記者 | 席菁華
電力股和煤炭股再迎大漲，動力煤、焦煤主力合約價格創(chuàng)新高。
截至9月30日收盤，同花順統(tǒng)計的共50只煤炭股票中，48只實現(xiàn)了股價上漲，占比達96%。
其中，冀中能源(000937.SZ)、平煤股份(601666.SH)漲停；遠興能源(000683.SZ)、蘭花科創(chuàng)(600123.SH)、靖遠煤電(000552.SZ)、盤江股份(600395.SH)、遼寧能源(600758.SH)、潞安環(huán)能(601699.SH)、云煤能源(600792.SH)等11只股票股價漲幅逾5%。
電力概念股也迎來大漲，同花順統(tǒng)計的共88只煤炭股票中，81只實現(xiàn)了股價上漲，占比達92.05%。
其中，大連熱電(600719.SH)、通寶能源(600780.SH)、節(jié)能風電(601016.SH)、新天綠能(600956.SH)、粵電力A(000539.SZ)、閩東電力(000993.SZ)等15只股票漲停。
此外，江蘇新能(603693.SH)、嘉澤新能(601619.SH)、三峽水利(600116.SH)、中閩能源(600163.SH)、川能動力(000155.SZ)等22只股票股價漲幅逾5%。
當天，動力煤期貨主力合約報收1393.6元/噸，漲幅4.16%，盤中首度突破1400元/噸，創(chuàng)歷史新高。
焦煤期貨主力合約觸及漲停，漲幅8.99%，報收3290.5元/噸，續(xù)創(chuàng)歷史新高；焦炭期貨主力合約報收3551元/噸，漲幅4.38%。
這主要受今年國內(nèi)電力需求增長超預(yù)期，煤價高企，煤電供應(yīng)形勢緊張，多省地限產(chǎn)限電影響。
據(jù)界面新聞統(tǒng)計，自8月下旬以來，已有云南、浙江、江蘇、廣東、遼寧、重慶、內(nèi)蒙古、河南等20個省、自治區(qū)、直轄市出臺了限產(chǎn)限電措施。
目前，煤炭在中國能源體系中仍處于主體地位，發(fā)揮著壓艙石作用。據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，今年1至8月，火力發(fā)電量占比71.9%，是最主要來源。
但今年因電煤價格高企，電廠購買動力不足，火電的保障能力出現(xiàn)下降。
今年3月以來，動力煤價格持續(xù)高位，在9月初沖破1000元大關(guān)。據(jù)界面新聞了解，日前部分動力煤現(xiàn)貨已突破1600元/噸。這導(dǎo)致燃煤發(fā)電廠虧損嚴重。
一位不愿具名的港口煤炭分析人士告訴界面新聞，預(yù)計短期內(nèi)煤價暫無下跌可能。
該人士表示，晉陜地區(qū)的煤礦多按核定產(chǎn)能生產(chǎn)，增產(chǎn)困難。鄂爾多斯月底缺票，疊加?xùn)|勝兩起煤礦事故影響，煤炭供應(yīng)資源緊張。
主產(chǎn)區(qū)供應(yīng)偏緊，拉煤車排隊，化工、電廠備貨積極，但目前大部分主力煤礦保電煤供應(yīng)和長期合作用戶，致使市場煤源緊張。
上述人士對界面新聞表示，目前社會煤炭庫存較低，疊加?xùn)|北和華北供暖冬儲需求增多，產(chǎn)地煤價仍有支撐。沿海電廠日耗略有下降，八省電廠日耗降至190萬噸；隨著國慶的開始，電廠日耗還將下降。
環(huán)渤海港口市場穩(wěn)中偏強運行，煤價每天仍在上漲，港口供應(yīng)形勢也未有緩解。
中信證券分析稱，預(yù)計行業(yè)供給緊張的格局年內(nèi)難被扭轉(zhuǎn)，煤價整體有望維持高位。三季度、四季度煤價環(huán)比大概率上漲，市場對板塊的業(yè)績預(yù)期還存在上修可能，板塊配置性價比仍在。
9月29日，國家發(fā)改委表示，要科學(xué)制定實施有序用電方案，必須堅持“限電不拉閘”，堅決避免壓限居民用能的情況發(fā)生。
國家發(fā)改委稱，已多渠道增加能源保供資源，依法依規(guī)釋放煤炭先進產(chǎn)能，有序增加煤炭進口。
此外，需發(fā)揮好中長期合同“壓艙石”作用，推動發(fā)電供熱用煤中長期合同直保全覆蓋，全面簽訂年度和供暖季供氣合同，及早鎖定資源。
簽訂煤炭中長期合同，是中國推行的一項穩(wěn)定煤炭供需平衡、平抑煤價過快上漲的措施。
9月29日，中國煤炭工業(yè)協(xié)會、中國煤炭運銷協(xié)會發(fā)布關(guān)于進一步做好電煤保供工作的通知，要求確保已簽電煤長協(xié)合同履約率、全力增加電煤供應(yīng)量等。
通知提出，要確保已簽電煤長協(xié)合同履約率。各企業(yè)要優(yōu)先確保發(fā)電供熱用戶的長協(xié)合同資源，原則上四季度要按照不少于全年合同量的1/4進行兌現(xiàn)，已簽訂的電煤長協(xié)合同履約率四季度要達到或超過100%。
9月29日，山西與河北、山東等14個省區(qū)市簽訂煤炭中長期合同，保障能源供應(yīng)。山西省能源局相關(guān)負責人表示，供需雙方要嚴格按照任務(wù)分工進行合同洽談，承擔保供任務(wù)的企業(yè)要不打折扣落實保供任務(wù)合同量，合同簽訂率要達到100%。
國家發(fā)改委還提出，按價格政策合理疏導(dǎo)發(fā)電成本，指導(dǎo)各地切實組織好電力市場交易，嚴格落實燃煤發(fā)電“基準價+上下浮動”的市場化價格機制，讓價格合理反映電力供需和成本變化。
9月27日，湖南省發(fā)改委提出，根據(jù)基準價格及浮動機制，湖南省將在現(xiàn)行燃煤火電上網(wǎng)基準價格下，當全省統(tǒng)調(diào)燃煤火電企業(yè)平均到廠標煤單價超過1300元/噸，煤價每上漲50元/噸，燃煤火電交易價格上浮1.5分/千瓦時，上浮幅度最高不超過國家規(guī)定。
當日，安徽省能源局也明確，2021年四季度電力執(zhí)行直接交易價格上浮機制，煤電直接交易價格在基準電價的基礎(chǔ)上可上浮不超過10%。
據(jù)界面新聞梳理，目前除湖南和安徽外，內(nèi)蒙、寧夏、上海等地政府此前已陸續(xù)發(fā)文，允許交易電價基準上浮不超過10%。
這意味著，電價打開了上升通道。在煤價持續(xù)高位的當下，或有更多市場化電力價格進行上調(diào)。