記者｜張喬遇

北交所公告顯示，新疆科力新技術(shù)發(fā)展股份有限公司（簡(jiǎn)稱：科力股份）將于8月9日接受上市委員會(huì)審議會(huì)議，保薦機(jī)構(gòu)為東莞證券。

科力股份業(yè)務(wù)覆蓋原油脫水、油田水處理、采油化學(xué)、油田增產(chǎn)增效、油氣水分析檢測(cè)、油田設(shè)備升級(jí)改造等技術(shù)服務(wù)領(lǐng)域。2021年至2023年（報(bào)告期），科力股份的營(yíng)業(yè)收入分別為3.35億元、4.47億元和3.59億元；扣非后歸母凈利潤(rùn)分別為3549.48萬(wàn)元、4336.99萬(wàn)元和4358.62萬(wàn)元。

科力股份患上大客戶“依賴癥”，公司超過(guò)9成收入依靠前兩大客戶中石油集團(tuán)、中海油集團(tuán)貢獻(xiàn)。

除此之外，報(bào)告期內(nèi)，科力股份子公司還存在向同一人控制的其他2家公司墊資采購(gòu)設(shè)備和技術(shù)服務(wù)等行為，而接受墊資采購(gòu)的對(duì)象成立時(shí)間較短，且無(wú)注冊(cè)資本。

超9成收入靠前兩大客戶

油氣行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分成上游開(kāi)采環(huán)節(jié)、中游加工環(huán)節(jié)及下游應(yīng)用環(huán)節(jié)，科力股份服務(wù)于油氣行業(yè)上游開(kāi)采環(huán)節(jié)的油田技術(shù)服務(wù)業(yè)，服務(wù)于油氣勘探開(kāi)采業(yè)。報(bào)告期各期，科力股份的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主要來(lái)自技術(shù)服務(wù)、化學(xué)品銷售、設(shè)備銷售三大業(yè)務(wù)，其中技術(shù)服務(wù)為最主要的收入來(lái)源，占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比重均在70%以上。

技術(shù)服務(wù)包含油田水處理、原油脫水、聯(lián)合站維修維護(hù)。2023年，科力股份收入同比下滑19.69%的情況下，凈利潤(rùn)卻不降反增的主要原因就與聯(lián)合站維修維護(hù)業(yè)務(wù)有關(guān)?？屏煞莩袛埪?lián)合站維修維護(hù)業(yè)務(wù)的主要目的系爭(zhēng)取所在作業(yè)區(qū)的原油脫水、油水處理等核心技術(shù)服務(wù)。

2022年，科力股份聯(lián)合站維修維護(hù)業(yè)務(wù)收入同比大增112.15%，占技術(shù)服務(wù)業(yè)務(wù)收入的比重從24.99%提升至39.59%。主要系受到大型油田維修項(xiàng)目影響，即海油加拿大技術(shù)維修項(xiàng)目及加拿大長(zhǎng)湖油田裝置重啟項(xiàng)目。

大型聯(lián)合站維修維護(hù)業(yè)務(wù)毛利率較低，2022年度僅為13.42%，受大型聯(lián)合站維修維護(hù)業(yè)務(wù)收入較高但毛利率較低的影響，科力股份2022年度綜合毛利率僅為23.84%，2023年，公司未發(fā)生低毛利率大型維修項(xiàng)目，收入下降19.73%，但毛利率上升至33.46%，因此導(dǎo)致2023年凈利潤(rùn)較2022年變動(dòng)較小。

由于油氣資源的采鉆關(guān)系到國(guó)家能源安全，我國(guó)能源產(chǎn)業(yè)對(duì)油氣開(kāi)采進(jìn)行了政策限制，油田開(kāi)采主要集中在中石油、中石化和中海油三家，國(guó)內(nèi)大部分油田技術(shù)服務(wù)公司均系這三大石油公司的存續(xù)企業(yè)。

科力股份也不例外，報(bào)告期內(nèi)的前兩大客戶一直是中石油集團(tuán)、中海油集團(tuán)等下屬公司，公司的客戶集中度較高，主要服務(wù)區(qū)集中在我國(guó)新疆油田，哈薩克斯坦肯基亞克油田、加拿大長(zhǎng)湖油田等，公司銷售區(qū)域以新疆地區(qū)為主，報(bào)告期占比在50%以上，區(qū)域集中度較高。

具體來(lái)看，報(bào)告期內(nèi)，公司對(duì)中石油集團(tuán)下屬企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例分別為68.68%、61.19%、72.72%；公司對(duì)中海油集團(tuán)下屬企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例分別為26.66%、33.95%、21.64%，合計(jì)均超90%。

境外子公司曾發(fā)生墊資采購(gòu)交易

2021年至2022年，科力股份與Energy Sustain Service Ltd.（以下簡(jiǎn)稱ESS）、Ferret Energy Ltd.（以下簡(jiǎn)稱FE）發(fā)生墊資采購(gòu)交易。

具體為，2020年，科力股份子公司加拿大科力經(jīng)少數(shù)股東182公司（1822058 ALBERTA LTD.，持有加拿大科力49%的股權(quán)）介紹，與ESS洽談墊資采購(gòu)IT設(shè)備業(yè)務(wù)，加拿大科力按墊資總額的8%向ESS收取代理費(fèi)，合計(jì)墊資356.80萬(wàn)加元，扣稅后利息收益為31.15萬(wàn)加元。

2021年，F(xiàn)E取得加拿大的油田開(kāi)采權(quán)，需采購(gòu)鉆井服務(wù)開(kāi)始前期的鉆井工作，由于資金不足，與加拿大科力協(xié)商，由加拿大科力代FE墊資采購(gòu)鉆井工程服務(wù)，加拿大科力按墊資總額的10%向FE收取費(fèi)用。加拿大科力合計(jì)墊資404.99萬(wàn)加元，扣稅后利息收益為36.22萬(wàn)加元。

上述期間發(fā)生墊資采購(gòu)交易金額合計(jì)761.79萬(wàn)加元，約合人民幣4111.95萬(wàn)元，科力股份披露上述交易實(shí)質(zhì)為資金拆借。報(bào)告期內(nèi)，科力股份對(duì)ESS、FE的其他應(yīng)收款的部分款項(xiàng)賬齡為1年以上。

值得注意的是，ESS與加拿大科力注冊(cè)地址相同，F(xiàn)E與加拿大科力少數(shù)股東182公司注冊(cè)地址相同。

與此同時(shí)，兩家公司成立時(shí)間都比較晚。ESS成立于2021年2月，無(wú)注冊(cè)資本，主營(yíng)業(yè)務(wù)為能源技術(shù)服務(wù)、數(shù)據(jù)中心設(shè)計(jì)建設(shè)與運(yùn)營(yíng)、AI數(shù)據(jù)生產(chǎn)與運(yùn)營(yíng)、區(qū)塊鏈業(yè)務(wù)等，其2022年經(jīng)營(yíng)收入約為514.09萬(wàn)加元。FE成立于2021年7月，無(wú)注冊(cè)資本，主營(yíng)業(yè)務(wù)為油氣開(kāi)發(fā)，具有油田開(kāi)采權(quán)。2022年度FE的油田仍在鉆井階段，尚未實(shí)現(xiàn)原油銷售。且ESS、FE的實(shí)際控制人均系Shane Beech。

2021年，加拿大科力曾參與長(zhǎng)湖油田裝置重啟項(xiàng)目投標(biāo)并于當(dāng)年11月中標(biāo)、簽訂合同。該項(xiàng)目自簽訂合同開(kāi)始實(shí)施至2022年12月執(zhí)行完畢。加拿大科力向ESS采購(gòu)一體化項(xiàng)目管理、工程檢測(cè)及HSE咨詢等服務(wù)，加拿大科力向ESS支付服務(wù)費(fèi)金額106.87萬(wàn)加元，向ESS采購(gòu)金額占項(xiàng)目成本比例約為7%。

科力股份表示：加拿大科力、ESS、FE均位于Calgary市，其發(fā)生業(yè)務(wù)的根本原因系Calgary市具備豐富的油氣資源，各公司均處于油氣產(chǎn)業(yè)鏈的不同環(huán)節(jié)。加拿大科力的日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)受外部不利因素影響受到較大影響，但流動(dòng)資金較為充裕，因此尋求開(kāi)展一些其他業(yè)務(wù)，通過(guò)墊資賺取利息收益，而ESS、FE有資金需求，上述交易具備合理性。

產(chǎn)品此前因質(zhì)量問(wèn)題賠償超5000萬(wàn)

2019年，科力股份子公司歐亞地質(zhì)因采購(gòu)原材料環(huán)節(jié)質(zhì)量控制不到位，導(dǎo)致向客戶銷售的產(chǎn)品出現(xiàn)質(zhì)量問(wèn)題，含有大量有機(jī)氯，進(jìn)而導(dǎo)致客戶中油-阿克糾賓輸油管道系統(tǒng)原油中的有機(jī)氯含量超標(biāo)。

歐亞地質(zhì)于2020年11月底前向客戶支付賠償款合計(jì)金額30.41億堅(jiān)戈（約合人民幣5023.04萬(wàn)元）。上述賠償事件對(duì)科力股份2020年度業(yè)績(jī)構(gòu)成重大影響，對(duì)利潤(rùn)總額影響比例為-1230.68%。

除此之外，報(bào)告期內(nèi)，科力股份還存在未為全體員工足額繳納住房公積金的情況。

2021年至2023年，科力股份員工總數(shù)分別有460人、444人、461人，社保繳納比例分別為94.13%、95.27%和94.58%，但公積金的繳納比例分別只有78.04%、82.66%和85.68%。

對(duì)于住房公積金繳納比例較低的原因，科力股份解釋為，主要因?yàn)檗r(nóng)村戶籍員工由于在工作當(dāng)?shù)責(zé)o購(gòu)房/租房意愿，繳納住房公積金后將降低個(gè)人當(dāng)月實(shí)際收入或生產(chǎn)人員流動(dòng)性大，本人無(wú)繳納住房公積金的意愿，該等員工資源放棄公司為其繳納住房公積金并出具聲明。