文 | 新經(jīng)濟(jì)觀察團(tuán)

進(jìn)入5月份，國內(nèi)19家民營銀行的2022年成績單已悉數(shù)出爐。新經(jīng)濟(jì)觀察團(tuán)統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，自2014年首家民營微眾銀行開業(yè)以來，各家發(fā)展迅速，但行業(yè)差距迅速拉大。

2022年，伴隨眾邦銀行的加入，資產(chǎn)規(guī)模超過千億元的民營銀行已達(dá)到4家。而面對疫情反復(fù)和經(jīng)濟(jì)新常態(tài)等因素，各民營銀行調(diào)整核心戰(zhàn)略，多家銀行營收、凈利潤表現(xiàn)不俗。但同時(shí)，行業(yè)整體增速下滑、業(yè)績分化加劇、不良率抬頭、罰單增多等問題也在增加，其中凈利潤的行業(yè)最大差距已經(jīng)超過255倍。

在行業(yè)競爭加劇、監(jiān)管紅利退卻之下，中尾部民營銀行亟待探索差異化發(fā)展道路。

1、資產(chǎn)規(guī)模：4家進(jìn)入“千億俱樂部”，億聯(lián)銀行增速墊底

隨著行業(yè)發(fā)展提速，民營銀行的資產(chǎn)規(guī)模同步擴(kuò)張，多家加入到“千億俱樂部”之中。但業(yè)內(nèi)差距進(jìn)一步拉大，增速更是分化顯著。

資產(chǎn)規(guī)模上看，2021年，微眾銀行、網(wǎng)商銀行、蘇寧銀行早已邁入千億資產(chǎn)規(guī)模陣營。到2022年，“千億俱樂部”再添新軍，眾邦銀行成為第四家資產(chǎn)規(guī)模過千億元的民營銀行。

其中，微眾銀行背靠騰訊，資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張最為迅猛，2022年達(dá)到4738.62億元，同比增長8%，穩(wěn)坐行業(yè)頭把交椅。同期網(wǎng)商銀行緊隨其后，資產(chǎn)規(guī)模為4410.89億元，同比增長3.58%。

同是“千億俱樂部”成員，蘇寧銀行、眾邦銀行與頭部兩家差距不小，資產(chǎn)規(guī)模分別為1077.88億元和1042.89億元。不過，眾邦銀行增速表現(xiàn)突出，接近24%，是四家頭部銀行中唯一規(guī)模增速超過兩位數(shù)的一家。

而在500-1000億元的腰部陣營內(nèi)有7家銀行。其中新網(wǎng)銀行資產(chǎn)規(guī)模848.2億元，有望進(jìn)入千億俱樂部。其后的各家銀行資產(chǎn)規(guī)模水平則較為均衡，都在500-600億元左右。

剩余的8家民營銀行，資產(chǎn)規(guī)模則不足500億元，表明行業(yè)馬太效應(yīng)凸顯：頭部陣營強(qiáng)者更強(qiáng)，尾部銀行遲緩，甚至剛突破百億規(guī)模。例如，裕民銀行以176.73億元的規(guī)模位列倒數(shù)第一，與微眾銀行的資產(chǎn)規(guī)模有27倍的差距。

從增速上看，各家差距也較大。19家民營銀行當(dāng)中，資產(chǎn)規(guī)模增速為兩位數(shù)的僅為9家，6家為個(gè)位數(shù)增速，4家為負(fù)增長。

其中，兩家民營銀行資產(chǎn)規(guī)模增速超過40%。最高的新網(wǎng)銀行高達(dá)48.5%，華通銀行緊隨其后達(dá)到40.48%。而到了增速第三名的溫州民商銀行，增速就降到了25.53%。

還有一些民營銀行的資產(chǎn)規(guī)模增速放緩、甚至不升反降。規(guī)模墊底的裕民銀行，其2021年規(guī)模增速還有41.2%，但2022年大幅降低至1.65%。億聯(lián)銀行資產(chǎn)規(guī)模更同比下滑10%，降幅為19家中最大。而三湘銀行、振興銀行的同比增速也為負(fù)數(shù)。

而作為東北首家民營銀行，億聯(lián)銀行曾發(fā)展迅速，但2022年規(guī)模增速卻墊底。這背后，是該行近年來屢次被罰，投訴量飆升。

今年3月末，因相關(guān)行為涉嫌違反銀行間債券市場自律管理規(guī)則，億聯(lián)銀行被中國銀行間交易商協(xié)會(huì)開展自律調(diào)查。此前的2021年1月，億聯(lián)銀行因未能建立有效的個(gè)人貸款全流程管理機(jī)制，被吉林銀保監(jiān)局罰款20萬元。2021年4月，因未準(zhǔn)確、完整、及時(shí)報(bào)送個(gè)人信用信息等"四宗罪"，被央行長春中心支行罰款164.4萬元。2022年11月末，因在辦理個(gè)人經(jīng)營性貸款過程中，貸款"三查"不到位等問題，被罰款140萬元。

此外，今年吉林銀保監(jiān)局發(fā)布的《關(guān)于2022年銀行業(yè)消費(fèi)投訴情況的通報(bào)》顯示，億聯(lián)銀行投訴量1042件，同比增長291.7%，占全部投訴的28.84%，這導(dǎo)致了城市商業(yè)銀行及民營銀行投訴量同比增長95.7%。

整體來看，經(jīng)過近9年的發(fā)展，民營銀行的資產(chǎn)規(guī)模都得到了顯著提升。但不論是頭部還是其他銀行，整體上增速都在放緩。

對此，厚雪研究首席研究員于百程對新經(jīng)濟(jì)觀察團(tuán)表示，民營銀行成立時(shí)間較短，多數(shù)業(yè)務(wù)仍然處于探索階段，其中頭部民營銀行發(fā)展較好，業(yè)務(wù)主要是面向個(gè)人和小微客戶，整體資產(chǎn)規(guī)模依然有限。2022年，頭部民營銀行的總資產(chǎn)增速出現(xiàn)下滑，估計(jì)是基于業(yè)務(wù)需求和風(fēng)險(xiǎn)考量，主動(dòng)調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的結(jié)果。

2、營收表現(xiàn)：兩家破百億，華瑞銀行降幅近40%墊底

除了規(guī)模分化顯著，19家民營銀行的業(yè)績差距也在拉大。

營收方面，2022年19家民營銀行中，年?duì)I收超過百億元的僅有微眾銀行和網(wǎng)商銀行兩家。但兩家頭部銀行的差距也在進(jìn)一步拉大。

2022年，微眾銀行營收突破300億元，達(dá)到353.64億元，同比增長31.03%。而網(wǎng)商銀行已遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后，營收156.86億元，盡管增速達(dá)到12.82%，但營收已不到微眾銀行的一半。

19家中，營收超過10億元的有12家，但營收在30-40億元的僅有蘇寧銀行、新網(wǎng)銀行、三湘銀行和金城銀行四家，與頭部兩家的差距愈加明顯。

還有7家銀行的營收不足10億元，末尾的華通銀行、裕民銀行、客商銀行2022年?duì)I收水平在5億元左右，與微眾銀行的最大差距達(dá)到70倍。

營收增速上看，19家中15家營收增速為正，4家負(fù)增長。其中，金城銀行的營收增速達(dá)到146.54%，位居行業(yè)第一。華通銀行和客商銀行緊隨其后，營收增速也超過了70%。

而華瑞銀行、億聯(lián)銀行、三湘銀行、富民銀行的營收增速為負(fù)數(shù)。其中，華瑞銀行營收增速為-39.41%，降幅最大；億聯(lián)銀行營收增速則為-24%，表現(xiàn)同樣慘淡。

3、凈利潤表現(xiàn)：行業(yè)差距超過255倍，僅華瑞銀行虧損

凈利潤方面，仍是微眾銀行和網(wǎng)商銀行“兩騎絕塵”，二者2022年凈利潤分別達(dá)到89.37億元和35.38億元。但同樣，兩家差距拉大，盡管網(wǎng)商銀行凈利潤增速高達(dá)69.1%，但凈利潤數(shù)字已不足微眾銀行的40%。

除了頭部兩家，年利潤超過10億元的僅蘇寧銀行1家；年利潤在1億元-7億元之間的，有12家，不足億元的則有4家。而墊底的華通銀行凈利潤0.35億元，與微眾銀行近90億元的凈利潤差距超過255倍。

華瑞銀行則成為民營銀行當(dāng)中唯一的虧損者，稅后凈虧損3.41億元。

增速方面，4家取得超過100%的凈利潤增速。

其中，2022年金城銀行凈利潤增速接近900%，大幅領(lǐng)先其他同行。據(jù)了解，金城銀行在2020年8月引入三六零作為第一大股東后，展開新的戰(zhàn)略調(diào)整，將“數(shù)字化服務(wù)中小微企業(yè)”作為核心戰(zhàn)略，各項(xiàng)經(jīng)營指標(biāo)由弱轉(zhuǎn)強(qiáng)，服微助實(shí)提質(zhì)增效。從2022年經(jīng)營狀況來看，雖與頭部銀行仍有差距，但金城銀行新戰(zhàn)略啟動(dòng)后收效頗豐。

而華通銀行2022年凈利潤增幅也有573.08%。據(jù)悉，華通銀行聚焦回歸本地市場、完善普惠金融專業(yè)機(jī)制，并組建零售地推和直銷團(tuán)隊(duì)，增強(qiáng)小微金融專業(yè)化服務(wù)能力。而該行也是繼微眾銀行、網(wǎng)商銀行之后的第三家完整采用分布式互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的民營銀行。

此外，振興銀行和客商銀行的凈利潤增速也分別達(dá)到123.39%和153.7%，十分亮眼。

不過，有5銀行出現(xiàn)凈利潤下滑，分別是新網(wǎng)銀行、藍(lán)海銀行、三湘銀行、裕民銀行和華瑞銀行。其中新網(wǎng)銀行作為有望沖擊“千億俱樂部”的成員，2022年凈利潤卻下滑25.84%。

而凈利潤降幅最大的，是唯一的虧損者華瑞銀行，降幅高達(dá)252.46%。

據(jù)了解，華瑞銀行是首批開業(yè)的五家民營銀行之一，曾經(jīng)一度風(fēng)光。但2017年-2021年，其凈利潤分別為2.53億元、3.27億元、2.68億元、2.03億元和2.23億元，相應(yīng)增速分別為78.17%、29.25%、-18.04%、-24.25%和9.85%，存在大幅波動(dòng)。

同樣，近幾年華瑞銀行多次被罰。2022年11月16日，華瑞銀行因流動(dòng)資金貸款管理違規(guī)等三項(xiàng)問題，被上海銀保監(jiān)局責(zé)令改正，并處115萬元罰款。2021年11月，華瑞銀行因嚴(yán)重違反審慎經(jīng)營規(guī)則，違規(guī)接受第三方金融機(jī)構(gòu)信用擔(dān)保等違法違規(guī)行為，被責(zé)令改正并處罰款30萬元。2021年9月，該行又因“未嚴(yán)格監(jiān)督流動(dòng)資金貸款的使用情況”等11項(xiàng)違法違規(guī)事實(shí)，被罰沒超520萬元。

4、資產(chǎn)質(zhì)量：網(wǎng)商銀行不良率最高，客商銀行最低

除了業(yè)績增速放緩，2022年，受疫情等大環(huán)境影響，以中小微企業(yè)為主要客群的民營銀行的資產(chǎn)質(zhì)量遭遇沖擊，不良率上升。

2022年，19家民營銀行中，網(wǎng)商銀行以1.94%的不良貸款率“拔得頭籌”，華瑞銀行1.86%位居第二，新網(wǎng)銀行1.73%的不良率位居第三。

背靠阿里的網(wǎng)商銀行，一直與微眾銀行同處行業(yè)頭部。但近年來，網(wǎng)商銀行除了在營收、凈利層面逐漸與微眾銀行拉開距離，不良率也增長明顯。

據(jù)銀保監(jiān)會(huì)最新數(shù)據(jù)，2022年末，銀行業(yè)金融集不良貸款率為1.71%，但網(wǎng)商銀行高出平均線0.23個(gè)百分點(diǎn)。

不過，不良貸款率的飛漲，或許與網(wǎng)商銀行主要發(fā)力普惠市場有關(guān)。

根據(jù)2022年財(cái)報(bào)，網(wǎng)商銀行自成立以來，累計(jì)服務(wù)小微客戶數(shù)超過5000萬，其中當(dāng)年新增貸款客戶中，有八成以上為首次在商業(yè)銀行取得經(jīng)營性貸款。而網(wǎng)商銀行重點(diǎn)發(fā)力對象，主要集中在中西部區(qū)域。此舉為普惠金融打開了市場，但同時(shí)，網(wǎng)商銀行也不得不面對貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)指數(shù)增加。

當(dāng)然，業(yè)內(nèi)大部分同行也存在類似問題，加上成立時(shí)間的累積，不良貸款率上漲。其中中關(guān)村銀行不良貸款率達(dá)到1.57%，同比上漲0.74個(gè)百分點(diǎn)，增長量居于行業(yè)首位；裕民銀行不良貸款率達(dá)到1.24%，同比上漲0.7個(gè)百分點(diǎn)。此外，新網(wǎng)銀行上漲0.68個(gè)百分點(diǎn)，錫商銀行上漲0.48個(gè)百分點(diǎn)、客商銀行上漲0.42個(gè)百分點(diǎn)。

而蘇寧銀行、華通銀行、錫商銀行、客商銀行4家的不良貸款率均低于1%，其中成立時(shí)間較短的客商銀行僅為0.46%。億聯(lián)銀行、三湘銀行、藍(lán)海銀行、振興銀行、蘇寧銀行、華通銀行和民商銀行等7家銀行的不良率均有所下降。

從行業(yè)來看，進(jìn)入2023年，民營銀行將面臨更激烈的市場競爭，如何基于自身定位和合規(guī)發(fā)展，走出差異化的創(chuàng)新金融道路，是擺在每一家銀行面前的難題。

對于民營銀行的未來發(fā)展，于百程表示，民營銀行受制于網(wǎng)點(diǎn)限制，同時(shí)客群也更加小而分散，無法倚重傳統(tǒng)的線下展業(yè)方式，因此，多方面的因素決定了數(shù)字化是民營銀行發(fā)展的必由之路，通過線上化、數(shù)字化和智能化來進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新。

于百程認(rèn)為，目前看，基于消費(fèi)數(shù)字化和產(chǎn)業(yè)數(shù)字化的背景下，民營銀行提升業(yè)務(wù)數(shù)字化能力，深入消費(fèi)和產(chǎn)業(yè)場景，把自身打造成開放平臺(tái)，做場景、傳統(tǒng)銀行等參與者之間的連接器模式，是一條比較期待的發(fā)展路徑。