文｜化妝品觀察
自宣布組建自營(yíng)美妝業(yè)務(wù)部門后，法國(guó)奢侈品巨頭開云集團(tuán)又有大動(dòng)作。
近日，開云集團(tuán)宣布，旗下美妝部門 Kering Beauté 已從 BlackRock 長(zhǎng)期私募基金與Creed 現(xiàn)任董事會(huì)主席Javier Ferrán控股的基金手中，全現(xiàn)金收購(gòu)英國(guó)沙龍香水品牌 Creed 的100%股權(quán)。
根據(jù)協(xié)議，交易最快將于下半年完成，品牌首席執(zhí)行官Sarah Rotheram及其團(tuán)隊(duì)會(huì)被保留。目前，該交易并未披露相關(guān)財(cái)務(wù)條款。
若交易完成，此番收購(gòu)不僅是開云集團(tuán)成立自營(yíng)美妝部門后，進(jìn)行的首個(gè)重大戰(zhàn)略收購(gòu)，也是其重啟美妝業(yè)務(wù)一個(gè)具有戰(zhàn)略意義的里程碑。
估值百億！拿下全球最大獨(dú)立香水品牌
隨著被開云集團(tuán)收購(gòu)，這個(gè)擁有260多年歷史的英國(guó)香水品牌，也將迎來新的轉(zhuǎn)折點(diǎn)。
開云集團(tuán)指出，在保留Creed歷史傳承和高端品牌形象的同時(shí)，Kering Beauté將進(jìn)一步深挖Creed在不同地域、渠道、品類的潛力，特別是加速其在中國(guó)市場(chǎng)與旅游零售行業(yè)的布局，并進(jìn)一步擴(kuò)展其女性香水產(chǎn)品組合、身體護(hù)理和家居品類。
公開資料顯示，于1760年在倫敦創(chuàng)立的Creed，以“天然”“手工”自居，主營(yíng)男士香水業(yè)務(wù)，且頗受皇家、貴族、政客、明星等社會(huì)名流的偏愛，主要為消費(fèi)者提供量身定制的、高水準(zhǔn)的香水服務(wù)。
發(fā)展至今，Creed 已成為高端香氛市場(chǎng)上最大的全球化獨(dú)立品牌，擁有包括經(jīng)典的 Aventus（拿破侖之水）在內(nèi)的200余款獨(dú)特香水系列，在中國(guó)市場(chǎng)上架的產(chǎn)品售價(jià)在1000元-2500元之間。
在渠道布局方面，Creed也已建立了龐大的全球分銷系統(tǒng)，擁有約1400家商店分銷網(wǎng)點(diǎn)及36家品牌門店。
其中，在中國(guó)市場(chǎng)，Creed也初步完成了線下、線上的渠道布局。在線下，Creed于2021年底在上海國(guó)金中心開出中國(guó)內(nèi)地首家線下門店后，相繼在成都、深圳、北京和杭州等地的高端商業(yè)體開出了多家門店；在線上，Creed也已入駐天貓平臺(tái)，在剛剛過去的618大促期間，Creed還登上天貓香水618全周期品牌成績(jī)單TOP20。
值得一提的是，Creed近年來一直維持著雙位數(shù)的業(yè)績(jī)?cè)鏊?，截?023年3月31日，Creed全年收入超2.5億歐元（約合人民幣19.76億元），且盈利能力顯著。
或許正是看中了Creed的“渠道”及“造血”能力，開云集團(tuán)才選擇將其收入麾下。
有分析認(rèn)為，若根據(jù)Puig集團(tuán)去年以10億歐元（約合人民幣78.97億元）估值拿下年收入1.8億歐元（約合人民幣14.21億元）的Byredo估算，年收入的2.5億歐元（約合人民幣19.76億元）的Creed目前估值約為14億歐元（約合人民幣110.63億元）。
美妝版圖加速“擴(kuò)張”
不難看出，此次收購(gòu)，顯示出開云集團(tuán)“沖擊”高端美妝市場(chǎng)的決心。
開云集團(tuán)表示，“收購(gòu) Creed 是 Kering Beauté 邁出的重要一步。Creed將為 Kering Beauté 提供其所需的規(guī)模、出色的財(cái)務(wù)狀況以及一個(gè)平臺(tái)——通過利用 Creed 的全球分銷網(wǎng)絡(luò)，為 Kering Beauté 的其他香水授權(quán)業(yè)務(wù)的未來發(fā)展提供支持。”
事實(shí)上，開云集團(tuán)親自下場(chǎng)布局美妝業(yè)務(wù)早有端倪。
去年 8 月，Tom Ford 被收購(gòu)的消息傳出，《華爾街日?qǐng)?bào)》便指出與雅詩(shī)蘭黛集團(tuán)進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)的就是開云集團(tuán)。
而錯(cuò)失Tom Ford后，開云集團(tuán)則于今年2月，正式任命在歐萊雅和雅詩(shī)蘭黛工作20余年的Raffaella Cornaggia，為新設(shè)立的美妝部門的首席執(zhí)行官，幫助奢侈品牌Bottega Veneta葆蝶家、Balenciaga巴黎世家、Alexander McQueen亞歷山大麥昆、Pomellato寶曼蘭朵和Qeelin等品牌發(fā)展美容品類，再度顯露出其獨(dú)立進(jìn)軍美妝市場(chǎng)的“野心”。
此外，業(yè)內(nèi)也盛傳，開云集團(tuán)是頭部奢侈品集團(tuán)中唯一一個(gè)未把美妝業(yè)務(wù)回收的集團(tuán)，而美妝這門大生意，作為成為奢侈品集團(tuán)拓展業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)點(diǎn)的“現(xiàn)金奶?！?，未來，開云集團(tuán)收回其“托管”在外的美妝業(yè)務(wù)，勢(shì)在必行。
有數(shù)據(jù)顯示，GUCCI美妝經(jīng)營(yíng)目前每年為科蒂帶來約5億美元的銷售額。據(jù)了解，開云集團(tuán)旗下品牌的美妝和香水業(yè)務(wù)主要被歐萊雅和Coty兩大美妝集團(tuán)瓜分，其中Saint Laurent的YSL美妝和香水歸歐萊雅集團(tuán)所有，Gucci、Alexander McQueen和Bottega Veneta等品牌的美妝和香水業(yè)務(wù)則由Coty集團(tuán)負(fù)責(zé)。
同時(shí)，其競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手 LVMH 和香奈兒，也已為其自主經(jīng)營(yíng)美妝業(yè)務(wù)提供了成功先例。LVMH集團(tuán)香水和化妝品部擁有Dior、 Givenchy、Kenzo、Loewe 等品牌，2022年該部門為 LVMH集團(tuán)帶來了77.22億歐元（約合人民幣610.19億元）的銷售額。
隨著開云集團(tuán)不斷拓展新的美妝收購(gòu)，以及若在將來收回目前由歐萊雅、科蒂等美妝巨頭經(jīng)營(yíng)的美妝業(yè)務(wù)，未來，以歐萊雅集團(tuán)為首的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)格局，或?qū)⒂瓉硇碌淖兓?/p>
國(guó)際巨頭們“搶食”香氛市場(chǎng)
而此番開云集團(tuán)加碼美妝市場(chǎng)的第一槍，選擇收購(gòu)高端香氛品牌，或許與美妝巨頭紛紛搶占香水市場(chǎng)不無關(guān)系。
今年4月，歐萊雅集團(tuán)以25.25億美元（約合人民幣173.64億）收購(gòu)Aesop伊索，被認(rèn)為是完善其高端香水品牌矩陣的重要舉措；今年3月，雅詩(shī)蘭黛旗下的戰(zhàn)略投資和孵化部門也收購(gòu)了英國(guó)香水品牌 Vyrao 的少數(shù)股權(quán)，進(jìn)一步布局香氛賽道。
加碼香氛市場(chǎng)的背后，是香水品類已成為全球各大化妝品企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的重要引擎。
雅詩(shī)蘭黛財(cái)報(bào)顯示，2022年，祖·瑪瓏、Tom Ford Beauty和Le Labo均實(shí)現(xiàn)了強(qiáng)勁的兩位數(shù)增長(zhǎng)，帶動(dòng)香水板塊實(shí)現(xiàn)30%的超強(qiáng)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)，香水業(yè)務(wù)增長(zhǎng)率在所有業(yè)務(wù)板塊中穩(wěn)居第一；資生堂集團(tuán)2022年香水業(yè)務(wù)凈銷售額同比去年增加12%；歐萊雅在2022年財(cái)報(bào)中也指出，香水是增長(zhǎng)最快的品類；2022年，愛馬仕集團(tuán)香水與美容部門的營(yíng)業(yè)額也較2021年增長(zhǎng)16.4%。
開云集團(tuán)選擇收購(gòu)Creed，或?qū)⒃跐摿ψo(hù)膚賽道找到新增長(zhǎng)點(diǎn)。
以中國(guó)市場(chǎng)為例，歐睿國(guó)際數(shù)據(jù)及穎通集團(tuán)《香水白皮書3.0》顯示，2022年，中國(guó)香氛市場(chǎng)規(guī)模就已經(jīng)達(dá)到174.3億元，同比增長(zhǎng)23.68%，預(yù)測(cè)到2028年，中國(guó)香氛市場(chǎng)規(guī)模有望突破539億元，2023-2028年均增長(zhǎng)率將達(dá)到20%。
火熱的賽道，也引來各路資本涌入。
昨日，全球規(guī)模最大且最富經(jīng)驗(yàn)的私募股權(quán)投資基金之一安宏資本也宣布，已與瑪麗之香Parfums de Marly及因提諾私人香氛INITIO Parfums Privés品牌達(dá)成合作協(xié)議，安宏將投資該集團(tuán)，以支持旗下品牌在全球的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)。
上個(gè)月，法國(guó)沙龍香水品牌 Juliette Has A Gun也獲新一輪增資，領(lǐng)投方為凱輝基金，參與投資方包括 Weinberg Capital Partners 以及新奢美妝品牌集團(tuán) USHOPAL。
資本與品牌加碼，讓香水市場(chǎng)肉眼可見地更加火熱起來，不過，隨著Creed這一傳奇香氛品牌的加入，將助力開云集團(tuán)在激烈角逐的美妝市場(chǎng)中，打開新的局面。