文 | 投資界 周佳麗
創(chuàng)投圈年度震撼一幕出現(xiàn)——
今天（7月26日），一場簽約拉開帷幕——上海正式發(fā)布集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能母基金以及未來產(chǎn)業(yè)基金，母基金總規(guī)模1000億元。上海國投公司為三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金的管理人。
投資界獲悉，現(xiàn)場三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金出資單位出席簽約。
當(dāng)前，國資正成為中國創(chuàng)投行業(yè)的主力軍，而上?？梢哉f是創(chuàng)投基因最強城市之一。如此大手筆落地三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金，上海爭搶新興產(chǎn)業(yè)的決心不言而喻。
上海1000億簽約 今年創(chuàng)投圈最大活水來了
上午九時許，上海三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金正式發(fā)布。
活動現(xiàn)場，三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金出資單位進行了簽約；國家開發(fā)銀行、中國工商銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行、交通銀行、中國人壽、新華保險、中國誠通、中國國新9家中央企業(yè)與市國資委系統(tǒng)簽署專項戰(zhàn)略合作協(xié)議；上海國投公司作為三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金管理平臺，與一批龍頭鏈主企業(yè)、科技策源機構(gòu)、科創(chuàng)金融機構(gòu)等生態(tài)伙伴簽署了合作意向。
這一幕醞釀許久。今年3月，上海政府多個部門聯(lián)合發(fā)布2024“投資上?！闭甙?dāng)中首次提及：圍繞集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)，上海市國資委推動設(shè)立總規(guī)模1000億元的產(chǎn)業(yè)投資母基金，以發(fā)揮“投早投小”、產(chǎn)業(yè)投資、并購整合、補鏈強鏈功能。
數(shù)天前，三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金注冊成立，分別是：上海國投先導(dǎo)人工智能私募投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、上海國投先導(dǎo)集成電路私募投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、上海國投先導(dǎo)生物醫(yī)藥私募投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）。
直到今天，簽約正式拉開帷幕。投資界梳理，上海三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金投資方向如下：
450.01億集成電路母基金，注冊在上海浦東新區(qū)，將重點投向包括但不限于集成電路設(shè)計、制造和封測、裝備材料和零部件等集成電路相關(guān)領(lǐng)域；
215.01億生物醫(yī)藥母基金，注冊在上海浦東新區(qū)，將重點投向包括但不限于創(chuàng)新藥物及高端制劑、高端醫(yī)療器械、生物技術(shù)、高端制藥裝備等生物醫(yī)藥相關(guān)領(lǐng)域；
225.01億人工智能母基金，注冊在上海徐匯區(qū)，將重點投向包括但不限于智能芯片、智能軟件、自動駕駛、智能機器人等人工智能相關(guān)領(lǐng)域。
每一支母基金背后，都有一份長長的出資人名單。其中上海國經(jīng)投資發(fā)展有限公司（簡稱：上海國經(jīng)）參與了三支母基金，累計出資400億元。7月3日，上海市人民政府發(fā)布關(guān)于同意組建上海國經(jīng)的批復(fù)。于上海而言，這無疑是一個具有重要戰(zhàn)略意義的舉措，通過統(tǒng)籌資金和資源，積極推進上海及周邊地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展。
集成電路母基金
生物醫(yī)藥母基金
人工智能母基金
根據(jù)國泰君安、海通證券此前公告信息，此次三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)基金的期限均為15年（前8年為投資期，投資期最長可延長2年），為科技創(chuàng)新提供耐心資本。
隨著資金陸續(xù)到位，這將成為創(chuàng)投圈今年最大一股活水。
一個超級國資平臺
公開信息顯示，上海三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)母基金的執(zhí)行事務(wù)合伙人均為上海國投先導(dǎo)私募基金管理有限公司，該公司為上海國有資本投資有限公司（簡稱：上海國投）的全資子公司，實控人為上海市國資委。
上海國投成立于2021年2月，是經(jīng)上海市委、市政府批準(zhǔn)成立，由上海市國資委出資并直接監(jiān)管的大型國有資本投資平臺公司，注冊資本人民幣100億元，主要經(jīng)營業(yè)務(wù)包括：實施國有資本戰(zhàn)略性持股管理和資本運作，承擔(dān)市場競爭類重大產(chǎn)業(yè)項目投資，開展市場化、專業(yè)化股權(quán)投資基金運營。其中在私募股權(quán)投資基金管理和產(chǎn)業(yè)投資板塊，上海國投以“母基金+直投”模式，布局多元化基金組合。
成立以來，上海國投留給創(chuàng)投圈深刻印象：
2022年，與上海市浦東新區(qū)人民政府共同發(fā)起S基金——上海引領(lǐng)股權(quán)接力基金，目標(biāo)總規(guī)模人民幣100億元；
同年11月，與上汽集團、上港集團等市屬國企以及臨港新片區(qū)管委會、虹口區(qū)政府、奉賢區(qū)政府等單位共同出資成立的上海國資母基金正式揭牌，目標(biāo)總規(guī)模500億元；
2023年，作為基石投資人積極參與復(fù)旦科創(chuàng)母基金；
今年6月與中國人壽國壽投資、浦東創(chuàng)投合作在滬設(shè)立科創(chuàng)投資基金等等。
與此同時，上海國投公司還聯(lián)合上汽集團、臨港集團、寧德時代、嗶哩嗶哩等產(chǎn)業(yè)集團和投資機構(gòu)共同設(shè)立的市場化、專業(yè)化股權(quán)基金管理人——孚騰資本，聚焦先進制造、數(shù)字經(jīng)濟、醫(yī)療健康、消費服務(wù)四大板塊展開投資，覆蓋股權(quán)投資基金的全產(chǎn)品線：母基金、PE/VC直投基金、S基金。
里程碑一幕則是今年4月，上海國投公司與上?？苿?chuàng)投集團宣布聯(lián)合重組。重組后，上?？苿?chuàng)投集團將由上海國投直接持有100%股權(quán)，為控股股東，袁國華任上海國投公司黨委書記、董事長。
至此，上海一個超級國資平臺誕生。對于接下來的工作，袁國華曾表示，雙方要加強聯(lián)動協(xié)作、整合現(xiàn)有資源，承接好三大母基金、未來產(chǎn)業(yè)基金、并購基金、科技創(chuàng)新基金等重大戰(zhàn)略性任務(wù)。上海新質(zhì)生產(chǎn)力征程翻開新一頁。
一場城市競爭賽
如此種種，足以可見上海打造世界級產(chǎn)業(yè)集群的決心。最新落地的產(chǎn)業(yè)母基金，便在上海高質(zhì)量發(fā)展中“打頭陣”。
上海市《政府工作報告》顯示，2023年上海市工業(yè)戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)總產(chǎn)值占規(guī)模以上工業(yè)總產(chǎn)值比重達到43.9%，集成電路、生物醫(yī)藥、人工智能三大先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)規(guī)模達到1.6萬億元。
這里已經(jīng)匯聚了一批明星科技公司。如2015年在上海浦東成立的上海顯耀顯示JBD，目前已成長為MicroLED領(lǐng)域的領(lǐng)軍企業(yè)，今年6月獲得數(shù)億元Pre-B輪融資，正式躋身獨角獸之列。
上海正盛產(chǎn)硬科技獨角獸。這段時間以來，我們見證了：2024上海第一家獨角獸公司啟源芯動力、女掌門帶隊的儲能獨角獸美克生能源，還有AI獨角獸燧原科技、一舉融資135億元的積塔半導(dǎo)體、明星項目智元機器人，以及Minimax、臻驅(qū)科技、生工生物、緯景儲能、思星半導(dǎo)體……這些加速跑出的獨角獸不同程度證明了上海的產(chǎn)業(yè)地位。
如此一幕幕，正是各地爭搶新興產(chǎn)業(yè)的一縷縮影。
猶記得不久前，北京設(shè)立4支共計500億元的產(chǎn)業(yè)投資基金：
200億元北京市先進制造和智能裝備產(chǎn)業(yè)投資基金，管理機構(gòu)基石資本；
100億元北京市新材料產(chǎn)業(yè)投資基金，管理機構(gòu)中關(guān)村資本；
100億元規(guī)模的北京市商業(yè)航天和低空經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)投資基金，管理機構(gòu)達晨財智；
100億元規(guī)模的北京市綠色能源和低碳產(chǎn)業(yè)投資基金，管理機構(gòu)為北汽產(chǎn)投。
而在去年底，北京剛成立總規(guī)模500億元的四支產(chǎn)業(yè)引導(dǎo)基金，投向機器人、信息產(chǎn)業(yè)、人工智能和醫(yī)藥健康，分別由京西創(chuàng)業(yè)、君聯(lián)資本、啟明創(chuàng)投和康橋資本管理。如此一來，僅半年時間，北京已發(fā)布8支共1000億元規(guī)模的產(chǎn)業(yè)投資基金。
印象深刻的還有香港。上周，香港投資管理有限公司（港投公司）與人形機器人公司銀河通用正式啟動擴展生態(tài)圈合作。這是港投公司一個月內(nèi)第三筆投資落地，此前已與思謀科技、百圖生科完成投資合作。
自成立以來，港投公司就承載了香港產(chǎn)業(yè)使命，旗下累計管理規(guī)模620億港元，被譽為“港版淡馬錫”。
目之所及，一個個超級產(chǎn)業(yè)基金落地，城市之間發(fā)力新興產(chǎn)業(yè)的迫切心情溢于言表。
當(dāng)中道理不難理解——創(chuàng)投興則產(chǎn)業(yè)興，產(chǎn)業(yè)興則城市強。新一輪產(chǎn)業(yè)變遷的大潮下，一場攸關(guān)城市命運的競賽正在打響。