文 | 獨角金融
泉果基金管理有限公司（下稱“泉果基金”）“失聯(lián)”了十余日的“北大才女”董事長任莉回來了！
11月22日晚間，泉果基金發(fā)布《關于董事長恢復履行職務的公告》公告稱，公司董事長任莉將于11月25日（下周一）起恢復履行董事長職務，總經理王國斌屆時將不再代為履行董事長職務。
在此之前，據“財新”11月12日報道，任莉近期“失聯(lián)”，應是被有關方面帶走。此外，任莉近期未更新朋友圈，個人手機也處于關機狀態(tài)。
有關泉果基金董事長“失聯(lián)”的消息一出，在業(yè)內一時間引起軒然大波。隨后，泉果基金發(fā)布了一則高管變更公告顯示 ，董事長因個人原因暫不能履行職務，暫由總經理王國斌代行董事長職務，任職日期自2024年11月13日開始。
任莉不僅是北京大學畢業(yè)的法學才女，還因營銷能力突出而聞名于公募市場，她與資管圈知名大佬王國斌，聯(lián)合其他資深從業(yè)人士共同設立泉果基金。雖然成立時間僅2年，但泉果基金由5名基金經理管理11只產品（A、C類產品分開計算），截至9月末，該公司管理規(guī)模達175.16億元。
北大才女任莉重新被啟用后，能為泉果基金帶來多少驚喜和改變？
1、女董事長的傳奇經歷
任莉出生于1968年，擁有北京大學學士、美國芝加哥大學碩士、清華大學EMBA的學位背景。
2007年，任莉從海外回國任職，并于同年加入東方證券，曾在東方紅資產管理有限公司擔任多個職務，包括總經理助理、副總經理、聯(lián)席總經理、董事會秘書等職務，積累了豐富的金融從業(yè)經驗。
2013年，任莉被評為“上海市三八紅旗手”、2015年還被評為“上海領軍人才”，她擁有近20年金融從業(yè)經驗。較早前，她曾在資管行業(yè)提出“專業(yè)投研+專業(yè)服務”雙輪驅動理念。在資管行業(yè)，任莉致力于讓投資者“所見即所得，所得如所期”，獲得了較為優(yōu)秀的投資成績。
2021年8月，任莉離開東方證券。
王國斌在上個世紀90年代初畢業(yè)于北大后，進入證券市場工作。彼時，國內的資本市場大幕初啟，上海的萬國證券和深圳的南方證券剛剛成立不久，一個是國內第一家股份制券商公司，后者曾是國內最大的券商公司之一。王國斌先后進入南方證券和萬國證券從事投行業(yè)務，是國內入行最早的一批老將之一，以此計算，王國斌擁有30年金融從業(yè)經驗。
1998年，他作為核心人才被引入東方證券，擔任副總裁、東方證券資產管理公司董事長。在東方證券18年的投資生涯結束后，他2016年聯(lián)合朋友創(chuàng)立了君和資本。王國斌曾歷經多輪牛熊周期，是一位難得的既懂一級市場，又懂二級市場的”老將“。
2022年1月，王國斌和老搭檔任莉共同創(chuàng)立泉果基金，該公司注冊資本1億元，成為當年唯一一家獲批的“個人系”公募，后來任莉被選為公司董事長。
從股權結構看，創(chuàng)始人王國斌和任莉分別持有泉果基金35%的股份，副總經理姜菏澤持股7%、首席信息官李云亮持股3%，泉果基金設置的四個員工持股平臺分別持股4.99%。
任莉最近一次出現(xiàn)在臺前是在2024年6月30日，作為北京大學社會學系系友代表，任莉在畢業(yè)典禮上發(fā)言，發(fā)言主要圍繞著人工智能時代的機遇與挑戰(zhàn)展開。
在2023年年底的一場公開論壇中，任莉表示，不管多冷，從來不會懷疑春天會來，“只是它足夠冷，我們就穿好棉襖，大家一起抱團取暖……前途是光明的”。
此前消失的任莉，去哪了？
據“財新”的報道，任莉“失聯(lián)”，或涉招商銀行原副行長丁偉案。報道稱，任莉事發(fā)的具體原因尚不明確，很可能因招行原副行長丁偉案而被牽連。
2024年8月21日，中央紀委國家監(jiān)委官網通報，招商銀行原黨委委員、副行長丁偉涉嫌嚴重違紀違法，目前正接受招商局集團紀委和青海省海東市監(jiān)委紀律審查和監(jiān)察調查。
另據“前海時代財經”報道，任莉加入泉果基金后，與招商銀行建立了緊密的合作關系。其中，泉果基金旗下規(guī)模最大的產品“泉果旭源”即由招商銀行負責托管。
泉果基金11月13日發(fā)布公告表示，泉果基金始終堅持合規(guī)經營，嚴格遵守法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管要求，各項業(yè)務正常運轉，尊重并歡迎社會各界監(jiān)督，但對于惡意誹謗或者故意傳播虛假信息的行為保留依法追究其法律責任的權利。
2、單只產品規(guī)模占比74%
成立兩年的泉果基金，憑借其獨特的“個人系”背景、強大的股東陣容，發(fā)展至今成績有目共睹。
截至9月末，該公司管理11只基金總計規(guī)模達175.16億元，混合型基金規(guī)模為160.49億元，債券型基金規(guī)模為14.67億元。
泉果基金目前共5位基金經理，分別為趙詣、剛登峰、錢思佳、戴駿、孫偉。其中，趙詣來自農銀匯理基金，剛登峰、錢思佳、孫偉均來自東方紅資管，戴駿來自金鷹基金。
任莉曾公開表示：“巴菲特說最好的投資是投資自己。對我們來說，最重要的是投資員工。員工有更好的未來，客戶就會有更好的未來，因上努力，果上自成?！?/p>
成立后不久，泉果基金吸引了一眾明星基金經理加入。值得一提的是，2022年3月，有著公募“四冠王”之稱的基金經理趙詣，離開農銀匯理加入泉果基金。
趙詣?chuàng)碛?0余年的基金從業(yè)經驗，2014年加入農銀匯理基金，先后擔任研究員、基金經理助理，2017年3月開始擔任基金經理，管理首只基金產品——農銀匯理研究精選。
此后，趙詣又陸續(xù)接管了農銀新能源主題混合、農銀工業(yè)4.0混合和農銀海棠三年定開三只基金產品，2020年他所管理的四只基金，包攬了全市場基金業(yè)績前四名，成為當年主動權益類基金的“冠亞季”軍獲得者。
2022年10月13日，泉果基金旗下首只公募產品，泉果旭源三年持有期混合正式發(fā)行，當天開盤半小時，該產品已有近20億元的募集規(guī)模，隨后以半小時10億的認購速度快速上漲，當年10月13日上午11點，該產品募集規(guī)模突破50億元，最終泉果旭源混合的認購金額當天接近85億元。而彼時，正值資本市場低迷期，該產品卻受到基民熱捧，一炮而紅。
目前，趙詣管理的產品泉果旭源三年持有期混合，是公司旗下11只產品中規(guī)模最高的一只，A、C類規(guī)模合計為131.23億元，占公司總規(guī)模的比例為74.86%。
自成立以來，泉果旭源A收益率為-15.64%，跑輸了滬深300指數。從近1個月、3個月、近6個月、近1年收益率表現(xiàn)看，均取得了正收益，分別為：12.18%、38.5%、18.04%、6.27%。
從三季度業(yè)績表現(xiàn)看，泉果旭源A、C扭虧為盈，實現(xiàn)利潤19.19億元。而在2022年、2023年以及2024年上半年，該只產品分別虧損5146萬元、8.85億元、40.54億元、13.68億元，以此計算該產品總計虧損63.58億元。若加上2024年三季度利潤，該產品成立以來虧損44.39億元。
圖源：三季度報告
2023年11月，一篇由渠道發(fā)布的《六問泉果基金》引起諸多關注。該文章中第一問即指向趙詣，質疑其從發(fā)行以來一直重倉新能源板塊個股，新發(fā)時承諾的高端制造、醫(yī)藥等投資方向“你兌現(xiàn)了幾分？你的信用在哪？”
早在泉果基金2024年度策略研討會上，趙詣認為，短短兩三年內，市場的資金屬性發(fā)生了較大變化，短期博弈不斷加劇。同時市場的估值體系也發(fā)生了非常大的變化，這在過去很長一段時間是沒有經歷過的，投資者在整個投資過程中需要重新去適應，重新去建立投資框架和體系。
對于新能源板塊，趙詣認為，頭部企業(yè)供需關系正在出現(xiàn)逆轉。對于人工智能，他判斷，頭部企業(yè)或來自于應用端的爆發(fā)。
據悉，“泉果”二字，出自《易經》，“山下出泉，君子以果行育德。“泉果基金的名字，也傳遞出了它的核心價值觀，即泉至清，木至華，果至碩。
然而，面對市場環(huán)境的不斷變化、監(jiān)管環(huán)境的日益嚴格，公募基金尤其是“個人系”公募基金，在股東資源、渠道合作方面相對處于劣勢，如何加強品牌影響力和市場洞察力，并在行業(yè)中迅速崛起，考驗高層智慧。
你對任莉重新回到董事長職位，有哪些期待？評論區(qū)聊聊吧。