界面新聞記者 | 馬越

界面新聞編輯 | 牙韓翔

廣告行業(yè)內(nèi)年度最大收購案誕生。

美國東部時間12月9日，廣告巨頭宏盟集團（Omnicom）和埃培智（IPG）宣布，其董事會已經(jīng)一致批準最終協(xié)議，宏盟將以股票換股票的方式收購埃培智。新組建的公司依然會叫做宏盟。

根據(jù)協(xié)議條款，埃培智股東每持有一股埃培智的普通股將獲得0.344股宏盟的股票。交易完成后，宏盟股東將擁有合并后公司60.6%的股份，埃培智股東將擁有39.4%的股份（按完全稀釋）。該交易預計將產(chǎn)生7.5億美元的年度成本協(xié)同效應。該交易預計將于2025年下半年完成。

根據(jù)行業(yè)媒體Campaign的報道，2023年，宏盟和埃培智兩個集團的總收入為256億美元，其中57%來自美國，43%來自世界其他地區(qū)。合并后的公司股票市值預計將超過300億美元。在交易之前，宏盟的估值為200億美元，埃培智的估值為110億美元。不過宏盟支付的確切金額還不清楚。

而根據(jù)此前《華爾街日報》的報道，不包括債務在內(nèi)，這筆交易對埃培智的估值在130億至140億美元之間。

這也意味著，如果此次合并順利完成，合并后的新宏盟集團將超過WPP、陽獅等廣告巨頭，成為全球廣告行業(yè)的新老大。

促成這次交易的宏盟CEO John Wren仍將擔任新宏盟的首席執(zhí)行官，埃培智CEO Philippe Krakowsky和宏盟首席運營官Daryl Simm將擔任宏盟聯(lián)席總裁兼首席運營官。Philippe Krakowsky還將在合并后擔任整合委員會的聯(lián)合主席。包括Philippe Krakowsky 在內(nèi)的埃培智董事會的3名現(xiàn)任成員將加入宏盟董事會。

作為全球性的廣告?zhèn)鞑ゼ瘓F，宏盟和埃培智此前都擁有龐大的廣告、營銷和公關代理機構，前者旗下有BBDO、DDB、TBWA \Chiat\Day、凱旋公關等機構，后者旗下則包括麥肯、FCB和Mediabrands等機構。

新宏盟集團將擁有超過10萬名專家從業(yè)人員。該公司將提供涵蓋媒介、精準營銷、CRM、數(shù)據(jù)、數(shù)字商務、廣告、醫(yī)療保健、公共關系和品牌推廣的端到端服務。

值得注意的是，兩大集團合并后很大的重疊部分在于創(chuàng)意機構，于是外界普遍猜測稱，此舉會帶來機構精簡和裁員。

行業(yè)媒體Adweek報道稱，在關于合并的電話會議中，John Wren表示，直到交易獲批，才能采取重大的成本節(jié)約措施。而一旦合并成功，成本節(jié)約措施實施的初期將產(chǎn)生4.5億美元的一次性費用，這些措施包括精簡兩家機構的流程、共享辦公空間、整合外包和自動化能力，以及砍掉第三方供應商。

John Wren和Philippe Krakowsky都沒有直接使用“裁員”這個詞，但John Wren表示，兩家公司已經(jīng)在精簡各自的后臺職能方面取得了“很大進展”，并“采取了削減成本的措施”。

從整個行業(yè)來看，近年來全球廣告營銷行業(yè)的一個趨勢就是合并潮，而今年以來頻頻有大公司合并事件，背后的驅動在于整合精簡，以提升整體的競爭力。

譬如在今年1月，WPP宣布將旗下兩家最大的傳播咨詢機構偉達公關（Hill & Knowlton）和博雅公關(BCW, Burson Cohn & Wolfe）合并為Burson集團。兩家公司合并后或將成為全球收入最高的公關公司。

以及在今年8月，戛納國際創(chuàng)意節(jié)的母公司艾盛集團（Ascential）宣布將收購艾菲獎的主辦方艾菲（Effie）品牌。