文 | 真探Alpha 李靜林
全球PC市場(chǎng)曾連續(xù)七個(gè)季度高歌猛進(jìn),保持正增長,但到了2022年,這一趨勢(shì)戛然而止。
據(jù)Canalys數(shù)據(jù),2022年第一季度,中國市場(chǎng)的PC(包括臺(tái)式機(jī)、筆記本電腦和工作站)出貨量約1170萬臺(tái),同比下降了1%。全球的銷售情況比中國市場(chǎng)更不樂觀,同比下降幅度達(dá)到了5.1%,總銷量為8050萬臺(tái)。
到了第二季度,同比下滑的步伐依然沒能止住,1940萬臺(tái)的總出貨量,雖然環(huán)比增長了13%,但對(duì)比去年同期還是下降了3%。而從全球市場(chǎng)來看,分析機(jī)構(gòu)Canalys給出的評(píng)價(jià)是——“遭到重大破壞”,總出貨量驟降15%,這是2020年一季度以來的最低水平。
PC設(shè)備出貨量情況和變化幅度|圖源:Canalys
各品牌也都不好過。今年第二季度,排在前五名的品牌無一例外都在下滑。根據(jù)Canalys數(shù)據(jù),惠普年增長率為-27.5%,聯(lián)想、戴爾、宏碁、華碩都表現(xiàn)出了不同程度的衰退。
在聯(lián)想最新發(fā)布的2022/23財(cái)年第一財(cái)季業(yè)績(jī)報(bào)告中顯示,包含有個(gè)人電腦、平板電腦、智能手機(jī)和其他智能設(shè)備的智能設(shè)備業(yè)務(wù)集團(tuán),在本季度收入下降了3%,而其中非個(gè)人電腦業(yè)務(wù)銷售額其實(shí)是同比增長12%的。聯(lián)想集團(tuán)董事長兼CEO則在今天的財(cái)報(bào)表現(xiàn)陳述中格外強(qiáng)調(diào)其個(gè)人電腦以外業(yè)務(wù)營業(yè)額在集團(tuán)整體的占比創(chuàng)歷史最高水平,言外之意聯(lián)想對(duì)PC并無增長依賴。
就連蘋果電腦第二季度也賣得不好。根據(jù)其2022年第三財(cái)季(2022自然年第二季度)財(cái)報(bào)顯示,Mac收入為73.82億美元,同比下滑了10.35%。
產(chǎn)品賣不動(dòng),品牌的壓力可想而知,今年四月就有消息稱,幾乎所有的頭部PC廠商都在“砍單”,聯(lián)想、惠普、宏碁、華碩等都開始下調(diào)年度出貨目標(biāo),戴爾更是被曝出第三季度顯示器及筆電面板需求將下調(diào)50%,這幾乎意味著這家老牌PC廠商,砍掉了一半的業(yè)務(wù)線。
突如其來的寒冬,究竟只是短時(shí)的冷風(fēng)過境,還是預(yù)示著PC產(chǎn)品在消費(fèi)者心中逐漸被替代?
花無百日好
“一天可能一臺(tái)筆記本電腦都賣不出去”,一位上海地區(qū)的華碩經(jīng)銷商,今年7月在接受媒體采訪時(shí)說道:“一臺(tái)筆記本的毛利在50元到200元,如果算上房租、人員、售后服務(wù)等經(jīng)營成本,幾乎不賺錢?!?/p>
面對(duì)這種情況,很多人都認(rèn)為是線上渠道的繁榮,擠占了線下渠道的空間。不過根據(jù)IDC中國高級(jí)研究經(jīng)理陳舒歆表示,2022年一季度筆記本市場(chǎng)線上渠道(包括廠商官網(wǎng)及第三方電商平臺(tái))在整體筆記本市場(chǎng)的占比為58.11%,“未來預(yù)計(jì)線上渠道占比仍將提升,但增速會(huì)放緩?!庇纱丝梢?,線下渠道依然重要,若是掙不到錢,對(duì)品牌的損失還是會(huì)很慘重。
更何況,線上渠道一到大促就開始大肆補(bǔ)貼,品牌之間也在殺價(jià)競(jìng)爭(zhēng),盡管銷量在短期內(nèi)能有所提振,但對(duì)品牌的利好究竟能有多少,還需要打一個(gè)問號(hào)。今年618,小米、華為等品牌的折扣力度在300元到500元不等,比拼折扣也能從側(cè)面反映出品牌的銷量焦慮。
PC為什么突然就賣不動(dòng)了?
原因是多方面的。首先從消費(fèi)端來看,全球經(jīng)濟(jì)疲軟導(dǎo)致的消費(fèi)疲軟,給電子產(chǎn)品的消費(fèi)帶來了明顯的影響。加之PC設(shè)備本就屬于耐耗品,換機(jī)周期較長,且服務(wù)群體有限,非生產(chǎn)力剛需群體,不到萬不得已大概率不會(huì)選擇在消費(fèi)壓力大的時(shí)段更換設(shè)備。
疫情紅利的散退也是促使PC產(chǎn)品銷量疲軟的重要原因。回看疫情幾年,因隔離帶來的居家辦公、學(xué)習(xí)的旺盛需求,促進(jìn)了PC產(chǎn)品的銷售。根據(jù)Canalys數(shù)據(jù),2021年中國PC市場(chǎng)表現(xiàn)強(qiáng)勁,出貨量達(dá)到了創(chuàng)紀(jì)錄的5700萬臺(tái),同比增長幅度達(dá)到10%。
大型PC廠商也都吃到了疫情紅利,聯(lián)想在2021年出貨量年增長率高達(dá)21.5%,宏碁更是交出了36.4%的年增長率數(shù)據(jù)。
2021年各品牌在中國市場(chǎng)PC產(chǎn)品出貨量 圖源:Canalys
時(shí)間再往前倒推一年,中國市場(chǎng)PC出貨量為4910萬臺(tái),同比增長1.7%。雖然數(shù)據(jù)漲幅并不算明顯,但這是此前九年以來,中國電腦銷量首次出現(xiàn)增長。美國數(shù)據(jù)公司IDC數(shù)據(jù)顯示,從2020年第二季度開始,中國電腦出貨量連續(xù)三個(gè)季度保持了10%的增長。在線教育、游戲、企業(yè)辦公采買,撐起了當(dāng)年電腦銷量的一片天。
行業(yè)數(shù)據(jù)與社會(huì)的疫情控制狀況形成了某種程度的貼合,并非巧合。今年6月,在宏碁集團(tuán)舉行的股東會(huì)上,董事長陳俊圣就明確表示:“PC市場(chǎng)已經(jīng)反轉(zhuǎn),呈現(xiàn)出供大于求的趨勢(shì)。”
陳俊圣在接受采訪時(shí)表示,宏碁的庫存周轉(zhuǎn)天數(shù),已經(jīng)從疫情前的7.8周,延長至如今的8周。企業(yè)已經(jīng)開始為下半年做準(zhǔn)備,宏碁的韓廠已經(jīng)停止了部分生產(chǎn)線。
面對(duì)當(dāng)前的市場(chǎng)狀況,陳俊圣發(fā)出了“花無百日好”的感慨。市場(chǎng)研究與顧問公司Gartner研究院副總裁蔡惠芬也明確表示:“2020年疫情暴發(fā)初期,人們上網(wǎng)課、網(wǎng)上辦公的需求大增,因此出現(xiàn)了一波換機(jī)潮。但此時(shí),中國PC市場(chǎng)已經(jīng)處于飽和狀態(tài)。再到如今,換機(jī)潮高峰已過,銷量自然也會(huì)下降。”
通常來說,PC的使用周期會(huì)超過五年,距離上一波換機(jī)潮也就剛過去兩到三年,市場(chǎng)需求恰好卡在了較為尷尬的下行周期上。
疫情的打擊面是覆蓋全社會(huì)的,連帶反應(yīng)劇烈,其中對(duì)電子消費(fèi)行業(yè)起到卡脖子作用的供應(yīng)鏈,被波及至深。
Canalys分析師 Emma Xu 針對(duì)Q2銷量下滑給出了解釋:第二季度的大部分時(shí)間里,上海、昆山和江蘇的工廠和港口運(yùn)營中斷,導(dǎo)致所有主要PC供應(yīng)商的訂單出現(xiàn)嚴(yán)重延遲。盡管到 5 月底生產(chǎn)和協(xié)調(diào)開始改善,但整個(gè)第二季度的產(chǎn)出都低于正常水平。
需求驟降,但供應(yīng)鏈成本還在不斷攀升。
根據(jù)觀察者網(wǎng)報(bào)道,美國CPU巨頭英特爾已經(jīng)告知客戶,由于全球通脹導(dǎo)致生產(chǎn)和原材料成本飆升,英特爾將從今年10月也就是第四季度開始,對(duì)大部分產(chǎn)品實(shí)施廣泛的價(jià)格上調(diào),涉及個(gè)人電腦和服務(wù)器CPU,以及包括PCH、FPGA、NUC迷你電腦和其他連接芯片在內(nèi)的產(chǎn)品。
供應(yīng)鏈緊張和美國通貨膨脹帶來的成本飆升,雙重壓力讓英特爾做出了漲價(jià)的決定。
綜合各種因素,分析機(jī)構(gòu)對(duì)2022年的PC銷量普遍看低——Gartner近期的預(yù)測(cè)顯示,2022年全球PC出貨量將大幅下滑9.5%。其中,企業(yè)對(duì)PC的需求預(yù)計(jì)將同比下降7.2%,個(gè)人消費(fèi)者對(duì)PC的需求下滑更為明顯,將下降13.1%。
上游巨頭連帶受損
在全球產(chǎn)業(yè)鏈高度融合的當(dāng)下,市場(chǎng)短的低迷很快就會(huì)傳導(dǎo)至各個(gè)環(huán)節(jié),從已有的企業(yè)財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)、公開媒體報(bào)道來看,PC產(chǎn)業(yè)的上下游都不太好過。
去年底,英特爾推出了第十二代酷睿桌面處理器,給PC市場(chǎng)注入了新鮮血液,2021年P(guān)C市場(chǎng)的火熱,也讓英特爾公司業(yè)績(jī)出現(xiàn)上升,第四季度收入達(dá)到195億美元,同比增長4%,全年收入為747億美元,同比增長2%,兩項(xiàng)數(shù)據(jù)都創(chuàng)造了歷史紀(jì)錄。
然而就在7月29日,英特爾發(fā)布了2022年第二季度財(cái)報(bào),各項(xiàng)指標(biāo)均低于預(yù)期,公司經(jīng)營陷入了低谷。
根據(jù)財(cái)報(bào)顯示,英特爾在二季度總收入為153.21億美元,比去年同期的196.31億美元下降了22%,與原來預(yù)計(jì)的180億美元也相距甚遠(yuǎn);凈虧損為4.54億美元,而去年同期則實(shí)現(xiàn)了50.61億美元的凈利潤,這也是英特爾30年來的首次虧損;毛利率從上一季度的50.4%下跌至36.5%,也遠(yuǎn)低于英特爾預(yù)計(jì)的48%。
伯恩斯坦分析師斯塔西·拉斯剛直言不諱地說,這是他職業(yè)生涯中見過的最糟糕的一份業(yè)績(jī)報(bào)告。
英特爾公司將這一令市場(chǎng)失望的業(yè)績(jī)表現(xiàn),歸結(jié)給了經(jīng)濟(jì)下行和個(gè)人電腦需求下滑——從前文陳述事實(shí)來看,這一理由倒是比較合理。英特爾具體的業(yè)務(wù)線表現(xiàn),也驗(yàn)證了他們的說法:與PC行業(yè)緊密相關(guān)的客戶端計(jì)算業(yè)務(wù)(CCG)營收為76.65億美元,同比下降25%;數(shù)據(jù)中心和人工智能業(yè)務(wù)(DCAI)營收為46.49億美元,同比下降16%。
面對(duì)頹勢(shì),英特爾不得不下調(diào)了對(duì)2022年全年的業(yè)績(jī)預(yù)期,預(yù)計(jì)營收也由原來的760億調(diào)低到650到680億美元之間。
芯片巨頭AMD在第二季度與英特爾的處境截然相反,他們實(shí)現(xiàn)了連續(xù)八個(gè)季度的創(chuàng)紀(jì)錄營收。但即便如此,AMD對(duì)于未來的預(yù)期也很難樂觀。對(duì)于第三季度,AMD預(yù)計(jì)營收為67億美元,上下浮動(dòng)2億美元,這一表態(tài)略低于分析師預(yù)期,同比增速也從前兩個(gè)季度的70%下滑到了55%。
對(duì)此,AMD首席執(zhí)行官蘇姿豐解答道,PC銷量下滑,AMD未能幸免于影響,她預(yù)計(jì)最近幾個(gè)月PC市場(chǎng)還會(huì)出現(xiàn)疲軟態(tài)勢(shì),并稱“我們對(duì)PC的指引更加保守?!?/p>
PC、手機(jī)等電子產(chǎn)品出貨量一路走低,也給面板行業(yè)帶來了影響,短期的供需錯(cuò)配導(dǎo)致讓面板價(jià)格持續(xù)走低。
據(jù)WitsView數(shù)據(jù),2022年5月全球筆記本電腦面板出貨量同比下降27.84%至1648.4萬片,全球筆記本電腦面板出貨面積同比下降24.01%至101.9萬平米。在需求驟降,企業(yè)庫存周轉(zhuǎn)壓力變大的情況下,面板的價(jià)格也在一路走低。根據(jù)Omdia數(shù)據(jù),2022年6月,10.1英寸(平板電腦)、14英寸(筆記本電腦)、23.8英寸(顯示器)LCDIT面板價(jià)格環(huán)比下降4.0%、8.8%、7.8%。
在一季度電話會(huì)議上,京東方表示面板價(jià)格已經(jīng)觸底,2021年下半年會(huì)迎來結(jié)構(gòu)性調(diào)整。不過,這一論斷最終還需要看供需關(guān)系的變化情況,只有消費(fèi)市場(chǎng)提振,需求恢復(fù),面板價(jià)格才真正有望實(shí)現(xiàn)反彈。
經(jīng)濟(jì)下行、疫情等具有周期性或階段性的突發(fā)情況,總會(huì)得到改善、緩解,真正對(duì)一個(gè)行業(yè)造成影響的,還是在市場(chǎng)需求層面??傮w來看,全球PC產(chǎn)品的需求量在2020年達(dá)到頂峰之后,就開始迅速下滑,不少分析人士都認(rèn)為PC的需求已經(jīng)趨近飽和。
相比短期需求爆發(fā)帶來的紅利,PC行業(yè)或許更需要產(chǎn)品上的突破與創(chuàng)新。