文|投資界PEdaily 王露
香港家辦有望迎來(lái)標(biāo)志性一幕。
近日，李嘉誠(chéng)長(zhǎng)子、長(zhǎng)和系主席李澤鉅首次公開(kāi)家族辦公室進(jìn)程——他表示，李氏家族辦公室將于中國(guó)香港成立，管理人員包括多年同事及家族成員。
李嘉誠(chéng)，始終與香港首富的標(biāo)簽相連。從白手起家到商業(yè)帝國(guó)，從創(chuàng)富、守富到傳富過(guò)程，寫(xiě)下一個(gè)個(gè)香江傳奇，如今第三代也已進(jìn)入家族事業(yè)版圖。
被視為富豪的秘密花園，家族辦公室正在成為Old Money的標(biāo)配。這也是香港家辦設(shè)立潮的一抹縮影，香港正在火力全開(kāi)爭(zhēng)搶全球富豪。
李澤鉅表態(tài)：家族辦公室將落地中國(guó)香港
先來(lái)看看最新一則聲明。
“李氏家族一直于香港進(jìn)行不同投資，會(huì)就于香港成立家族辦公室一事制度化，管理人包括共事多年的友好同事以及家族成員?！泵鎸?duì)香港傳媒，李澤鉅如是說(shuō)。
長(zhǎng)年位居中國(guó)香港富豪榜首位，李嘉誠(chéng)家族無(wú)疑是風(fēng)向標(biāo)之一。不論是二代接班還是家族信托，均早早做好部署，唯有家族辦公室一直未有定論。這次是家族首度表態(tài)“就于香港成立家族辦公室一事制度化”。
管中窺豹，從中可以看出香港最富有家族的財(cái)富管理模式和金錢(qián)流向：扎根香港，正在搭建家辦制度架構(gòu)，核心團(tuán)隊(duì)將由家族成員和多年同事組成。
其實(shí)，這一幕早有跡象。
今年以來(lái)，李澤鉅多次主動(dòng)談起香港家辦。在今年5月的長(zhǎng)實(shí)集團(tuán)股東大會(huì)上，他指出中國(guó)香港作為國(guó)際金融中心，越來(lái)越多國(guó)際企業(yè)及國(guó)際家族辦公室設(shè)在中國(guó)香港，中國(guó)香港國(guó)際金融市場(chǎng)地位越加鞏固，香港的經(jīng)濟(jì)底氣亦會(huì)更好，有利長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。
實(shí)際上，關(guān)于李嘉誠(chéng)家辦的傳聞一直喧囂塵上。周凱旋創(chuàng)辦的維港投資，因資金來(lái)源是李嘉誠(chéng)基金會(huì)，一度被外界視為李嘉誠(chéng)的家族辦公室。
對(duì)此，長(zhǎng)江實(shí)業(yè)集團(tuán)還專門(mén)進(jìn)行澄清：維港投資并非李嘉誠(chéng)先生之家族辦公室，該公司由周凱旋小姐全資擁有，李嘉誠(chéng)先生僅聯(lián)同維港公司參與科技與創(chuàng)新科技項(xiàng)目。
于一級(jí)市場(chǎng)而言，家族辦公室并不陌生。作為替富有家族和個(gè)人管理、配置資產(chǎn)的機(jī)構(gòu)，家辦一直以來(lái)都是不少投資機(jī)構(gòu)的LP。被視為頂級(jí)富豪的秘密花園，家族辦公室正在成為香港老錢(qián)的“標(biāo)配”。
香港四大豪門(mén)之一的鄭氏家族，已設(shè)立專注投資的周大福家族辦公室，多次以LP身份與人民幣基金合作。家族第三代繼承人鄭志剛此前被委任香港財(cái)富傳承學(xué)院董事局主席，致力于將中國(guó)香港打造成為領(lǐng)先國(guó)際的家族辦公室樞紐。
還有千億市值的恒基兆業(yè)，集團(tuán)主席李家杰早在十多年前就創(chuàng)立家族辦公室賦生資本，重點(diǎn)孵化智慧能源解決方案和創(chuàng)新環(huán)保技術(shù)領(lǐng)域的初創(chuàng)企業(yè)，項(xiàng)目市值超過(guò)60億美元。
或許不久后，李氏家族也將以家族辦公室的身份出現(xiàn)在創(chuàng)投圈。
三代接力，接班人浮現(xiàn)
自1997年登上香港首富寶座后，李嘉誠(chéng)幾乎就沒(méi)下來(lái)過(guò)?！陡２妓埂?024最新香港富豪榜顯示，李嘉誠(chéng)以身家362億美元(約2823.6億港元），又一次蟬聯(lián)首富。
生于亂世，12歲的李嘉誠(chéng)從潮汕老家來(lái)到香港，靠打工跑堂籌集的5萬(wàn)港元?jiǎng)?chuàng)立長(zhǎng)江塑膠廠起家，他的故事早已為華人世界熟知。
但傳奇也有退休的一天。2018年，90歲的李嘉誠(chéng)宣布退休，而代際間權(quán)杖交接可謂典范。早在多年前，李嘉誠(chéng)就設(shè)立家族信托基金，通過(guò)將上市公司股權(quán)裝入家族信托，并提前規(guī)劃資產(chǎn)分配事宜，制定家族受益人。
在李嘉誠(chéng)的安排下，長(zhǎng)子承父業(yè)，李澤鉅得以接班掌管長(zhǎng)和系資產(chǎn)。幼子走新路，李澤楷則獲得現(xiàn)金分紅，以幫助他收購(gòu)幾家相當(dāng)有規(guī)模的公司。
長(zhǎng)子李澤鉅初中就被安排在加拿大接受教育。17歲時(shí)，聽(tīng)從父親的安排，進(jìn)入斯坦福大學(xué)念土木工程系。此后，他又攻讀結(jié)構(gòu)工程碩士學(xué)位。
畢業(yè)后李澤鉅加入長(zhǎng)實(shí)集團(tuán)。1996年，32歲的李澤鉅負(fù)責(zé)分拆長(zhǎng)江基建上市，獲得超額認(rèn)購(gòu)25倍的功績(jī)。李嘉誠(chéng)曾表示，李澤鉅的表現(xiàn)可得90多分，“如果他不是我的孩子，更會(huì)給他100分！”。待到正式接班前，李澤鉅已在自家企業(yè)磨礪30余年。
選擇單打獨(dú)斗的李澤楷同樣闖出了一片天。先是利用李嘉誠(chéng)給的1.25億美元?jiǎng)?chuàng)建了star TV（衛(wèi)星電視），三年后以9.5億美元的價(jià)格賣(mài)給傳媒大亨默多克。
他的成名之戰(zhàn)則是締造香港有史以來(lái)最大的收購(gòu)案。彼時(shí)，李澤楷以120億美元的現(xiàn)金加換股方式，完成收購(gòu)香港電訊，成就他“小超人”的名號(hào)。
豪門(mén)舞臺(tái)上，繼承者的故事永遠(yuǎn)精彩。
李嘉誠(chéng)家族的接力棒已經(jīng)來(lái)到第三代。去年6月，一則長(zhǎng)江實(shí)業(yè)集團(tuán)的40億收購(gòu)公告里，出現(xiàn)了27歲的李嘉誠(chéng)長(zhǎng)孫女、李澤鉅長(zhǎng)女李思德的身影，職位是長(zhǎng)實(shí)集團(tuán)企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展部經(jīng)理。
李思德過(guò)往極為低調(diào)。在香港老牌名校漢基國(guó)際學(xué)校中學(xué)畢業(yè)之后，她就前往英國(guó)留學(xué)，就讀于倫敦大學(xué)國(guó)王學(xué)院法律系。
2018年前后，李思德留學(xué)歸來(lái)，開(kāi)始涉足家族事業(yè)，接連出任李嘉誠(chéng)私人持有的兆豐地產(chǎn)有限公司董事、Express Motor董事以及李嘉誠(chéng)基金會(huì)董事等，一步步深入李嘉誠(chéng)商業(yè)版圖的核心業(yè)務(wù)。
傳承無(wú)小事，一代又一代的接班人在陸續(xù)登場(chǎng)。隨著李氏家族辦公室揭開(kāi)神秘面紗，新的財(cái)富管理模式以及家族傳承也將漸漸顯露。
留住富豪，留住錢(qián)
家族辦公室的故事，正在中國(guó)香港拉開(kāi)精彩一幕。
猶記得上個(gè)月，來(lái)自瑞士的合眾集團(tuán)正式開(kāi)設(shè)香港辦公室，對(duì)方坦言是看好香港私人財(cái)富發(fā)展的潛質(zhì)。
還有歐洲老牌資管巨頭Federated Hermes，透露將在中國(guó)香港設(shè)立辦公室，并開(kāi)始招人。該機(jī)構(gòu)新上任亞太區(qū)域分銷(xiāo)主管表示，正將家族辦公室視為重要的增長(zhǎng)領(lǐng)域，計(jì)劃從中國(guó)香港等地覆蓋至中國(guó)內(nèi)地市場(chǎng)。
更為轟動(dòng)一幕，則是歐洲投資巨頭Tikehau Capital 與鄭志剛聯(lián)合創(chuàng)立的Flow Capital簽署合作協(xié)議。此次聯(lián)手，香港的家族辦公室資源依舊是重要因素。
Tikehau Capital成立于2004年，迄今資產(chǎn)管理規(guī)模達(dá)444億歐元（超人民幣3000億元）。伴隨著此次合作，Tikehau Capital的香港辦公室正式落地。
錢(qián)的流動(dòng)就是人的流動(dòng)。這些全球性資管機(jī)構(gòu)不約而同選擇中國(guó)香港，瞄準(zhǔn)的都是家族辦公室業(yè)務(wù)或資源。
背后的邏輯不難理解：家族辦公室歷來(lái)被視為財(cái)富管理行業(yè)皇冠上的明珠，能夠發(fā)揮巨大的乘數(shù)效應(yīng)，將資金引導(dǎo)至更多金融領(lǐng)域。
德勤一項(xiàng)研究表明，截至2023年底中國(guó)香港有超過(guò)2700個(gè)單一家族辦公室，較新加坡于2022年底公布的1400家高出近一倍。
這個(gè)數(shù)字還在不斷攀升。截至今年5月，香港特區(qū)政府已協(xié)助89個(gè)家族辦公室落戶香港或在港擴(kuò)展業(yè)務(wù)，另有超過(guò)130個(gè)家族辦公室在來(lái)港途中。
家族辦公室之爭(zhēng)實(shí)質(zhì)是爭(zhēng)搶背后的富豪家族。一個(gè)共識(shí)是：吸引更多的家族辦公室，才能更好地鞏固世界金融中心地位。而最直觀的影響，則是當(dāng)?shù)刎?cái)富總量的增加。其實(shí)不只是中國(guó)香港，新加坡、中東都在爭(zhēng)搶全球頂級(jí)富豪。
競(jìng)賽已經(jīng)開(kāi)始。