zhǔn)日，經(jīng)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評(píng)估，新聚力凈資產(chǎn)賬面價(jià)值為395.16萬元，評(píng)估價(jià)值為1233.66萬元，評(píng)估增值838.50萬元，增值率212.19%；經(jīng)收益法評(píng)估，新聚力全部權(quán)益市場價(jià)值為7018.00萬元，評(píng)估增值6622.85萬元，增值率為1676.02%。
公告稱， 本次評(píng)估選擇收益法評(píng)估結(jié)果作為新聚力的股東全部權(quán)益價(jià)值的最終結(jié)果。新聚力股東全部權(quán)益價(jià)值確定為7,018.00萬元。 以評(píng)估價(jià)值7,018.00萬元為基準(zhǔn)，經(jīng)交易各方協(xié)商一致，確定目標(biāo)公司51%股權(quán)的交易價(jià)款總額為人民幣3,000.00萬元。
逸飛激光于2005年成立，2023年7月登陸科創(chuàng)板。公司主要從事精密激光加工智能裝備研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)和銷售。主要產(chǎn)品包括鋰電池電芯自動(dòng)裝配線、模組/PACK自動(dòng)裝配線等自動(dòng)化產(chǎn)線及各類精密激光加工智能化專機(jī)，廣泛應(yīng)用于鋰電池、家電廚衛(wèi)和裝配式建筑等行業(yè)。
逸飛激光2023年全年?duì)I業(yè)收入約6.97億元，同比增加29.36%；歸屬于上市公司股東的凈利潤約1.01億元，同比增加7.7%。
2024年一季度，逸飛激光實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入1.19億元，同比增長4.69%，環(huán)比下滑48.72%；歸母凈利潤為1584萬元，同比增長82.58%，環(huán)比下滑68.85%；實(shí)現(xiàn)經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-0.55億元，同比、環(huán)比均持續(xù)下滑。
值得一提的是，逸飛激光的資金情況難言樂觀。截至2024年一季度末，公司賬面上的貨幣資金余額為2.44億元，較年初減少34%；流動(dòng)負(fù)債總額為7.17億元，同期公司經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額也為凈流出0.55億元的狀態(tài)。
逸飛激光一季度報(bào)告中披露，截至2024年3月31日公司股東戶數(shù)為6963戶，較上期（2023年12月31日）減少5477戶，減幅為44.03%。公司股東戶數(shù)低于行業(yè)平均水平。根據(jù)Choice數(shù)據(jù)，截至2024年3月31日機(jī)械設(shè)備行業(yè)上市公司平均股東戶數(shù)為2.77萬戶。其中，公司股東戶數(shù)處于1萬~2萬區(qū)間占比最高，為26.84%。