記者 | 王勇

氣溫驟降，貴州電網(wǎng)用電出現(xiàn)緊張情況，當(dāng)?shù)仉娊怃X產(chǎn)能面臨減產(chǎn)。

據(jù)界面新聞獲悉，12月12日，貴州電網(wǎng)發(fā)布《關(guān)于電解鋁企業(yè)實(shí)施負(fù)荷管理有關(guān)要求的通知》稱，11月底以來，貴州全省氣溫驟降，用電量迅速攀升，受高熱值煤不足影響，在電力外送降至最低水平的情況下，水電被迫超發(fā)滿足省內(nèi)電力供應(yīng)需求，但目前水電蓄能逼近安全底線，存在大面積拉閘風(fēng)險(xiǎn)，因此決定對(duì)電解鋁企業(yè)實(shí)施負(fù)荷管理。

具體措施為，在實(shí)施負(fù)荷管理時(shí)重點(diǎn)限制“兩高”企業(yè)，各電解鋁企業(yè)暫按70萬千瓦總規(guī)模調(diào)減，這約占電解鋁總負(fù)荷比例約30%，于12月13日00:00啟動(dòng)，每日按負(fù)荷分配的20%減負(fù)荷，通過五日負(fù)荷管理執(zhí)行到位。

上述通知涉及貴州五家電解鋁企業(yè)，分別為貴州華仁新材料有限公司、遵義鋁業(yè)股份有限公司、貴州省六盤水雙元鋁業(yè)有限責(zé)任公司、貴州興仁登高新材料有限公司、安順市鋁業(yè)有點(diǎn)公司。

據(jù)Mysteel調(diào)研了解，目前貴州地區(qū)共五家電解鋁企業(yè)，運(yùn)行產(chǎn)能約131.5萬噸，占全國(guó)電解鋁產(chǎn)能的3.23%。

中金有色數(shù)據(jù)顯示，貴州電解鋁建成產(chǎn)能145萬噸，當(dāng)前運(yùn)行產(chǎn)能129萬噸，按照30%減產(chǎn)即影響約39萬噸電解鋁產(chǎn)能，預(yù)計(jì)占國(guó)內(nèi)當(dāng)前運(yùn)行產(chǎn)能的0.9%。

這是繼四川和云南后，今年第三個(gè)出現(xiàn)電解鋁限產(chǎn)的地區(qū)。今年8月，受來水偏枯以及高溫影響，云南、四川兩地均采取電解鋁降負(fù)荷措施。

據(jù)上海有色網(wǎng)（SMM）消息，四川省內(nèi)電解鋁6月底運(yùn)行產(chǎn)能107萬噸，今年8月后，受持續(xù)高溫影響，電解鋁廠從限產(chǎn)轉(zhuǎn)成減產(chǎn)，至8月26日累計(jì)減產(chǎn)規(guī)模已達(dá)84萬噸，占四川總運(yùn)行產(chǎn)能的近八成。隨著高溫天氣緩解，四川限電逐漸解除。

云南也在今年8-9月對(duì)電解鋁壓減了10-20%的負(fù)荷。據(jù)SMM，8月，云南電解鋁運(yùn)行產(chǎn)能521.8萬噸，占全國(guó)運(yùn)行產(chǎn)能約12.8%；9月云南電解鋁企業(yè)減產(chǎn)10%左右，省內(nèi)電解鋁運(yùn)行產(chǎn)能較8月底下降約52萬噸。

截至目前，四川、云南兩地產(chǎn)能尚未完全恢復(fù)。中金有色指出，四川復(fù)產(chǎn)產(chǎn)能提升至64萬噸，占總產(chǎn)能比例僅59%；云南仍有約110萬噸電解鋁處于限產(chǎn)狀態(tài)。疊加當(dāng)前貴州限產(chǎn)，西南地區(qū)電解鋁合計(jì)停產(chǎn)產(chǎn)能達(dá)193萬噸。這約占國(guó)內(nèi)電解鋁產(chǎn)能的5%。

中金有色稱，如果電力進(jìn)一步緊張，電解鋁繼續(xù)關(guān)停的可能性仍存。

據(jù)貴州省人民政府網(wǎng)發(fā)布的數(shù)據(jù)，截至2021年末，貴州省電力裝機(jī)容量7573萬千瓦，比上年末增長(zhǎng)1.3%。

其中，火電裝機(jī)容量3572萬千瓦，增長(zhǎng)0.3%，占比約47%；水電裝機(jī)容量2283千瓦，增長(zhǎng)0.1%，占比約三成；并網(wǎng)太陽能發(fā)電裝機(jī)容量1137萬千瓦，增長(zhǎng)7.6%，占比約15%。

據(jù)貴州省能源局官網(wǎng)，12月12日，貴州省能源局組織召開專題會(huì)，研究部署提升煤電機(jī)組發(fā)電能力。貴州能源監(jiān)管辦黨組書記、專員任育之要求，發(fā)電企業(yè)要加大高熱值煤采購(gòu)力度，加強(qiáng)機(jī)組日常運(yùn)行維護(hù)，及時(shí)消除機(jī)組缺陷，切實(shí)減少非停和出力受限。

此外，要求電網(wǎng)企業(yè)要進(jìn)一步優(yōu)化運(yùn)行調(diào)度方式；加大對(duì)落實(shí)電力保供主體責(zé)任的監(jiān)管力度，對(duì)頻繁非停和出力受限機(jī)組進(jìn)行重點(diǎn)監(jiān)管等。

貴州電網(wǎng)隸屬于中國(guó)南方電網(wǎng)公司。民生證券數(shù)據(jù)顯示，通過南方區(qū)域電網(wǎng)，貴州省的“黔電送粵”為區(qū)域協(xié)同發(fā)展提供了動(dòng)力支撐。2022年1-10月，貴州省發(fā)用電凈缺口為371億千瓦時(shí)，同期累計(jì)外送電量507億千瓦時(shí)，省內(nèi)用電處于緊平衡狀態(tài)。

民生證券表示，自2017年煤電去產(chǎn)能至今年煤電“重啟”，2020-2024年的五年“缺電”大周期難以避免。市場(chǎng)對(duì)今年冬季氣候的預(yù)期已轉(zhuǎn)向“暖冬”，但全國(guó)電力供需偏緊的大背景下，局部地區(qū)的極端天氣極有可能帶來限電。

2017年起，國(guó)內(nèi)電解鋁產(chǎn)能從河南、山東向內(nèi)蒙古、云南、四川等用電成本低的地區(qū)轉(zhuǎn)移。據(jù)國(guó)信證券數(shù)據(jù)，山東轉(zhuǎn)移出459萬噸產(chǎn)能，河南轉(zhuǎn)移出235萬噸產(chǎn)能；云南轉(zhuǎn)入492萬噸，內(nèi)蒙古轉(zhuǎn)入420萬噸。

云南、四川等地都是水電大省。這也導(dǎo)致了電解鋁供應(yīng)端，需要面對(duì)水力發(fā)電的季節(jié)性波動(dòng)問題和極端天氣的不確定性。通常來講，水電鋁運(yùn)行穩(wěn)定性不及煤電鋁。

2021年以來的多次限電，對(duì)企業(yè)復(fù)產(chǎn)積極性帶來影響。國(guó)信證券數(shù)據(jù)指出，電解槽關(guān)停后逐臺(tái)啟動(dòng)速度較慢，假設(shè)一個(gè)50萬噸的電解鋁車間，槽型500KA，約有370臺(tái)電解槽，如果分2個(gè)系列，每個(gè)系列每天啟動(dòng)2臺(tái)電解槽，則需要三個(gè)月才能滿產(chǎn)。如果單噸產(chǎn)能重啟費(fèi)用為2000-3000元，10萬噸產(chǎn)能重啟費(fèi)用需要2億-3億元。

中金有色認(rèn)為，四川、云南、貴州地區(qū)相繼限產(chǎn)，表明國(guó)內(nèi)煤炭的供給緊張和今年來水不足的雙重壓力，未來電力緊張格局難改。

從電解鋁供需角度看，地區(qū)產(chǎn)能受限，下游需求好轉(zhuǎn)或利好電解鋁價(jià)格。中金有色指出，下游需求有望受益于地產(chǎn)政策優(yōu)化，后續(xù)有望逐步回暖；前期受到束縛的財(cái)政政策有望逐步顯現(xiàn)效力，供需有望顯著改善。

國(guó)家統(tǒng)計(jì)局于12月14日公布的最新數(shù)據(jù)顯示，12月上旬有色金屬價(jià)格環(huán)比有所上漲。其中鋁錠價(jià)格19362.9元/噸，較上期上漲355.4元/噸，漲幅1.9%。