文｜網(wǎng)經(jīng)社B2B與跨境電商部 王添蓉
編輯｜勇全
近日，產(chǎn)業(yè)電商上市公司中，國聯(lián)股份、慧聰集團、匯通達、網(wǎng)盛生意寶等十家公司陸續(xù)發(fā)布2022年財報。對此，網(wǎng)經(jīng)社對這十家公司財報進行解讀。
產(chǎn)業(yè)電商：指企業(yè)間在線化的方式進行信息撮合和交易的商業(yè)模式，是產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的重要組成部分。包括提供大宗商品貿(mào)易服務的大宗電商，提供企業(yè)非生產(chǎn)性物料(MRO)及生產(chǎn)性資料(BOM)服務的工業(yè)品電商，提供消費品在線批發(fā)的批發(fā)電商，提供辦公用品、商務服務等的企業(yè)采購電商，以及相關服務商等業(yè)態(tài)。
據(jù)網(wǎng)經(jīng)社產(chǎn)業(yè)電商臺（B2B.100EC.CN）獲悉，2022年，10家產(chǎn)業(yè)電商上市公司總營收3489.21億元，與2021年9家產(chǎn)業(yè)電商上市公司總營收2532.82億元，同比增長37.76%。凈利潤方面，2022年凈虧損達5.09億元，2021年凈虧損達2.7億元，凈利潤同比下降88.52%。
一、十家公司總營收超3489億元 凈利潤總體保持正增長
國聯(lián)股份營收402.69億元 同比增長8.16%
4月28日，國聯(lián)股份發(fā)布2022年財報。財報顯示，2022年國聯(lián)股份營收402.69億元，同比增長8.16%；歸屬于上市公司股東的凈利潤11.26億元，同比增長94.63%。歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤10.54億元，同比增長98.49%。
現(xiàn)金流方面，公司經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額13.71億元，同比增長405.54%?；久抗墒找?.26元，向全體股東每10股派發(fā)現(xiàn)金紅利2.27元(含稅)，擬以資本公積金轉增股本方式擬每10股轉增4.5股。
截止報告期末公司凈資產(chǎn)為58.78億元，與去年同期相比增長27.71%，資產(chǎn)負債率為54.20%。經(jīng)營活動、投資活動、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為13.71億元、-5.73億元、2.38億元，同比增長405.54%、增長15.65%、下降45.13%。
卓創(chuàng)資訊營收2.73 億元 同比增長8.96%
3月17日，卓創(chuàng)資訊發(fā)布發(fā)布截至2022年12月31日止年度業(yè)績。財報顯示，2022年卓創(chuàng)資訊營業(yè)收入為 2.73 億元，同比增長8.96%；凈利潤為5834.66 萬元，同比增長16.67%；扣非凈利潤5573.13 萬元，同比增長20.10%。
其中，第四季度營業(yè)收入6962.34 萬元，凈利潤304.82 萬元，扣非后卻凈虧損9318.34 元。而前三季度凈利潤均超千萬，且扣非凈利為正。按第三季度凈利潤 1936.16 萬元計算，卓創(chuàng)資訊第四季度凈利大降約 84.3%。
分產(chǎn)品看，2022年公司資訊服務營收 2.32 億元，占總營收比重 85.17%，同比增 11.03%；會務調研、廣告服務及其他均同比下滑。其中廣告服務下滑最多，達26.31%。報告期內該業(yè)務營收為1234.07萬元，上年同期為1348.73 萬元。
慧聰集團凈虧損2.24億元 同比減少66.17%
3月25日，慧聰集團(02280)發(fā)布截至2022年12月31日止年度業(yè)績，該集團期間內取得銷售收入167.8億元，同比下降2.8%;經(jīng)調整EBITDA約為1170萬元。公司歸屬母公司凈虧損2.24億元，虧損同比減少66.17%，基本每股收益為-0.17元。
其中，來自科技新零售事業(yè)群的銷售收入約為人民幣15.05億元，較2021年約人民幣10.72億元增加約40.1%。智慧產(chǎn)業(yè) 事業(yè)群的銷售收入由2021年約人民幣160.83億元減少約5.5%至2022年約人民幣151.98億元。2022來自平臺與企業(yè)服務事業(yè)群的銷售收入及收入約為人民幣1.83億元，較2021年約人民幣2.33億元減少約21.7%。
報告期內，公司持續(xù)經(jīng)營業(yè)務的經(jīng)營開支自2021年約人民幣6.53億元減少至約人民幣6.18億元，主要由于營銷費用減少及以股份支付之開支攤銷所致。 金融資產(chǎn)減值虧損凈額約為人民幣1.06億元，而2021年約為撥回凈額人民幣0.25億元，主要由于長賬齡的逾期應收貸款及應收賬款的撥備增加所致。
匯通達營收803.5億元 同比增長22.2%
3月28日，匯通達網(wǎng)絡（09878 HK）公布2022年年度業(yè)績。報告期內，集團實現(xiàn)總收入人民幣803.5億元，同比增長22.2%；實現(xiàn)毛利25.0億元，同比增長33.7%；公司股權持有人應占盈利2.9億元，實現(xiàn)經(jīng)調整后（非國際財務報告準則計算）公司股權持有人應占凈利潤3.8億元。實現(xiàn)經(jīng)營性現(xiàn)金流正流入2.7億元，現(xiàn)金流狀況良好。
報告期內，集團持續(xù)深化會員零售門店服務，累計注冊會員零售門店總數(shù)20.6萬家，同比增長21.7%；實現(xiàn)活躍會員零售門店7.6萬家，同比增長22.4%；付費SaaS+用戶總數(shù)3萬家，同比增長66.3%。
交易業(yè)務方面，報告期內，集團持續(xù)聚焦供應鏈升級戰(zhàn)略。首先，持續(xù)強化頭部供應鏈能力，如消費電子行業(yè)繼續(xù)落地1+N的品牌戰(zhàn)略以蘋果項目為核心突破點，又拓展了聯(lián)想、戴爾、科大訊飛等上游品牌。
上海鋼聯(lián)營收765.67億元 凈利潤2.03億元
4月14日，上海鋼聯(lián)（300226）發(fā)布2022年年度報告。財報顯示，2022全年，公司實現(xiàn)營業(yè)收入765.67億元，同比增長16.41%；歸屬于上市公司股東的凈利潤2.03億元，同比增長14.13%。
其中，產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)服務實現(xiàn)營收6.91億元、同比增長13.51%，鋼材交易服務實現(xiàn)營業(yè)收入758.01億元、同比增長16.46%；其他服務收入7091.99萬元、同比下降2%；產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)服務的毛利率為61.32%、同比上升0.94個百分點，鋼材交易服務毛利率1.05%，同比下降0.31個百分點，其他服務收入的毛利率為35.35%、同比上升4.02個百分點。
費用方面，2022年公司銷售費用、管理費用、研發(fā)費用合計70,405.66 萬元，與上年同期相比增長 2.14%，其中，銷售費用43,483.53萬元，同比增加 10.45%，；管理費用14,941.98萬元，同比下降 21.50%，；研發(fā)費用 11,980.15 萬元，同比增長13.80%。
焦點科技凈利潤3億元 同比增長22.6%
2月27日，焦點科技發(fā)布2022年年度報告。報告顯示，2022年公司實現(xiàn)營業(yè)收入14.63億元，同比增長0.62%，與上年基本持平；營業(yè)利潤和利潤總額分別為3.31 億元、3.29 億元，較上年同期分別增長 20.38%和 20.06%；報告期內經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為4.85億元，歸屬于上市公司股東的凈資產(chǎn)22.49億元。
財報顯示，報告請歸屬于上市公司股東的凈利潤和扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤分別為3.00 億元和2.79億元，較上年同期分別增長22.60%和37.44%，主要系公司中國制造網(wǎng)業(yè)務的增長所致。歸屬于上市公司股東的每股凈資產(chǎn)為7.23元，較上年年末增加5.55%。
此外，2022年公司營業(yè)成本2.89億元，同比下降19.5%，營業(yè)收入同比上升0.6%，推動毛利率上升4.9%。期間費用率為58.8%，較去年下降1.9%。
冠福股份營業(yè)收入122.6億元 同比下降9.4%
4月18日，冠福股份發(fā)布2022年財報。財報顯示，2022年度冠福股份實現(xiàn)營業(yè)收入122.60億元，同比下降9.40%；歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤4.44億元，同比上升339.70%。
主要系子公司能特科技及合營企業(yè)益曼特經(jīng)營業(yè)績增加，以及與債權人（原控股股東違規(guī)行為等導致的債務）和解增加利潤綜合影響所致。截至2022年12月31日，公司總資產(chǎn)91.50億元，凈資產(chǎn)38.63億元。
報告期內，上海塑米緊緊圍繞既定的發(fā)展規(guī)劃和工作計劃，在嚴峻的宏觀經(jīng)濟形勢下，抓住市場發(fā)展機遇，不斷拓展業(yè)務，實現(xiàn)業(yè)務的有序開展，一直行業(yè)中保持龍頭地位，競爭優(yōu)勢明顯。
網(wǎng)盛生意寶營收4.23億元 凈利潤2270.63萬元
4月28日，生意寶（002095）發(fā)布2022年度報告。報告顯示，2022年公司實現(xiàn)營收4.23億元，同比下降10.01%。主要原因系本期信息平臺業(yè)務基礎上B2B交易平臺和供應鏈金融平臺的供應鏈業(yè)務收入下降所致。
報告期內，歸屬于上市公司股東的凈利2270.63萬元，同比下降0.17%。歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤1242.49萬元，同比增長539.57%。主要原因系本期網(wǎng)絡服務業(yè)收入下降，使得公司凈利潤同比下降。
報告期內，公司旗下浙江網(wǎng)盛融資擔保有限公司繼續(xù)協(xié)同合作銀行為旗下中小企業(yè)會員提供多樣的融資服務產(chǎn)品，并積極聯(lián)合合作銀行共同探索基于供應鏈的融資模式，加速推進供應鏈金融業(yè)務和 B2B 線上交易業(yè)務的發(fā)展進程。
硬蛋創(chuàng)新營收95.36億元 凈利4.52億元
3月31日，硬蛋創(chuàng)新（00400.HK）公布2022年全年業(yè)績。受惠于AI、智能汽車及新能源等新經(jīng)濟行業(yè)發(fā)展持續(xù)加速，帶動芯片需求拉升，公司的芯片業(yè)務亦保持增長勢頭，年內凈利潤為人民幣4.52億元，同比增加9.7%；總收入為人民幣95.36億元，同比增加0.9%；毛利為人民幣11.13億元，同比增加19.3%。
報告期內，公司毛利約為人民幣1,113.3百萬元 ， 與 2021年的數(shù)字約人民幣933.4百萬元比較，增幅為約19.3%。該增加乃主要受收入一段所述原因產(chǎn)生的收入所推動。
毛利由截至2021年12月31日止年度的9.9%增至2022年同期的11.7%乃由于改變銷售組合的貢獻，而當中包括毛利率較IC元器件為高的硬蛋科技自研產(chǎn)品的銷售以及開發(fā)車聯(lián)網(wǎng)及5G應用程序等定制化技術解決方案的收入。
卓爾智聯(lián)營收1109.06億元 同比增長6.08%
3月31日，卓爾智聯(lián)（02098.HK）發(fā)布2022年度財報，全年實現(xiàn)營業(yè)收入1109.06億元，增加63.54億元，同比增長6.08%。公司營收六年增長超90倍，CAGR6高達111.96%，主要來自供應鏈管理及貿(mào)易業(yè)務貢獻。2022年供應鏈管理及貿(mào)易業(yè)務實現(xiàn)營收1104.1億元，增加68.02億元，同比增長6.57%。
2022財年，公司旗下中農(nóng)網(wǎng)、卓鋼鏈、化塑匯分別實現(xiàn)營收430億元、220億元、220億元，CIC營收逆勢高增145.9%達104.1億元。公司營運效率提升，供應鏈管理及貿(mào)易業(yè)務毛利率同比增長約44.8%，銷售費用和管理費用分別下降11%、18%。
自2015年從傳統(tǒng)物業(yè)模式堅定向互聯(lián)網(wǎng)轉型，經(jīng)過七年構建，卓爾智聯(lián)積極變革，已成長為擁有多個產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺的新型數(shù)字貿(mào)易平臺。在農(nóng)業(yè)、鋼鐵、化工塑料、能源等領域形成了圍繞B2B交易的倉儲、物流、金融、供應鏈管理和數(shù)字技術全鏈條服務。
二、服務多元化、國際化成產(chǎn)業(yè)電商增長新引擎
對于十家產(chǎn)業(yè)電商上市公司2022年財報，網(wǎng)經(jīng)社電子商務研究中心B2B與跨境電商部高級分析師張周平表示，營收方面，2022年有六家產(chǎn)業(yè)電商上市公司營收超過百億元，其中卓爾智聯(lián)位居首位，之后依次為匯通達、上海鋼聯(lián)、國聯(lián)股份、慧聰集團、冠福股份，十家上市公司平均營收達348.921億元。
卓爾智聯(lián)是首家營收超千億元的產(chǎn)業(yè)電商公司，自2015年從傳統(tǒng)物業(yè)模式堅定向互聯(lián)網(wǎng)轉型，經(jīng)過七年構建，卓爾智聯(lián)積極變革，已成長為擁有多個產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺的新型數(shù)字貿(mào)易平臺。在農(nóng)業(yè)、鋼鐵、化工塑料、能源等領域形成了圍繞B2B交易的倉儲、物流、金融、供應鏈管理和數(shù)字技術全鏈條服務。
匯通達于2022年2月在香港上市，匯通達依托行業(yè)增長，并通過對業(yè)務模式的不斷創(chuàng)新，就算面對疫情以及宏觀經(jīng)濟的挑戰(zhàn)，公司所處的下沉市場賽道依舊具備長期增長性。此外，上海鋼聯(lián)的自營模式等導致其營收規(guī)模龐大。
張周平表示，增長率方面，總體呈現(xiàn)“七正三負”。匯通達以22.19%的同比增長率保持領先，慧聰集團和冠福股份營收呈現(xiàn)負增長。在產(chǎn)業(yè)電商上市公司中，因商業(yè)模式及采用的財務計算方式等不同，也導致了各公司營收數(shù)據(jù)懸殊。從數(shù)據(jù)來看，競爭格局也形成了“多強并舉”的現(xiàn)象。作為數(shù)字經(jīng)濟的重要組成部分，產(chǎn)業(yè)電商也將迎來新的發(fā)展機遇期。
凈利潤方面，2022年十家產(chǎn)業(yè)電商上市公司凈利潤呈現(xiàn)“八正二負”，國聯(lián)股份凈利潤規(guī)模排名第一，其次是冠福股份和硬蛋創(chuàng)新。國聯(lián)股份旗下各多多電商貫徹“平臺、科技、數(shù)據(jù)”戰(zhàn)略，大力實施積極高效的上下游策略；平臺交易量增長較快，推動收入和毛利的快速增長，從而實現(xiàn)了凈利潤的快速增長。冠福股份凈利潤達4.44億元，主要系子公司能特科技及合營企業(yè)益曼特經(jīng)營業(yè)績增加，以及與債權人和解增加利潤綜合影響所致。2022年硬蛋創(chuàng)新受惠于AI、智能汽車及新能源等新經(jīng)濟行業(yè)發(fā)展持續(xù)加速，帶動芯片需求拉升，公司的芯片業(yè)務亦保持增長勢頭，從而實現(xiàn)了凈利潤的快速增長，張周平稱。
在凈利潤增速方面，呈現(xiàn)“八正二負”，兩家公司利潤增速超100%，冠福股份增速最快達339.7%，匯通達也呈現(xiàn)較強的增速水平，國聯(lián)股份依然保持較為穩(wěn)健的增長，而卓爾智聯(lián)作為唯一一家凈利增速為負增長的企業(yè)。
張周平表示，當前，經(jīng)過多年的發(fā)展，像阿里1688、國聯(lián)股份、網(wǎng)盛生意寶、慧聰集團、上海鋼聯(lián)等產(chǎn)業(yè)電商平臺在服務模式上已逐漸向多元化發(fā)展。從最早的信息服務加速金融、物流、倉儲、加工及設計等供應鏈資源的數(shù)字化整合，培育產(chǎn)業(yè)電商新模式新業(yè)態(tài)。
除服務多元化外，面對政策紅利釋放、產(chǎn)業(yè)轉型和經(jīng)濟轉型三大機遇，產(chǎn)業(yè)電商有望迎來生態(tài)化和國際化發(fā)展的新機遇。海外電商市場廣闊，走出去成為產(chǎn)業(yè)電商未來發(fā)展增長新引擎，新技術、新業(yè)態(tài)、新模式不斷涌現(xiàn)，加速轉型升級成為產(chǎn)業(yè)數(shù)字化發(fā)展的新動能。