記者｜趙陽戈

耐心的江蘇大豐農(nóng)村商業(yè)銀行（下稱大豐農(nóng)商行）并沒等到心儀的結(jié)果。

自2017年11月，大豐農(nóng)商行首次向證監(jiān)會報(bào)送首發(fā)招股書申報(bào)稿以來，已經(jīng)排隊(duì)等候逾四年。

據(jù)證監(jiān)會網(wǎng)站消息，證監(jiān)會發(fā)行審核委員會2022年第43次發(fā)審委會議于2022年4月14日召開，江蘇大豐農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司（首發(fā)）未通過。 一同進(jìn)門的另外兩家公司則攜手“晉級”。將大豐農(nóng)商行攔下的發(fā)審委，究竟看出了公司什么“問題”？

大豐區(qū)位于江蘇沿海中部，是2015年8月份撤市并入鹽城市的臨海新城區(qū)，也是江蘇省面積最大的城市區(qū)。大豐農(nóng)商行作為地方法人銀行，長期根植大豐地區(qū)，服務(wù)于當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)和城鄉(xiāng)居民，具有天然的本土競爭優(yōu)勢和深厚的客戶基礎(chǔ)，銀行的業(yè)務(wù)主要包括公司銀行業(yè)務(wù)、零售銀行業(yè)務(wù)、資金業(yè)務(wù)及國際業(yè)務(wù)。

數(shù)據(jù)顯示，截至2017年12月31日，大豐農(nóng)商行在鹽城地區(qū)設(shè)有總行營業(yè)部1家，支行38個(gè)，共投入運(yùn)行自助設(shè)備1260臺（包括ATM共145臺、POS機(jī)共415臺、快付通700臺）。截至2017年12月31日，大豐農(nóng)商行在大豐存款市場份額達(dá)到46.74%，貸款市場份額達(dá)到41.08%，資產(chǎn)總額431.19億元，發(fā)放貸款和墊款總額191.37億元，吸收存款304.8億元。截至2017年12月31日，大豐農(nóng)商行的不良貸款率、資本充足率和核心一級資本充足率分別為1.56%、14.55%、13.45%。2017年大豐農(nóng)商行的營業(yè)收入9.78億元，凈利潤4.31億元。

雖然從公開信息看不到大豐農(nóng)商行最新的數(shù)據(jù)，但2017年時(shí)營業(yè)收入不足10億，在銀行中毫無疑問是“袖珍”型的，當(dāng)?shù)卮婵钍袌龇蓊~和貸款市場份額超過4成，未來成長的空間也令人擔(dān)心。

果然在上會時(shí)，發(fā)審委提出幾個(gè)問題，其中就被問及持續(xù)盈利能力。

發(fā)審委的重點(diǎn)問題有三，其一，大豐農(nóng)商行為區(qū)域性農(nóng)商行，客戶主要集中于鹽城市大豐區(qū)，發(fā)審委要求發(fā)行人代表結(jié)合農(nóng)商行跨區(qū)展業(yè)的監(jiān)管政策、區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢，說明是否具有較為全面的競爭力，發(fā)行人為提升核心競爭力采取的措施及其有效性；結(jié)合凈利差和凈利息收益率低于同行業(yè)可比公司平均水平，說明在我國利率持續(xù)下行的趨勢下，如何保持持續(xù)盈利能力；結(jié)合經(jīng)營區(qū)域、資金實(shí)力、科技投入等因素，說明提升抗風(fēng)險(xiǎn)能力采取的措施及有效性，相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)因素是否充分披露。

其二，發(fā)審委要求公司結(jié)合報(bào)告期發(fā)行人主要經(jīng)營地的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況、新冠疫情影響等外部因素，說明對發(fā)行人資產(chǎn)質(zhì)量的影響情況；結(jié)合發(fā)行人各類貸款遷徙情況，說明五級分類的執(zhí)行程序及相關(guān)內(nèi)控措施的有效性，貸款減值準(zhǔn)備計(jì)提是否充分；說明部分集團(tuán)客戶貸款余額超過授信總額的原因，相關(guān)內(nèi)控制度是否有效執(zhí)行;說明個(gè)人儲蓄存款攬儲是否合法合規(guī)，定期儲蓄存款增長是否可持續(xù)。

第三點(diǎn)，大豐農(nóng)商行還接受江蘇省聯(lián)社監(jiān)管，且核心系統(tǒng)由江蘇省聯(lián)社開發(fā)建設(shè)和運(yùn)維管理。發(fā)審委還要求發(fā)行人代表說明：江蘇省聯(lián)社與發(fā)行人關(guān)系，省聯(lián)社對發(fā)行人董事會成員構(gòu)成、高管任命、日常監(jiān)管、運(yùn)營管理、風(fēng)險(xiǎn)管理、重要信息系統(tǒng)開發(fā)建設(shè)和運(yùn)維管理等職責(zé)和管理情況，是否影響發(fā)行人的獨(dú)立性和信息披露的公平性；報(bào)告期發(fā)行人與省聯(lián)社之間的投資及其他資金往來情況，債權(quán)債務(wù)關(guān)系，是否存在管理費(fèi)分?jǐn)偟那樾?；?bào)告期內(nèi)發(fā)行人關(guān)聯(lián)交易的決策程序、定價(jià)機(jī)制以及披露情況,是否涉及關(guān)聯(lián)方資金占用情形，發(fā)行人營業(yè)收入或凈利潤是否對關(guān)聯(lián)方存在重大依賴。