記者｜趙陽(yáng)戈
券商擴(kuò)容一直在推進(jìn)，不過節(jié)奏不快，2021年只1家上市。2022年似乎畫風(fēng)有變，諸多中小券商相繼啟動(dòng)了IPO計(jì)劃。從公開信息看，今年已經(jīng)有2家券商首發(fā)過會(huì)，進(jìn)入排隊(duì)名單的還有開源證券、華寶證券、財(cái)信證券、渤海證券、首創(chuàng)證券等。
已經(jīng)進(jìn)入IPO排隊(duì)名單中的5家中小券商，它們各有什么特點(diǎn)，又存在哪些方面的問題？在進(jìn)入問詢階段后，又有哪些方面受到監(jiān)管層重點(diǎn)關(guān)注？誰(shuí)又將最終脫穎而出？
數(shù)家中小券商候場(chǎng)
2021年，只有財(cái)達(dá)證券（600906.SH）這根獨(dú)苗成功登陸A股。而到了2022年，2月24日，東莞證券成功過會(huì)，6月30日，信達(dá)證券也完成了審核，順利拿到路條。
這還不是全部。7月5日，開源證券和華寶證券雙雙進(jìn)行了預(yù)披露；7月1日財(cái)信證券拋出招股說明書；另有渤海證券、首創(chuàng)證券等尚在排隊(duì)中。目前，渤海證券和首創(chuàng)證券已經(jīng)進(jìn)行了預(yù)披露更新。據(jù)悉后備軍名單中，還有華龍證券、申港證券、華金證券、東海證券和國(guó)開證券，處于輔導(dǎo)備案狀態(tài)。
雖說東莞證券和信達(dá)證券已經(jīng)過會(huì)，但從監(jiān)管層提出的詢問來看，有幾點(diǎn)是特別留意的。
一方面是合規(guī)性。比如詢問東莞證券的第一個(gè)問題即：楊志茂犯罪是否影響錦龍股份取得發(fā)行人股權(quán)的合法性，相關(guān)股權(quán)是否涉及代持；楊志茂被判刑后和《證券公司股權(quán)管理規(guī)定》頒布后，相關(guān)股東是否符合股東資格條件，相關(guān)事項(xiàng)的整改情況是否存在影響發(fā)行人股權(quán)穩(wěn)定和公司治理等情形。信達(dá)證券這邊，公司及其子公司在報(bào)告期內(nèi)因違法違規(guī)受到過多項(xiàng)行政處罰和監(jiān)管措施，這塊被監(jiān)管層重點(diǎn)詢問。
一方面是涉及關(guān)聯(lián)主體。比如自2021年12月起華聯(lián)期貨及其子公司不再納入東莞證券合并報(bào)表范圍，與之相關(guān)的情況都被詢問。另如信達(dá)證券與關(guān)聯(lián)方存在金額較大的關(guān)聯(lián)交易，且均存在投資業(yè)務(wù)，這其中的必要性、公允性就顯得尤為敏感。
需要指出的是，也不是所有的排隊(duì)券商，都能夠成功幸運(yùn)過關(guān)。比如萬(wàn)聯(lián)證券，就在3月16日終止了審查。2021年12月29日因?qū)PO公司貨幣資金、關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)交易等事項(xiàng)的核查不充分，未能發(fā)現(xiàn)發(fā)行人大量更改銀行流水、關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)交易披露不完整、會(huì)計(jì)基礎(chǔ)及內(nèi)部控制存在缺陷等問題，萬(wàn)聯(lián)證券被采取監(jiān)管談話措施。2020年12月31日，萬(wàn)聯(lián)證券也被采取出具警示函措施。還有消息顯示，2020年10月，廣州金控黨委書記、董事長(zhǎng)，同時(shí)擔(dān)任萬(wàn)聯(lián)證券董事長(zhǎng)的李舫金因涉嫌嚴(yán)重違紀(jì)違法，接受廣州市紀(jì)委監(jiān)委紀(jì)律審查和監(jiān)察調(diào)查。
李大霄：中小券商急需增厚資本應(yīng)對(duì)競(jìng)爭(zhēng)
當(dāng)前券商直面的競(jìng)爭(zhēng)肉眼可見。
由于監(jiān)管對(duì)市場(chǎng)準(zhǔn)入的放開，導(dǎo)致金融市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)加劇，諸如商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司、基金管理公司和信托公司等其他類型的金融機(jī)構(gòu)，也參與到資產(chǎn)管理、金融產(chǎn)品銷售、債券承銷等傳統(tǒng)券商業(yè)務(wù)領(lǐng)域，與證券公司進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)。
競(jìng)爭(zhēng)的激烈可想而知，這對(duì)券商的資本實(shí)力，在區(qū)域市場(chǎng)或細(xì)分領(lǐng)域的優(yōu)勢(shì)，以及自身的服務(wù)品質(zhì)和管理水平，提出了更高的要求。
英大證券首席李大霄告訴界面新聞?dòng)浾?，金融業(yè)中，從上市比例來看，銀行保險(xiǎn)的上市比例相對(duì)比較高，券商的上市比例還相對(duì)低，超過百家的券商已上市的不到一半，所以中小券商IPO之下，券商上市比例過低的情況得到一定的改善。從體量來看，中小券商資本金不足的情況很嚴(yán)重，和國(guó)外的券商比更是，比如摩根大通或高盛，由于它們是混業(yè)，體量甚至可以和銀行平起平坐，早些年，我們整個(gè)券商加起來都比不了國(guó)外的一家大型投行，當(dāng)然現(xiàn)在的數(shù)據(jù)沒有那么夸張了，但增厚資本也是迫在眉睫的，這樣中小券商才能更好地應(yīng)對(duì)競(jìng)爭(zhēng)。
根據(jù)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，目前有140家券商。
開源證券：新三板業(yè)務(wù)做成明星業(yè)務(wù)
開源證券有限公司成立于2002年4月27日，股份公司成立于2014年12月25日，注冊(cè)資本46.14億元，公司立足陜西、服務(wù)全國(guó)。陜煤集團(tuán)持股開源證券58.8%，為控股股東，陜西國(guó)資委擁有陜煤集團(tuán)、匯通投資的實(shí)際控制權(quán)，并通過陜煤集團(tuán)、匯通投資間接擁有公司59.84%的表決權(quán)，為實(shí)際控制人。2021年開源證券的營(yíng)業(yè)收入27億元，凈利潤(rùn)5.17億元，2021年員工有2703名，擁有45家分公司和45家營(yíng)業(yè)部。開源證券IPO的主辦券商是民生證券。
開源證券2021年末的總資產(chǎn)在證券業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)的證券公司中僅排第55名，凈資產(chǎn)排第42名，和頭部券商比存在較大劣勢(shì)。不過在新三板業(yè)務(wù)方面，根據(jù)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)公布的數(shù)據(jù)，2018年和2019年，公司新三板掛牌項(xiàng)目行業(yè)排名第一，2019年末、2020年末和2021年末公司持續(xù)督導(dǎo)公司家數(shù)排名分別為第2名、第2名和第1名。截至2021年末，開源證券在股轉(zhuǎn)系統(tǒng)持續(xù)督導(dǎo)的公司家數(shù)為613家，占股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌公司總數(shù)的8.84%。
另根據(jù)證券業(yè)協(xié)會(huì)的統(tǒng)計(jì)，2019年、2020年和2021年公司債券主承銷傭金收入排名分別為第11名、第10名和第17名；2019年、2020年和2021年公司財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)收入排名第8名、第8名和第7名；2019年、2020年和2021年公司資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)收入排名分別為第27名、第28名和第31名。
數(shù)據(jù)顯示，開源證券2021年的傭金凈收入2.66億元，占營(yíng)業(yè)收入比例9.87%；截至2021年年末存續(xù)的資產(chǎn)管理產(chǎn)品為77只，產(chǎn)品規(guī)模571.91億元；2021年承銷債券123單，主承銷金額457.3億元；2021年推薦28家公司掛牌新三板，加上定向和持續(xù)督導(dǎo)，合計(jì)手續(xù)費(fèi)及傭金收入1.04億元；保薦與承銷的話，2021年開源證券涉及同心傳動(dòng)上北交所以及德源藥業(yè)掛精選層；截至2021年年末開源證券擁有融資融券客戶9191戶。2021年公司的平均傭金費(fèi)率為萬(wàn)分之2.9，行業(yè)的平均傭金費(fèi)率為萬(wàn)分之2.5。
有個(gè)小瑕疵是，在說明書162頁(yè)，開源證券曾說截至2021年末，股轉(zhuǎn)系統(tǒng)持續(xù)督導(dǎo)公司家數(shù)為613家，但在197頁(yè)顯示公司持續(xù)督導(dǎo)新三板企業(yè)616家。
開源證券擬發(fā)行不超過11.53億股，募資將全部用于補(bǔ)充資本金。
華寶證券：9成收入依賴財(cái)富管理、證券自營(yíng)，投行處于起步階段
華寶證券最早成立于2002年3月4日，注冊(cè)資本40億元，前身富成證券，由華寶信托、華力公司、海南鑫力實(shí)業(yè)、新橋毛紡廠、河南中原汽車以及河南東風(fēng)汽車6家單位共同出資成立。華寶投資持有83.0678%為控股股東，華寶信托持股16.9322%，中國(guó)寶武持有華寶投資100%股權(quán)，持有華寶信托98%股權(quán)，通過華寶投資、華寶信托間接持有公司99.6614%的股份，為公司的間接控股股東；國(guó)務(wù)院國(guó)資委持有中國(guó)寶武90%股權(quán)，為華寶證券實(shí)際控制人。2021年華寶證券的營(yíng)業(yè)收入10.39億元，凈利潤(rùn)1.6億元，2021年員工有616名，截至2021年底有2家分公司和23家營(yíng)業(yè)部。華寶證券的主辦券商是中金公司。
說明書顯示，華寶證券業(yè)務(wù)收入主要來源于財(cái)富管理、資產(chǎn)管理，上述業(yè)務(wù)收入2021年合計(jì)占公司營(yíng)業(yè)收入的比例為90%。截至2021年年末，公司財(cái)富管理業(yè)務(wù)的客戶數(shù)量86.43萬(wàn)戶，較2020年末增長(zhǎng)了63.63%。2021年華寶證券代理買賣證券業(yè)務(wù)凈收入3.2億元，代銷金融產(chǎn)品業(yè)務(wù)凈收入2351.89萬(wàn)元，席位傭金凈收入3130.12萬(wàn)元。2021年華寶證券的自營(yíng)業(yè)務(wù)規(guī)模82.15億元，實(shí)現(xiàn)投資損益總額5.35億元，綜合收益率6.52%。資管方面，截至2021年年末華寶證券規(guī)模為232.03億元，較2020年受托資產(chǎn)管理規(guī)模有所提升。截至2021年年末華寶證券擁有融資融券客戶6374戶。2021年公司的平均傭金費(fèi)率為萬(wàn)分之1.57。
需要指出的是，華寶證券的投資銀行業(yè)務(wù)處于起步階段，業(yè)務(wù)包括了證券承銷業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)，2021年收入只有2791.16萬(wàn)元，占總數(shù)的2.69%，其中的2649.37萬(wàn)元來自財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)。2021年公司擔(dān)任主承銷商完成的債券承銷項(xiàng)目數(shù)量為1單。此外，2021年公司進(jìn)行了7單債券項(xiàng)目申報(bào)，并有近30單債券項(xiàng)目完成立項(xiàng)。
此次華寶證券擬發(fā)行不超過13.33億股，所募資金將全部用于增加公司資本金，補(bǔ)充公司營(yíng)運(yùn)資金。
在報(bào)告期內(nèi)，2022年2月18日中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)就華寶證券在廉潔從業(yè)管理方面存在的問題向公司出具過《關(guān)于對(duì)華寶證券股份有限公司采取要求提交書面承諾自律管理措施的決定》。
財(cái)信證券：3月份銀行賬戶余額3億遭凍結(jié)
財(cái)信證券成立于2002年8月23日，股份公司設(shè)立于2021年12月30日，注冊(cè)資本66.98億元。財(cái)信證券主場(chǎng)在湖南，前身是財(cái)富證券，由湖南信托、湖南國(guó)投設(shè)立，目前財(cái)信證券由財(cái)信投資持股96.49%，最終實(shí)際控制人系湖南省人民政府。2021年財(cái)信證券的營(yíng)業(yè)收入28.06億元，凈利潤(rùn)8.26億元，在2020年和2021年連續(xù)兩年，財(cái)信證券的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為負(fù)值。說明書稱，財(cái)信證券共設(shè)有5家分公司，89家營(yíng)業(yè)部（40家位于湖南省內(nèi)），2021年年末時(shí)員工2142人。財(cái)信證券旗下尚有財(cái)信期貨、財(cái)信人壽、財(cái)信信托等。財(cái)信證券的保薦人是華創(chuàng)證券。
根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)機(jī)構(gòu)監(jiān)管綜合信息系統(tǒng)(CISP報(bào)送系統(tǒng))，公司2021年末總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)排名分別為第42名、第47名；2021年?duì)I業(yè)收入、凈利潤(rùn)排名分別為第46名、第47名。
2021年，財(cái)信證券證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入達(dá)到7.03億元，其中的代理買賣證券業(yè)務(wù)是公司的主要收入來源之一。投行業(yè)務(wù)收入4.14億元。在承銷債券上，財(cái)信證券相對(duì)突出，2021年主承銷各類債券金額705.8億元，行業(yè)排名25位，其中企業(yè)債券128.65億元，公司債券548.22億元，分別排名11位、17位。股權(quán)融資業(yè)務(wù)上，近年來。財(cái)信證券完成高爭(zhēng)民爆IPO項(xiàng)目，五新隧裝精選層公開發(fā)行項(xiàng)目，凌云股份配股項(xiàng)目，芒果超媒、華菱鋼鐵、高爭(zhēng)民爆、南華生物重大資產(chǎn)重組項(xiàng)目以及楚天科技重大資產(chǎn)重組的配套融資項(xiàng)目等，不過2021年股權(quán)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)保薦及承銷收入689.6萬(wàn)元。另外財(cái)信證券以固定收益為主的自營(yíng)投資規(guī)模達(dá)到267.9億元，實(shí)現(xiàn)投資收益9.48億元，自有資金投資收益率8.59%。截至2021年年末，財(cái)信證券融資融券開戶數(shù)為26371戶。2021年公司的平均傭金費(fèi)率為萬(wàn)分之2.61。
截至2021年末，公司凈資本規(guī)模為128.61億元。財(cái)信證券也自知與行業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的證券公司存在較大差距，一定程度上制約了發(fā)展空間。故此番財(cái)信證券計(jì)劃發(fā)行不超過7.4422億股，募資全部補(bǔ)充資本金。
另外，財(cái)信證券說明書顯示，該券商報(bào)告期內(nèi)的未決訴訟有多起，作為被告的訴訟包括基金托管合同糾紛系列案、侵權(quán)責(zé)任糾紛、財(cái)產(chǎn)保全損害責(zé)任糾紛、資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)合同糾紛、票據(jù)糾紛，其中2022年被起訴兩起。
2016年10月，財(cái)信證券作為管理人、湖南桂陽(yáng)農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司(下稱桂陽(yáng)農(nóng)商行)作為委托人、廣州農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司(下稱廣州農(nóng)商行)作為托管人簽訂了《珠江8號(hào)定向資產(chǎn)管理計(jì)劃資產(chǎn)管理合同》。桂陽(yáng)農(nóng)商行認(rèn)為財(cái)信證券在用珠江8號(hào)定向資管計(jì)劃投資交易過程中存在越權(quán)行為，造成其本金損失。桂陽(yáng)農(nóng)商行于2022年2月10日以財(cái)信證券作為信托資產(chǎn)管理人在合同履行過程中存在重大違約為由向郴州市中級(jí)人民法院提起訴訟，請(qǐng)求財(cái)信證券及廣州農(nóng)商行共向珠江8號(hào)定向資管計(jì)劃專戶補(bǔ)足其本金損失、利息及交易費(fèi)損失共11907.48萬(wàn)元。桂陽(yáng)縣人民法院已于2022年3月10日立案。
2022年4月，遼中縣農(nóng)村信用合作聯(lián)社(下稱遼中信用社)以票據(jù)糾紛為由向沈陽(yáng)市中級(jí)人民法院起訴陸某、羅某、吉林敦化農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司(下稱吉林敦化農(nóng)商行)、上海浦東發(fā)展銀行股份有限公司長(zhǎng)沙分行(下稱浦發(fā)銀行長(zhǎng)沙分行)、財(cái)信證券等9位被告，訴稱：2016年1月，在陸某、羅某的聯(lián)系安排下，浦發(fā)銀行長(zhǎng)沙分行作為資產(chǎn)委托人、財(cái)信證券作為資產(chǎn)管理人開展財(cái)富-浦發(fā)票據(jù)2號(hào)定向資產(chǎn)管理計(jì)劃(下稱票據(jù)2號(hào)資管計(jì)劃)；同時(shí)，遼中信用社與浦發(fā)銀行長(zhǎng)沙分行簽訂《委托資產(chǎn)管理合同》，由浦發(fā)銀行長(zhǎng)沙分行按照遼中信用社的指令逐筆投資票據(jù)2號(hào)資管計(jì)劃，票據(jù)2號(hào)資管計(jì)劃投資了票據(jù)收益權(quán)。2016年原告委托投資票據(jù)2號(hào)資管計(jì)劃共計(jì)六期，除兌付第一筆資產(chǎn)管理計(jì)劃外，其余均未兌付，造成了巨大損失。遼中信用社訴請(qǐng)陸某、羅某、吉林敦化農(nóng)商行賠償經(jīng)濟(jì)損失23.04億元，同時(shí)要求浦發(fā)銀行長(zhǎng)沙分行、財(cái)信證券等6被告承擔(dān)賠償責(zé)任。沈陽(yáng)市中級(jí)人民法院已于2022年3月根據(jù)遼中信用社的請(qǐng)求，凍結(jié)了財(cái)信證券銀行賬戶余額3億元。
未知上述情況是否會(huì)影響到財(cái)信證券的IPO。
渤海證券：30億股被質(zhì)押
渤海證券2021年12月28日進(jìn)行預(yù)披露，2022年6月6日完成了預(yù)披露更新，保薦方為光大證券。渤海證券是唯一一家注冊(cè)地在天津市的證券公司，主場(chǎng)也是天津，來源于公司總部及天津市營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入占公司證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入的比例超過7成。該券商成立于2001年5月16日，注冊(cè)資本80.37億元。2021年，渤海證券的營(yíng)業(yè)收入30.07億元，凈利潤(rùn)18億元。
業(yè)務(wù)上，證券自營(yíng)業(yè)務(wù)是渤海證券的主要業(yè)務(wù)之一，2021年來自證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的收入達(dá)到17.01億元，占到總數(shù)據(jù)的56.59%。投行業(yè)務(wù)的話，2021年渤海證券只1.43億元入賬，占營(yíng)業(yè)收入比重為4.77%。經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)對(duì)渤海證券來說也是重要一塊，2021年6.1億元，占總收入的20.28%。截至說明書簽署日，渤海證券擁有45家營(yíng)業(yè)部和21家分公司，平均傭金費(fèi)用率為萬(wàn)分之4，2021年年末時(shí)員工1919人。渤海證券信用業(yè)務(wù)的收入有3.06億元，占比10.18%。2021年渤海證券受托資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)收入12.37億元，占比4.11%。渤海證券的融資融券開戶數(shù)和經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)開戶數(shù)分別為2.41萬(wàn)戶和82萬(wàn)戶。
渤海證券大股東股權(quán)質(zhì)押的事是繞不開的。據(jù)悉，泰達(dá)國(guó)際直接持有公司股份21.67億股，占發(fā)行前總股本的26.96%，是公司的控股股東，其已質(zhì)押6.43億股，占發(fā)行前總股本的8%;泰達(dá)股份（000652.SZ）直接持有公司股份10.5億股，占發(fā)行前總股本的13.07%，是公司的第二大股東，其已質(zhì)押9.37億股，占發(fā)行前總股本的11.66%；合計(jì)質(zhì)押股份占發(fā)行前總股本的19.66%。這泰達(dá)國(guó)際由泰達(dá)控股持股53%，泰達(dá)股份的控股股東也是泰達(dá)控股，渤海證券的實(shí)際控制人為天津市國(guó)資委，天津市國(guó)資委最終控制的渤海證券的股東家數(shù)為14家，控制的股權(quán)比例合計(jì)為63.28%。
質(zhì)押的問題也在反饋意見中被問詢，其中更為詳細(xì)描述“天津市國(guó)資委通過14家企業(yè)控制公司63.28%的股權(quán)，其控制的股權(quán)中占公司發(fā)行前總股本的30.51%已質(zhì)押，未質(zhì)押部分股份數(shù)量占公司發(fā)行前總股本的32.77%。除天津市國(guó)資委控制的股權(quán)外，其余股東合計(jì)持有公司36.72%的股權(quán)，其中占公司發(fā)行前總股本的12.38%已質(zhì)押，未質(zhì)押部分股份數(shù)量占公司發(fā)行前總股本的24.34%。”監(jiān)管層要求公司披露質(zhì)押的原因、質(zhì)押期限、質(zhì)押取得資金的用途、償還能力情況，是否存在質(zhì)押股權(quán)被執(zhí)行的風(fēng)險(xiǎn)，是否影響發(fā)行人控制權(quán)的穩(wěn)定性。
不僅如此，從說明書可見，包括泰達(dá)國(guó)際、泰達(dá)股份在內(nèi)，共有13家股東質(zhì)押了30.78億股出去，占到總數(shù)的38.3%。其中，泰達(dá)國(guó)際、泰達(dá)股份、浩物嘉德、天物機(jī)電、天紡?fù)顿Y、天津紡織都系天津市國(guó)資委控制的企業(yè)。
另外，浩物嘉德直接持有渤海證券股份1.67億股，青海合一直接持有公司股份1億股，上述股份被法院凍結(jié)，案件處于強(qiáng)制執(zhí)行階段;天物機(jī)電直接持有公司股份1.67億股被法院凍結(jié)。渤海證券表示，如果主債務(wù)人未能償還債務(wù)或上述股東未能使用其他資產(chǎn)履行還款義務(wù)的，上述股份存在被法院強(qiáng)制執(zhí)行的風(fēng)險(xiǎn)。
這次渤海證券預(yù)計(jì)發(fā)行不少于8.93億股，募集資金總額在扣除發(fā)行費(fèi)用后，全部用于補(bǔ)充公司的營(yíng)運(yùn)資金。
首創(chuàng)證券：投行收入大降，4月曾領(lǐng)罰
首創(chuàng)證券預(yù)披露時(shí)間為2021年9月27日，更新于2022年1月24日。該券商最早成立于2000年2月3日，注冊(cè)資本24.6億元，控股股東為首創(chuàng)集團(tuán)，持股比例63.08%，北京市國(guó)資委代北京市政府對(duì)首創(chuàng)集團(tuán)履行出資人職責(zé)，出資比例占首創(chuàng)集團(tuán)實(shí)收資本的100%，是首創(chuàng)證券的實(shí)際控制人。此次首創(chuàng)證券的保薦方為國(guó)信證券，計(jì)劃發(fā)行不超過6.15億股。2021年1-9月，首創(chuàng)證券的營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)分別為14.8億元和6.07億元，2021年前九個(gè)月的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~還為負(fù)值。
首創(chuàng)證券的資管類業(yè)務(wù)2021年前九個(gè)月收入達(dá)3.05億元，占當(dāng)期比重20.58%，為重要業(yè)務(wù)之一；投資類業(yè)務(wù)（主要包括固定收益投資交易、權(quán)益類證券投資、另類投資以及新三板做市業(yè)務(wù)等）前九個(gè)月合計(jì)7.47億元，占比50.46%；零售于財(cái)富管理類業(yè)務(wù)（主要包括證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、信用業(yè)務(wù)和期貨業(yè)務(wù)等）收入為2.95億元，占比19.95%；首創(chuàng)證券的投行業(yè)務(wù)卻似乎出現(xiàn)了問題，2020年時(shí)收入為2.78億元，2021年前九個(gè)月為1.11億元，九個(gè)月時(shí)間收入尚未2020年時(shí)的一半，2020年和2021年前九個(gè)月占當(dāng)期比重?cái)?shù)據(jù)分別為16.78%和7.51%。截至2021年9月末，首創(chuàng)證券的員工總?cè)藬?shù)達(dá)1385名。2021年前九個(gè)月首創(chuàng)證券的平均傭金率為萬(wàn)分之2.8。
就在4月份，首創(chuàng)證券還領(lǐng)到了來自北京監(jiān)管局“采取責(zé)令改正監(jiān)管措施的決定”。原來，首創(chuàng)證券于2021年5月18日發(fā)生集中交易系統(tǒng)部分中斷，影響交易時(shí)間合計(jì)約20分鐘，該事件達(dá)到較大信息安全事件標(biāo)準(zhǔn)。事后經(jīng)調(diào)查發(fā)現(xiàn)首創(chuàng)證券信息技術(shù)部門有關(guān)人員在應(yīng)急處置過程中刪除相關(guān)日志及數(shù)據(jù)庫(kù)信息，且未進(jìn)行備份，導(dǎo)致始終無(wú)法確定此次信息安全事件的真實(shí)原因，公司在第一次報(bào)告中未如實(shí)報(bào)告應(yīng)急處理不當(dāng)?shù)那闆r。上述問題反映出公司信息安全管理和信息安全事件應(yīng)對(duì)方面存在缺陷。就此，北京監(jiān)管局決定對(duì)首創(chuàng)證券采取責(zé)令整改的行政監(jiān)管措施。
