文 | 巨潮 老魚兒
編輯 | 楊旭然
新能源汽車大賣之下,配套行業(yè)水漲船高。特別是充電樁,是每輛車最直接的剛需。
2021年,整個充電樁行業(yè)掀起了一輪融資潮。全年共發(fā)生融資事件30起,較2020年增長150%; 融資金額共183.03億元,較2020年增長432%。
入局的各種資本也都是鼎鼎大名:
云快充3個月的時間接連完成B1、B2輪融資,投資方有寧德時代、蔚來資本等;
特來電擬通過增資擴股方式引進普洛斯、國家電投、三峽集團等戰(zhàn)略投資者,投資后的充電樁估值約136億元;
星星充電宣布獲得高瓴領投,IDG、泰康、寶龍與遠洋地產(chǎn)等跟投的B輪融資,投資后企業(yè)估值155億元。
作為新能源汽車不可或缺的配套產(chǎn)業(yè),在資本的眼中,充電樁行業(yè)正值風口。
實際經(jīng)營情況來看,行業(yè)卻是問題重重。
其中最典型的代表就是今年國慶期間,“電動爹”成了一個熱門話題。
廣東一名男子特斯拉自駕回湖南,由于高速大堵車,他不得不進服務區(qū)充電卻遭遇一樁難求,勉強繼續(xù)向前開。結(jié)果“趴窩”在高速上。該名男子只得自掏腰包花2000塊叫了拖車,連人帶車一起拉到湖南。
另一位國慶期間從深圳回湖南老家的新能源車主,在高速公路服務區(qū)給車充電時,一共花費了5個多小時,其中單排隊就用了4個小時,期間廁所更是都不敢上。
兩則小故事讓人啼笑皆非,似乎也沒有阻擋新能源汽車選購的熱潮。但如果充電樁配套不能加速跟進,類似的情況只會越來越多。
01 現(xiàn)實的車樁矛盾
如今我國充電樁數(shù)量的增長,還遠遠跟不上新能源汽車增長的強大動力。
新能源汽車保有量快速提升以來,充電樁相關的上市公司大受裨益。
作為充電樁生產(chǎn)廠家的許繼電氣,從2016年起將電動汽車智能充換電系統(tǒng)列為單獨產(chǎn)品類目。根據(jù)當年年報顯示,2015年該產(chǎn)品營業(yè)收入為5.51億元。到2021年,這個產(chǎn)品營收已經(jīng)增長至11.76億元,增幅113.43%。
同樣把新能源汽車及充電設施、設備作為單獨產(chǎn)品類目的還有易事特,2015年至2021年,在其營收增長只有16.7%的情況下,其新能源汽車及充電設施、設備業(yè)務收入從2015年的9520萬,增長至2021年的1.71億,漲幅是80%。
科士達的新能源充電產(chǎn)品主要包括:充電樁模塊、一體式直流快速充電樁、分體式直流快速充電樁、壁掛式交流充電樁、立柱式交流充電樁、充電云平臺等。從2015年單獨統(tǒng)計開始至2021年,該類產(chǎn)品增長超過100%,高于營收增速。
這些公司充電業(yè)務雖然并沒有爆發(fā)式增長,但也保持了穩(wěn)定的增速水平,長期受益于國內(nèi)充電樁數(shù)量的提高。
據(jù)中國充電聯(lián)盟公布的數(shù)據(jù),2022年1-9月,充電基礎設施增量為187.1萬臺,同比增長245%。截至2022年9月,全國充電基礎設施累計數(shù)量為448.8萬臺,同比增加101.9%。
這些數(shù)字看似很高,但是如果再對比新能源汽車的增長速度,就會發(fā)現(xiàn)其相差很大。
2022年1-9月,新能源汽車銷量456.7萬輛,樁車增量比為1:2.4。
這個數(shù)字,不僅還沒有達到一直期望的1:1的發(fā)展數(shù)量,就連質(zhì)量也一直不高。截至2022年9月底,我國直流充電樁70.4萬臺,僅占全部公共充電樁的43%。
這從側(cè)面說明,如今我國充電樁數(shù)量的增長,還遠遠跟不上新能源汽車增長的強大動力。這是充電樁生產(chǎn)廠家目前的不足所在,同時也是其發(fā)展方向所在。
02 “賣水人”賺不到錢
重資產(chǎn)投入,收入單一,回報周期漫長。
在今年1-9月增加的充電樁中,公共充電樁增量為48.9萬臺,同比上漲106.3%。但增加更多的是隨車配建的私人充電樁,增加138.2萬臺,同比上升352.6%。
截至9月底,我國隨車配建的私人充電樁累計達到285.2萬臺,同比增加141.9%。但是公共充電樁累計數(shù)量為163.6萬臺,同比僅增加56.6%。
文章開頭所描述的車主在出行時遇到問題,其根源就在于此。為何公共充電樁如此不受青睞?這可能源于運營商盈利的困難。
例如,頭部充電樁運營商特來電自2014年成立后,就長期處于虧損狀態(tài),其2019-2021年營收分別為21.29億元、19.25億元和31.04億元,凈利潤分別為-7512.26萬元、-1.71億元和-5132.08萬元。
另一家頭部運營商星星快充沒有披露過相關的營業(yè)數(shù)字,不過其董事長邵丹薇曾自豪地透露:“星星充電是到目前為止,唯一一個持續(xù)盈利的充電企業(yè)?!?/p>
同時邵丹薇還說:“目前充電樁不盈利是行業(yè)現(xiàn)狀。"
不盈利的原因不難理解:重資產(chǎn)投入,收入單一,回報周期漫長。
新能源汽車滲透率逐漸升高之后,充電樁的基建屬性就會日益凸顯。這就決定了充電樁運營不可能存在高利潤,只能靠規(guī)模取勝。
但同時充電站建設又是個重資產(chǎn)投入行業(yè),據(jù)測算,建一座擁有10—20個充電樁的中小型充電站,需要投入上百萬元的資金。但運營收入來源單一,主要收入是充電費。
人們之所以買新能源汽車,電費便宜是非常大的考慮和基礎。所以,建充電樁,尤其是公共充電樁必然是一樁“苦差事”,經(jīng)營和盈利的難度都非常大,需要不斷優(yōu)化選址、擴大規(guī)模、降低成本,要能忍受漫長的投入期,以逐漸獲取市場地位。
但是面對著充電樁的微利和長周期,一些運營商只能尋找應對策略。
2021年,特銳德董事長于德翔宣稱:“特來電不做充電,更不是在建樁,而是以充電樁為連接點在織一張網(wǎng)。通過一個大系統(tǒng)賣電、大平臺賣車、大合作租車、大數(shù)據(jù)修車、大支付金融、大客戶電商,形成的是一個基于汽車充電的生態(tài)系統(tǒng)?!?/p>
這樣的規(guī)劃像極了曾經(jīng)的互聯(lián)網(wǎng)公司。
另外,星星快充也在“互聯(lián)網(wǎng)”上“動手動腳”。
2020年工信部通報過一批侵害用戶權益行為的APP,其中星星充電APP涉及違規(guī)收集個人信息;違規(guī)使用個人信息的問題未完成整改。
此外,出于盈利上的壓力,很多充電樁的運營能省則省。開邁斯新能源科技有限公司曾針對近8萬多個充電樁、6000多個充電場站進行了測試。有約40%的充電樁不可使用。
在這40%中,有12.7%的屬于硬件問題,即充電樁沒有辦法正常充電,或者充電終止;有約27%的是運營問題,多重槽點致使用戶無法充電。
這樣的種種問題,也是長假期間車主“一樁難求”原因的一部分。
03 基礎設施屬性
充電樁位列“新基建”七大領域之中。
充電的問題不解決,新能源汽車永遠只能作為城區(qū)通勤的代步車,對燃油車的升級替代就無從談起。
這時候,“國家隊”的出場就顯得至關重要。
充電樁具有明顯的基建屬性,這是經(jīng)過官方明確認定的。2020 年中央提出發(fā)展“新基建”為經(jīng)濟增長提供新動力,充電樁位列“新基建”七大領域之中。
2022年8月25日,國家四部門印發(fā)《加快推進公路沿線充電基礎設施建設行動方案》,提出三個階段的目標:
力爭到2022年底前,全國除高寒高海拔以外區(qū)域的高速公路服務區(qū)能夠提供基本充電服務;
到2023年底前,具備條件的普通國省干線公路服務區(qū)(站)能夠提供基本充電服務;
到2025年底前,高速公路和普通國省干線公路服務區(qū)(站)充電基礎設施進一步加密優(yōu)化,農(nóng)村公路沿線有效覆蓋。
這樣的規(guī)劃目標,僅憑市場化的第三方運營公司難以企及。
目前,新能源汽車充電的難點在于高速公路覆蓋不足、普通國省干線和農(nóng)村公路還未全面起步,呈現(xiàn)出“越偏遠,越困難”的特點。
比如根據(jù)中國充電聯(lián)盟的數(shù)據(jù),截至8月底3819個高速服務區(qū)建成充電樁1.67萬個,占比不足2%。
充電樁投建回收期很長,前期會產(chǎn)生大量資本開支,如果單純依靠民營企業(yè)以利潤驅(qū)動進行建設,一些偏遠地區(qū)、薄弱地區(qū)會因馬太效應而“弱者愈弱”。
這個時候,需要更多的行政力量進行介入。
目前,電網(wǎng)部門參與熱情最為高漲。前文中提到聯(lián)合印發(fā)《行動方案》的國家四部門,除了交通運輸部和國家能源局,還有國家電網(wǎng)有限公司以及中國南方電網(wǎng)有限責任公司。
同時,截至2021年9月,全國充電運營企業(yè)所運營充電樁數(shù)量超過10萬臺的共有4家,國家電網(wǎng)運營19.6萬臺,是唯一的一支“國家隊”。
但僅有電網(wǎng)部門的參與仍顯不夠,面對“電+車”的趨勢,電網(wǎng)部門擅長從電的角度來進行建設,而有些“國家隊”則更擅長從車的角度來介入經(jīng)營,比如“三桶油”。
中國的加油站的發(fā)展史,其實可以稱為充電站建設的“前事之師”。
建國初期,中國加油站數(shù)量僅有70家左右。在之后的發(fā)展中,以中石油、中石化為代表的國營加油站撐起了公路運輸?shù)拿氀堋?/p>
數(shù)據(jù)顯示,目前全國共有約12萬座加油站。其中三桶油旗下的國營加油站數(shù)量仍然超過50%。
油轉(zhuǎn)電的大浪潮下,對公路行車生態(tài)系統(tǒng)最為熟悉的加油站,顯然是進行充電設施建設的最佳人選之一。
包括殼牌、英國石油公司等石化行業(yè)國際巨頭,都在重新規(guī)劃對中國市場的布局,除了擴增加油點,在加油站增設充電樁也是關鍵考慮。
而國內(nèi)三桶油對充電樁的布局,則有些“猶抱琵琶半遮面”。雖然早就高調(diào)宣布要積極布局充電樁業(yè)務,但真正落實的動作仍然寥寥。
讓行政力量更多介入,也許是未來徹底解決“一樁難求”難題的關鍵答案。因為既然將充電設施視為基礎設施,就必然要面對社會企業(yè)投入積極性不足的現(xiàn)實問題。