記者｜趙陽(yáng)戈
上周滬深京三市總共審議通過(guò)了15家公司，剩下有2家錄得“暫緩審議”，1家錄得“取消審議”。這“取消審議”的情形并不多見(jiàn)，甚至“被否”出現(xiàn)的概率都比其要大。據(jù)界面新聞統(tǒng)計(jì)，2023年以來(lái)，也就只有3家公司出現(xiàn)了“取消審議”的情形。
深交所：本周2公司闖創(chuàng)業(yè)板
深交所方面，上周共計(jì)8家公司上市，攜手闖關(guān)創(chuàng)業(yè)板并且全部獲得了通過(guò)，成功率高。而在本周的4月7日，深交所上市委安排了兩場(chǎng)審議，首發(fā)公司有同宇新材料(廣東)股份有限公司（下稱同宇新材）和四川六九一二通信技術(shù)股份有限公司（下稱六九一二）。
這同宇新材的預(yù)計(jì)融資金額為13億元，保薦機(jī)構(gòu)是興業(yè)證券。該公司2022年6月28日獲得的受理，9個(gè)月多的等待之后，終于走到了上會(huì)的環(huán)節(jié)。
說(shuō)明書(shū)顯示，同宇新材的主營(yíng)業(yè)務(wù)系電子樹(shù)脂的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要應(yīng)用于覆銅板生產(chǎn)，產(chǎn)品主要包括MDI改性環(huán)氧樹(shù)脂、DOPO改性環(huán)氧樹(shù)脂、高溴環(huán)氧樹(shù)脂、BPA型酚醛環(huán)氧樹(shù)脂、含磷酚醛樹(shù)脂固化劑等系列。電子樹(shù)脂作為制作覆銅板的三大原材料之一(樹(shù)脂、增強(qiáng)材料和銅箔)，對(duì)覆銅板性能存在至關(guān)重要的影響。同宇新材是中高端覆銅板行業(yè)電子樹(shù)脂供應(yīng)商，公司主要客戶包括建滔集團(tuán)、生益科技、南亞新材、華正新材、超聲電子、金寶電子等覆銅板知名企業(yè)。
同宇新材主營(yíng)業(yè)務(wù)收入由 2020年的32561.16萬(wàn)元增長(zhǎng)至2022年的119243.27萬(wàn)元，復(fù)合增長(zhǎng)率為91.37%，2022年公司歸屬于母公司所有者凈利潤(rùn)規(guī)模為1.88億元。公司的募資，主要是為了投入到“年產(chǎn)20萬(wàn)噸電子樹(shù)脂項(xiàng)目（一期）”，計(jì)劃投入金額12億元，剩下的1億元將“補(bǔ)充流動(dòng)資金”。同宇新材也表示，報(bào)告期末，公司產(chǎn)能利用率已經(jīng)接近飽和，現(xiàn)有的生產(chǎn)能力已經(jīng)難以充分滿足下游市場(chǎng)需求，預(yù)計(jì)在募集資金投資項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)前，公司可能發(fā)生因產(chǎn)能不足導(dǎo)致無(wú)法及時(shí)供貨的情況，進(jìn)而導(dǎo)致公司未來(lái)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)存在增速放緩、停滯、甚至下滑的風(fēng)險(xiǎn)。
另一家六九一二，同樣是在2022年6月28日獲得的受理，保薦機(jī)構(gòu)是第一創(chuàng)業(yè)證券承銷保薦，預(yù)計(jì)融資額7.9152億元。該公司以軍事作戰(zhàn)需求為導(dǎo)向，憑借較強(qiáng)的軍事通信技術(shù)研發(fā)優(yōu)勢(shì)及軍事指揮理論研究能力，深度融合“通抗一體”裝備發(fā)展模式，著眼未來(lái)新型作戰(zhàn)力量建設(shè)需求，致力于研究和發(fā)展適應(yīng)實(shí)戰(zhàn)化需求的軍事訓(xùn)練裝備及特種軍事裝備。六九一二主要產(chǎn)品為軍事訓(xùn)練裝備、特種軍事裝備等軍事裝備，前五客戶的營(yíng)業(yè)收入占比達(dá)67.77%。
上交所：“巨無(wú)霸”先正達(dá)取消審議
如果說(shuō)深交所上周收獲不菲的話，上交所方面上周成功過(guò)會(huì)的比例只有6成。這其中，3月30日上會(huì)的深圳市信宇人科技股份有限公司（下稱信宇人）結(jié)果為“暫緩審議”；3月29日安排上會(huì)的先正達(dá)集團(tuán)股份有限公司（下稱先正達(dá)），“鑒于出現(xiàn)本所規(guī)定的取消會(huì)議情形，按照相關(guān)程序決定取消本次審議會(huì)議”。
先正達(dá)的保薦機(jī)構(gòu)為中金公司、中銀國(guó)際，融資金額達(dá)到650億元，是“巨無(wú)霸”。說(shuō)明書(shū)顯示，先正達(dá)于2019年注冊(cè)于上海，主要由瑞士先正達(dá)、安道麥及中化集團(tuán)農(nóng)業(yè)業(yè)務(wù)組成，追溯公司的前身，其歷史超過(guò)250年。先正達(dá)表示自己的使命是驅(qū)動(dòng)農(nóng)業(yè)變革，主營(yíng)業(yè)務(wù)涵蓋植物保護(hù)、種子、作物營(yíng)養(yǎng)產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，同時(shí)從事現(xiàn)代農(nóng)業(yè)服務(wù)。2021年先正達(dá)集團(tuán)在全球植保行業(yè)排名第一、種子行業(yè)排名第三、在數(shù)字農(nóng)業(yè)領(lǐng)域處于領(lǐng)先地位;在中國(guó)植保行業(yè)排名第一、種子行業(yè)排名第一、作物營(yíng)養(yǎng)行業(yè)排名第一，是中國(guó)現(xiàn)代農(nóng)業(yè)服務(wù)行業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者。
先正達(dá)的控股股東為中國(guó)化工農(nóng)化有限公司，中國(guó)化工農(nóng)化有限公司的控股股東為中國(guó)化工集團(tuán)有限公司，實(shí)際控制人為國(guó)務(wù)院國(guó)資委。
據(jù)界面新聞?dòng)浾呓y(tǒng)計(jì)，取消審議的情形并不多見(jiàn)。除了先正達(dá)外，今年來(lái)還有兩家公司，分別是原本該在1月18日上會(huì)的深圳威邁斯新能源股份有限公司，和原本安排在3月1日上會(huì)的廣州天極電子科技股份有限公司。
信宇人的話，是專注于高端裝備的國(guó)家級(jí)高新技術(shù)企業(yè)，主要從事以鋰離子電池干燥設(shè)備和涂布設(shè)備為核心的智能制造高端裝備的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售，產(chǎn)品主要包括鋰離子電池生產(chǎn)設(shè)備及其關(guān)鍵零部件和其他自動(dòng)化設(shè)備，為鋰離子電池、光電、醫(yī)療用品、氫燃料電池等行業(yè)客戶提供高端裝備和自動(dòng)化解決方案。信宇人計(jì)劃融資4.62億元。
上市委在現(xiàn)場(chǎng)問(wèn)詢信宇人3個(gè)方面內(nèi)容，包括要求公司說(shuō)明核心技術(shù)的先進(jìn)性、主要技術(shù)壁壘和競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)劣勢(shì)；說(shuō)明高郵建設(shè)、江蘇益佳通銷售的收入、單價(jià)顯著高于其他客戶同類別產(chǎn)品的原因，簽訂合同當(dāng)年實(shí)現(xiàn)收入的合理性；以及應(yīng)收賬款、合同負(fù)債會(huì)計(jì)處理是否符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，壞賬準(zhǔn)備計(jì)提是否充分，加大應(yīng)收賬款回收和改善賬齡結(jié)構(gòu)的有效應(yīng)對(duì)措施等。
至于本周，上交所上市委并未安排有首發(fā)的審議。
北交所：路橋信息暫緩審議
北交所方面，3月30日上市委審議了路橋信息（837748.BJ）之后，給了暫緩審議的結(jié)果。
這路橋信息的主營(yíng)業(yè)務(wù)為運(yùn)用人工智能、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等新一代信息技術(shù)為交通領(lǐng)域提供信息化產(chǎn)品和解決方案以及運(yùn)維、運(yùn)營(yíng)等服務(wù)。公司的產(chǎn)品和服務(wù)覆蓋軌道交通(含BRT)、智慧停車(chē)(靜態(tài)交通)、公路與城市交通等綜合交通應(yīng)用場(chǎng)景，具備“建設(shè)、管理、養(yǎng)護(hù)、運(yùn)營(yíng)、服務(wù)”全周期信息化服務(wù)能力。同時(shí)，公司依托OneCAS數(shù)智中臺(tái)和強(qiáng)大的研發(fā)能力，積極拓展創(chuàng)新與衍生業(yè)務(wù)，在智慧工地、智慧市政、智慧場(chǎng)館、智慧安防等領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)核心能力的有效延伸，提升公司的信息化服務(wù)覆蓋領(lǐng)域，打造新的收入和利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。路橋信息2022年前三季度的營(yíng)業(yè)收入1.16億元，凈利潤(rùn)-490.78萬(wàn)元。
審議時(shí)，上市委提出的問(wèn)題涉及持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力、收入的確認(rèn)，以及業(yè)務(wù)的合規(guī)性。公司如何作答，決定著自己的命運(yùn)。
本周，北交所上市委同樣未有新的安排。