文|面包財經(jīng)
近日,公募基金二季報已悉數(shù)披露完畢,有著“專業(yè)買手”之稱的FOF基金持倉曝光,持倉變動總體上呈現(xiàn)出“追漲殺跌”的特征。
作為機構的寵兒,萬民遠管理的融通健康產(chǎn)業(yè)A2022年曾一度成為持倉機構數(shù)量最多,持倉金額最大的主動權益類產(chǎn)品之一,機構持倉比例迅速突破50%。然而,今年二季度,融通健康產(chǎn)業(yè)A類份額凈值跌超11.18%,遭遇FOF基金凈減持。
業(yè)績突出或是受FOF青睞的首要標準,二季度大成基金、易方達基金旗下績優(yōu)的主動權益類產(chǎn)品獲得多只FOF重倉。
融通基金萬民遠旗下醫(yī)藥基金被集體減持
數(shù)據(jù)顯示,十余只主動權益類基金二季度被FOF減持超1000萬份,減持比例超6成,且重倉基金數(shù)減少。
其中,融通基金旗下醫(yī)藥基金融通健康產(chǎn)業(yè)A/C二季度遭遇多只基金集體減持。2023年一季度末持有融通健康產(chǎn)業(yè)A/C的FOF基金仍然有30只,二季度末只剩下10只,單季度重倉該基金的FOF數(shù)量銳減了20只,重倉份額減持比例超80%。
融通健康產(chǎn)業(yè)的基金經(jīng)理萬民遠為四川大學生物醫(yī)學博士,現(xiàn)任融通健康產(chǎn)業(yè)、融通鑫新成長、融通價值成長等基金的基金經(jīng)理。融通健康產(chǎn)業(yè)是萬民遠管理時間最久、規(guī)模最大的基金,也是他的代表作。
2022年末,萬民遠管理的融通健康產(chǎn)業(yè)A受到機構投資者青睞,成為被FOF基金持有最多、持有規(guī)模最大的主動權益基金之一。從中報和年報來看,融通健康產(chǎn)業(yè)A2022下半年機構投資者持有比例快速上升至50%以上。
融通健康產(chǎn)業(yè)A:二季度跑輸業(yè)績比較基準6.34個百分點
業(yè)績穩(wěn)定增長,或是“專業(yè)買手”FOF青睞的核心標準。數(shù)據(jù)顯示,融通健康產(chǎn)業(yè)A于2019-2022年連續(xù)4年獲得正收益,去年醫(yī)藥板塊集體走熊該產(chǎn)品仍然實現(xiàn)了3.76%的正收益,遠好于同期同類基金平均表現(xiàn)。
由于表現(xiàn)突出,融通健康產(chǎn)業(yè)2022年規(guī)?!澳媸小贝笤?,由2021年末的15.07億元,增至2022年末的91.92億元。面對規(guī)模大幅增長,萬民遠保持了相當?shù)目酥疲衲?月31日起,暫停了該產(chǎn)品的大額申購。
萬民遠自2016年8月管理該產(chǎn)品以來,任職總回報超過150%,大幅跑贏業(yè)績基準。
然而,今年二季度以來,融通健康產(chǎn)業(yè)的表現(xiàn)也一改之前和其他醫(yī)藥股低相關的狀態(tài),逐漸和低迷的醫(yī)藥板塊行情走勢接近。融通健康產(chǎn)業(yè)二季度被FOF大幅減持的同時,其A類份額凈值下跌11.18%,跑輸業(yè)績比較基準6.34個百分點。
值得注意的是,萬民遠其他在管產(chǎn)品融通鑫新成長A、融通醫(yī)療保健行業(yè)A、融通價值成長A,2023年二季度凈值收益率均為負,且都跑輸同期業(yè)績基準收益率。
易方達基金、大成基金二季度獲FOF青睞
公募FOF的二季度重倉基金變動顯示,在上半年極度分化的結構性市場中,F(xiàn)OF的選基思路偏保守,青睞于偏向傳統(tǒng)制造行業(yè)、大盤價值型的產(chǎn)品。
具體來說,二季度FOF重倉數(shù)量較多的基金包括大成高新技術產(chǎn)業(yè)、易方達科瑞、易方達供給改革等,分別被37、26、25只FOF重倉。其中,大成高新技術產(chǎn)業(yè)也是二季度重倉數(shù)量增長最多的基金,單季度新增20只FOF重倉該基金。
以大成高新技術產(chǎn)業(yè)為例,該產(chǎn)品二季度末規(guī)模約77.54億元,現(xiàn)任基金經(jīng)理為劉旭。該產(chǎn)品重倉股偏向傳統(tǒng)制造業(yè),二季度末前十大重倉股分別為中興通訊、格力電器、豪邁科技、三一重工、中國移動、中遠???、景津裝備、中國海洋石油、凌霄泵業(yè)、中國移動。
從結果來看,大成高新技術產(chǎn)業(yè)等獲FOF加倉較多的5只基金二季度均獲正收益,多只產(chǎn)品凈值創(chuàng)歷史新高。