記者 杜萌

20日晚間，證監(jiān)會發(fā)布《公開募集證券投資基金管理人監(jiān)督管理辦法》【第198號令】 及其配套規(guī)則，對此前的《證券投資基金管理公司管理辦法》(以下簡稱《公司辦法》)進(jìn)行了修訂，并更名為《公開募集證券投資基金管理人監(jiān)督管理辦法》(以下簡稱《管理人辦法》)。

證監(jiān)會表示，本次修訂從“準(zhǔn)入-內(nèi)控-經(jīng)營-治理-退出-監(jiān)管”全鏈條完善監(jiān)管制度，修訂后的《管理人辦法》共8章78條，配套規(guī)則對實(shí)施《管理人辦法》作出具體規(guī)定。

一是完善基金管理公司設(shè)立與股東條件，優(yōu)化公募牌照準(zhǔn)入制度，堅(jiān)持高水平開放，有序擴(kuò)大公募基金管理人隊(duì)伍，提升行業(yè)包容度。

二是提升公募基金管理人合規(guī)風(fēng)控能力，突出行業(yè)文化建設(shè)與廉潔從業(yè)監(jiān)管，夯實(shí)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展基礎(chǔ)。

三是著力完善基金管理公司治理，全面構(gòu)建長期激勵(lì)約束機(jī)制。

四是支持基金管理公司在做優(yōu)做強(qiáng)公募基金主業(yè)的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)差異化發(fā)展，提高綜合財(cái)富管理能力，打造一流財(cái)富管理機(jī)構(gòu)。

五是建立公募基金管理人退出機(jī)制，允許市場化退出，并明確風(fēng)險(xiǎn)處置措施和實(shí)施程序，壓實(shí)各方職責(zé)。

有業(yè)內(nèi)人士表示，此次修訂主要提到了以下幾個(gè)要點(diǎn)：

一、調(diào)整基金管理公司股東準(zhǔn)入條件。繼續(xù)堅(jiān)持對基金管理公司股東實(shí)施差異化準(zhǔn)入要求，對持股5%以下股東完善負(fù)面清單，對持股5%以上非主要股東強(qiáng)化財(cái)務(wù)穩(wěn)健性要求，擴(kuò)大主要股東適用范圍，適當(dāng)提高主要股東條件，明確實(shí)際控制人要求。

二、完善專業(yè)人士發(fā)起設(shè)立基金管理公司制度規(guī)范。主要股東為自然人的，最近3年個(gè)人金融資產(chǎn)不低于3000萬元人民幣，具備10年以上境內(nèi)外證券資產(chǎn)管理行業(yè)從業(yè)經(jīng)歷，具備8年以上證券投資經(jīng)驗(yàn)且業(yè)績良好或8年以上公募基金行業(yè)高管經(jīng)驗(yàn)。

三、適度放寬同一主體持有公募牌照數(shù)量限制。在繼續(xù)堅(jiān)持基金管理公司“一參一控”政策前提下，適度放寬公募持牌數(shù)量限制，允許同一集團(tuán)下證券資管子公司、保險(xiǎn)資管公司、銀行理財(cái)子公司等專業(yè)資管機(jī)構(gòu)申請公募牌照。

四、統(tǒng)一資管機(jī)構(gòu)申請公募基金管理資格的條件。支持符合條件的專業(yè)資管機(jī)構(gòu)申請公募基金管理資格，統(tǒng)一準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，重點(diǎn)關(guān)注相關(guān)機(jī)構(gòu)的資管展業(yè)經(jīng)驗(yàn)與合規(guī)風(fēng)控情況。

五、完善境外股東準(zhǔn)入條件。鼓勵(lì)借鑒境外先進(jìn)資產(chǎn)管理經(jīng)驗(yàn)與有益業(yè)務(wù)模式，積極引入優(yōu)質(zhì)境外機(jī)構(gòu)。境外股東近3年金融資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)規(guī)模、收入、利潤、市場占有率等指標(biāo)居于國際前列，近3年長期信用均保持在高水平。

六、全面構(gòu)建長效激勵(lì)約束機(jī)制。要求董事會對經(jīng)營層實(shí)行三年以上長周期考核，基金管理公司應(yīng)將長期投資業(yè)績、合規(guī)風(fēng)控情況等作為關(guān)鍵崗位人員考核的重要依據(jù)，實(shí)施薪酬遞延、追索扣回與獎(jiǎng)金跟投制度，嚴(yán)禁短期考核與過度激勵(lì)。

七、保障基金公司治理的長期穩(wěn)健。要求持股5%以上股東承諾一定股權(quán)鎖定期，保持基金管理公司股權(quán)結(jié)構(gòu)長期穩(wěn)定，規(guī)制股權(quán)質(zhì)押行為，夯實(shí)股權(quán)事務(wù)管理責(zé)任。

八、強(qiáng)化主要股東、實(shí)際控制人與獨(dú)立董事責(zé)任。要求主要股東、實(shí)際控制人具有持續(xù)資本補(bǔ)充能力，提前制定風(fēng)險(xiǎn)處置預(yù)案，不得違規(guī)干預(yù)公司經(jīng)營，侵害基金份額持有人利益，加強(qiáng)獨(dú)立董事履職保障，支持獨(dú)立董事發(fā)揮專業(yè)作用。

九、支持基金管理公司在做優(yōu)做強(qiáng)公募基金主業(yè)的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)差異化發(fā)展。支持公募主業(yè)突出、合規(guī)運(yùn)營穩(wěn)健、專業(yè)能力適配的基金管理公司設(shè)立專業(yè)子公司，專門從事公募REITs、私募股權(quán)投資基金管理、基金投資顧問、養(yǎng)老金融服務(wù)等業(yè)務(wù)；允許公募基金管理人實(shí)施運(yùn)營外包。允許公募基金管理人委托專業(yè)資質(zhì)良好的基金服務(wù)機(jī)構(gòu)開展份額登記、估值等業(yè)務(wù)，支持中小基金管理公司降本增效，聚力提升投研水平。

十、建立公募基金管理人市場化退出機(jī)制。堅(jiān)持市場化、法治化原則，允許經(jīng)營失敗的基金管理公司主動申請注銷公募基金管理資格或者通過并購重組等方式實(shí)現(xiàn)市場化退出，并明確風(fēng)險(xiǎn)處置的措施類型與實(shí)施程序。

證監(jiān)會表示，此次修訂旨在加強(qiáng)對公募基金管理人的監(jiān)督管理，保護(hù)基金份額持有人及相關(guān)當(dāng)事人合法權(quán)益，促進(jìn)公募基金行業(yè)健康發(fā)展。