文 | 鄰章
8月4日，阿里巴巴發(fā)布了2023財年Q1（對應(yīng)自然年2022年4月1日至6月30日）財報。
數(shù)據(jù)顯示：Q1財季阿里巴巴實現(xiàn)營收2055.55億元，略低于去年同期的2057.4億元略微下滑；歸屬普通股股東的凈利潤為227.39億元；不按照美國通用會計準(zhǔn)則，凈利潤為302.52億元，較去年同期的434.41億元下滑30%。
整體而言，這份財報雖然超過了分析師預(yù)期，顯示了阿里巴巴在疫情反復(fù)、消費疲軟大環(huán)境下的相對韌性；但這份財報卻仍舊難言靚麗，特別是作為阿里三大核心戰(zhàn)略之一的阿里云，在本財季中表現(xiàn)出的失速趨勢。
數(shù)據(jù)顯示，本財季阿里云營收176.85億元，同比增長10%，但這一增速并不亮眼。
眾所周知，得益于當(dāng)時阿里巴巴對云計算潛力的準(zhǔn)確預(yù)判、積極投入與技術(shù)優(yōu)勢，在國內(nèi)云計算市場，阿里云市場份額一直處于領(lǐng)導(dǎo)地位。領(lǐng)先的市場地位，也讓業(yè)內(nèi)將其視為是阿里面向未來的第二增長曲線。
據(jù)行業(yè)權(quán)威研究機(jī)構(gòu)Gartner發(fā)布2021年全球云計算IaaS市場份額。數(shù)據(jù)顯示，阿里云排名全球第三，市場份額為9.55%，連續(xù)6年實現(xiàn)份額增長；同時，阿里云排名亞太市場第一，市場份額為25.53%。
國內(nèi)市場，阿里云市場份額也一直在35%以上，顯示出了較強的市場統(tǒng)治力，并且相對于友商的虧損狀態(tài)，阿里云已經(jīng)開始為阿里貢獻(xiàn)利潤。
數(shù)據(jù)顯示本季度阿里云盈利2.47億元（經(jīng)調(diào)整EBITA）這已經(jīng)是阿里云連續(xù)七個季度實現(xiàn)盈利。
這讓阿里云在國內(nèi)市場，的確領(lǐng)先了友商們一個身段。
但就云計算市場而言，當(dāng)前市場對增速的看重或許要遠(yuǎn)高于對盈利的看重，當(dāng)然，二者能夠并駕齊驅(qū)，那是最好狀態(tài)。
而本財季阿里云暴露出的問題則是雖然已經(jīng)實現(xiàn)了盈利，但在增速上卻呈現(xiàn)出大幅放緩趨勢，本財季僅為10%的同比增速，這不僅低于上一季度的13%，更是大幅低于2022財年第一財季阿里云29%的增速。
這雖然有體量因素，但卻并不能解釋全部，畢竟在營收規(guī)模上比阿里云大得多的亞馬遜AWS和微軟Azure，本季在增速上也比阿里云要高得多。
數(shù)據(jù)顯示：本季度亞馬遜云服務(wù)（AWS）的凈銷售額為197億美元，同比增長33%；微軟智能云部門的營收為209.09億美元，同比增幅為20%，不計入?yún)R率變動的影響為同比增長25%；其中Azure和其他云服務(wù)收入增長40%（按固定匯率計算增長46%）。
并且更需要看到的是：阿里云本季10%的同比增速，并未受到TikTok更換云計算服務(wù)商的影響，TikTok更換云服務(wù)商的其影響已經(jīng)結(jié)束。
在這樣的現(xiàn)實下，阿里云增速放緩帶來的憂慮就更為凸顯。
對于阿里云增速放緩原因，張勇表示一是作為當(dāng)前上云主力的互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)公司在發(fā)展上整體處于放緩趨勢，這抑制了云業(yè)務(wù)的發(fā)展；另一方面則是當(dāng)前整體經(jīng)濟(jì)大環(huán)境相對的不景氣也進(jìn)一步抑制了企業(yè)上云需求。
張勇在財報會議上談到：“未來在中國互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)放緩的背景下，下一個增長點會是什么……整體云業(yè)務(wù)的增長，其實離不開整個經(jīng)濟(jì)的增長，經(jīng)濟(jì)增長以后，作為經(jīng)濟(jì)的微觀細(xì)胞，每個企業(yè)才會在數(shù)字化的進(jìn)程當(dāng)中更愿意投入，減少后顧之憂，所以跟大環(huán)境和經(jīng)濟(jì)增長的前景有很高關(guān)聯(lián)度”。
但這是否是本財季阿里云增速進(jìn)一步放緩的核心原因，這可能還需要等待國內(nèi)其他云計算廠商在本季增速表現(xiàn)出來后，來進(jìn)一步驗證、比對。
并且即使如此，想必市場也不會就此選擇躺平，市場依舊會要求阿里云想辦法激活增速后勁。
對此阿里云將激活增速的機(jī)會鎖定在“非互聯(lián)網(wǎng)公司”和一些“朝陽產(chǎn)業(yè)”。
雖然在互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)公司完成上云后，非互聯(lián)網(wǎng)公司上云也將是大勢所趨，的確也是云計算廠商競爭的下半場重要賽點。
但誠如張勇所言：企業(yè)采納云計算的意愿與大環(huán)境和經(jīng)濟(jì)增長的前景有很高關(guān)聯(lián)度。那么在此現(xiàn)實下，面對當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)趨勢，非互聯(lián)網(wǎng)公司上云能否支撐起市場對阿里云增長速度的期待，乃至是重新激活阿里云的增速？
這在短期內(nèi)，可能會比較困難。
寫在最后：
作為阿里三大核心戰(zhàn)略之一的阿里云，在某種層面上可以說是完美演繹了“前瞻性眼光的強大魅力”——在國內(nèi)市場最早嗅到云計算機(jī)遇，開始大力投入，最后充分享受到云計算市場發(fā)展紅利成為國內(nèi)市場第一、全球前三。
但當(dāng)前擺在阿里云面前的難題則是，如何在保持市場規(guī)模之下，實現(xiàn)利潤增速兩手抓、兩手都要硬的難題，特別是在當(dāng)前大環(huán)境下，這是新市場環(huán)境下，阿里云需要回答的問題。