記者 杜萌
繼崔宸龍、張坤外，興證全球基金旗下又有兩只主動(dòng)權(quán)益基金放開(kāi)大額限購(gòu)。
3月10日，興證全球基金公告，自3月11日起，恢復(fù)接受對(duì)興全綠色投資混合單個(gè)基金賬戶(hù)單日申購(gòu)(包括日常申購(gòu)、定期定額申購(gòu))、轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入累計(jì)金額達(dá)到5萬(wàn)元以上的申請(qǐng)。該基金自2021年8月11日起，開(kāi)始對(duì)單戶(hù)單日限額5萬(wàn)元。
王品管理的興全合遠(yuǎn)兩年持有也宣布自3月11日起取消大額限購(gòu)，接受單個(gè)基金賬戶(hù)單日申購(gòu)金額達(dá)到5萬(wàn)元以上的申請(qǐng)，A類(lèi)份額和C類(lèi)份額分別判斷。對(duì)于恢復(fù)大額申購(gòu)的原因，公告顯示：導(dǎo)致大額申購(gòu)的因素已經(jīng)消除。數(shù)據(jù)顯示，興全合遠(yuǎn)兩年持有成立于2021年4月27日，首發(fā)規(guī)模為38.56億元，機(jī)構(gòu)持有占比為0.73%，個(gè)人占比為99.27%。成立至今，該基金回報(bào)率為-11.35%。
在2月24日，興全商業(yè)模式也恢復(fù)接受單個(gè)基金賬戶(hù)單日申購(gòu)(包括日常申購(gòu)、定期定額申購(gòu))、轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入累計(jì)金額達(dá)到10萬(wàn)元以上的申請(qǐng)。
也有基金經(jīng)理對(duì)自己管理的產(chǎn)品進(jìn)行了自購(gòu)。3月10日，寶盈基金公告稱(chēng)基于對(duì)中國(guó)資本市場(chǎng)長(zhǎng)期健康穩(wěn)定發(fā)展和公司主動(dòng)投資管理能力的信心， 本著與廣大投資者風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)、利益共享的原則，基金經(jīng)理張仲維近期已出資申購(gòu)其管理的寶盈智慧生活、寶盈互聯(lián)網(wǎng)滬港深靈活配置各 50 萬(wàn)元，合計(jì) 100 萬(wàn)元，且持有期限不少于1 年。
就在主動(dòng)權(quán)益類(lèi)基金紛紛放開(kāi)限購(gòu)時(shí)，債券基金卻接連發(fā)出限購(gòu)的聲音。界面新聞?dòng)浾呓y(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，僅3月10日一天，就有12只債券基金發(fā)布了限制大額申購(gòu)的公告。
部分債券基金之所以進(jìn)行了單日大額的申購(gòu)限制，是因?yàn)檫M(jìn)行了分紅。以鵬華豐恒為例，該基金在3月9日剛剛將單日大額限購(gòu)的額度定在100萬(wàn)元，3月11日，該基金再次將單日限購(gòu)額度提升為200萬(wàn)元。3月10日，該基金進(jìn)行了今年度的第一次分紅，每10份分紅0.096元。
也有債基單獨(dú)對(duì)機(jī)構(gòu)投資者的申購(gòu)進(jìn)行了限制。3月11日，廣發(fā)聚源債券宣布對(duì)機(jī)構(gòu)投資者單日單個(gè)基金賬戶(hù)的申購(gòu)限額調(diào)整為150萬(wàn)元。
3月11日，易方達(dá)安心回報(bào)也再次發(fā)布了暫停機(jī)構(gòu)客戶(hù)申購(gòu)的公告。早在2021年9月29日，易方達(dá)安心回報(bào)就宣布暫停對(duì)機(jī)構(gòu)客戶(hù)的申購(gòu)、轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入及定投業(yè)務(wù)。按照基金合同的約定，“如果基金發(fā)生暫停申購(gòu)的時(shí)間超過(guò)兩周，暫停期間，基金管理人應(yīng)每?jī)芍苤辽僦貜?fù)刊登暫停公告一次?！?/p>
叫停了機(jī)構(gòu)投資者申購(gòu)，但易方達(dá)安心回報(bào)的規(guī)模仍在上升，去年第三、第四兩個(gè)季度分別有24.18億份、2.68億份的凈申購(gòu)。數(shù)據(jù)顯示，截至去年6月30日，該基金機(jī)構(gòu)投資者占比為65.95%，個(gè)人投資者占比為34.05%。
為何債券基金忙限購(gòu)？有基金經(jīng)理表示，基金限購(gòu)無(wú)非是兩方面原因，一是規(guī)模，二是業(yè)績(jī)（行情）。就債基而言，百億左右的規(guī)模并不算太大，近期的密集限購(gòu)，可能更多是出于業(yè)績(jī)和行情因素考慮。
“今年以來(lái)股債蹺蹺板行情較為明顯，債券資產(chǎn)的收益率較往年突出，但內(nèi)部分化也較為明顯，導(dǎo)致熱門(mén)產(chǎn)品持續(xù)受到資金追捧，資金流入速度明顯加快；另一方面，市場(chǎng)基本面不斷出現(xiàn)新的因素，行情預(yù)判會(huì)需要更多的時(shí)間，暫時(shí)限制大額申購(gòu)，有助于基金平穩(wěn)運(yùn)作。”該人士表示。
日前，多家基金公司在螞蟻財(cái)富上發(fā)出投研觀點(diǎn)對(duì)市場(chǎng)變化做出解讀，認(rèn)為經(jīng)濟(jì)走勢(shì)向上，看好A股中長(zhǎng)期表現(xiàn)，但短期波動(dòng)不可避免。螞蟻財(cái)富也于近日發(fā)出《致投資者的一封信》，認(rèn)為短期地緣政治事件不改整體局勢(shì)，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)基本面持續(xù)改善，相比同期外圍市場(chǎng)，A股整體仍顯較強(qiáng)韌性。
興全基金分析，開(kāi)年以來(lái)的行情主要與宏觀經(jīng)濟(jì)走弱、俄烏沖突爆發(fā)導(dǎo)致的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)偏好向下有關(guān)。但現(xiàn)階段的調(diào)整仍屬正常的波動(dòng)范圍。數(shù)據(jù)顯示過(guò)去十年，萬(wàn)得全A指數(shù)年度最大回撤基本都超過(guò)10%，平均最大回撤達(dá)到20%，而今年以來(lái)該指數(shù)的最大回撤為9.8%。A股短期將維持震蕩，長(zhǎng)期來(lái)看A股性?xún)r(jià)比有一定程度提升。
匯添富基金認(rèn)為，外圍市場(chǎng)仍有加息預(yù)期壓制，短期內(nèi)可能受到外部沖突沖擊，但穩(wěn)增長(zhǎng)政策有望持續(xù)發(fā)力，國(guó)內(nèi)流動(dòng)性有望進(jìn)一步寬松、信用確認(rèn)觸底，而從資本市場(chǎng)來(lái)看，外資持續(xù)入市，資本市場(chǎng)改革繼續(xù)深化，長(zhǎng)期繼續(xù)看好A股優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)投資價(jià)值。
螞蟻財(cái)富亦在信中分析，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)基本面持續(xù)改善，資金面上，在全球流動(dòng)性緊縮背景下國(guó)內(nèi)仍然保持相對(duì)寬松；估值面上，上證指數(shù)整體市盈率僅為12倍左右，處于歷史近10年分位數(shù)33%左右。信中指出，因市場(chǎng)震蕩，今年以來(lái)螞蟻財(cái)富上以定投入市加倉(cāng)的投資者已超過(guò)1千萬(wàn)人。