文 | 另鏡 謝涵
編輯 | 陳彥旭
中國快遞業(yè)的價格戰(zhàn)還沒結(jié)束。但就像中通首席財務官顏惠萍在2022年四季度財務會議上說的，“企業(yè)開始更注重質(zhì)量而不是數(shù)量，競爭也不再不惜一切代價。價格戰(zhàn)變得健康起來?！币哺D難。
2021年起不準再打惡性價格戰(zhàn)的快遞業(yè)誕生新格局。持續(xù)虧損的百世離場，68億元賣身極兔。背靠拼多多和OPPO、VIVO的極兔并購百世，一舉切入淘系，也就是菜鳥系。隸屬阿里的菜鳥網(wǎng)絡，包括三通一達（中通、圓通、申通、韻達），此前將極兔拒之門外。與此同時，背靠京東的眾郵，背靠順豐的豐網(wǎng)，也開始以加盟模式建設網(wǎng)點，下沉到中低端市場搶占份額。
度過一個不打烊的春節(jié)旺季，中國快遞業(yè)務量于2023年年初復蘇。新格局中，誰挺過了2022年，誰又將在2023年掉隊？
中通與順豐全面對壘
從2012年到2022年，掀起第一輪價格戰(zhàn)的中通，在長達十年的激烈對壘中，中通持續(xù)搶占更多電商件市場份額。與此同時，時效件市場龍頭順豐不斷下沉中低端市場，沖擊電商件市場。
電商件市場打價格戰(zhàn)的邏輯并不復雜。你買買買到底發(fā)哪家快遞，多數(shù)時候不由你決定，而是賣家和電商平臺說了算。對他們來說，發(fā)快遞成本越低越好。由于產(chǎn)品幾乎沒有差異化空間，決定成敗的唯一因素，就是控制成本。
通達系中成立時間最晚的中通，2012年起，掀開快遞業(yè)第一次慘烈的價格戰(zhàn)，將單票價格進一步拉低到6元左右。次年10月，順豐以六折定價攬收電商快遞，但以直營模式做低價產(chǎn)品，成本太高，導致2014年盈利大幅下滑，不得不暫停。三年時間里，2015年起，中通站穩(wěn)市占率第一，并一路領跑。
這其實是一輪精心籌備的價格戰(zhàn)。一方面，更精確的數(shù)字化管控與更合理的投入規(guī)劃，能夠提升成本效率；另一方面，更好的服務與時效，提高定價能力。
早在十年前，2005年，中通率先開通了杭州到廣州、杭州到北京兩條跨省班車，成本更低，還避開了飛機不能運化妝品和鐵路有時刻限制的缺點。后來，中通將車輛外包轉(zhuǎn)為自己投資買車，還給所有車輛都裝上了GPS定位。
2009年，中通又推出激勵方案，以高額派費提高了西部偏遠地區(qū)的送貨服務質(zhì)量，從而擴大市場份額。比如西藏是4元，新疆是2.5到3元，華東只有1.5元。一年后，中通還通過股權置換把原先加盟的轉(zhuǎn)運中心變成直營，同時鼓勵員工投資干線車隊，按利潤分紅，把員工都變成自家兄弟，通過全員持股形成利益共同體。
2018年起第二輪價格戰(zhàn)才簡單粗暴了起來。大公司收割中小快遞，降價搶市場，比誰錢袋子更鼓。
不甘心的順豐再次加入戰(zhàn)斗，用時效件的閑置產(chǎn)能來做電商件，2019年5月上線“特惠電商件”。單票成本降到5到8元，可這一看似高效的新嘗試卻一直虧損。2020年順豐才終于決心起網(wǎng)“豐網(wǎng)”，以加盟模式切入電商件市場，和新勢力極兔一起虧錢搶市場。
回顧2021年一季度順豐巨虧，這便是謎底。一方面是新業(yè)務高投入，另一方面是低價換市場。好在順豐及時斷腕，到2022年四季度，低毛利的特惠專配業(yè)務全部完成退市。另外，主打的“電商標快”產(chǎn)品則保持穩(wěn)健增長，推動其直營電商快遞業(yè)務量同比恢復正增長。
回血之后，順豐將在2023年和中通迎來全面對壘。
第一條戰(zhàn)線是守住各自優(yōu)勢主業(yè)市場，中通的電商件，順豐的時效件，提高經(jīng)營效率。第二條戰(zhàn)線源自成為中國聯(lián)邦快遞（FedEx）或者聯(lián)合包裹（UPS）的野心。順豐和中通都想成為一家綜合物流公司，擁有更多的收入增長點。比如，航空物流?？者\逐漸成為快遞公司的標配時，沒有飛機的快遞公司，更可能被淘汰。
焦灼的第二名之爭
2021年惡性價格戰(zhàn)被監(jiān)管部門叫停后，隨著相關政策陸續(xù)出臺，單票價格回歸合理區(qū)間（1元接近成本極限，若再降價即虧損）,快遞公司需要恢復盈利能力，才能最終在二級市場修復價值。
2022年圓通凈利潤快速增長，凈利潤達39.2億元，明顯高于韻達和申通。而過去三年，韻達賺錢能力承壓，常年在14億元徘徊。
韻達如何穩(wěn)定末端網(wǎng)點和提升盈利能力是當前亟待解決的問題。2022年疫情反復，韻達北京大量網(wǎng)點關停，才想起來建網(wǎng)格倉，買自動化設備統(tǒng)一分揀。
對網(wǎng)點的投入和管理，或者說，全業(yè)務流程的精細化運營，是圓通和申通這兩年深根的業(yè)務。在海國證券分析師許可看來，當業(yè)務量規(guī)模接近時，能幫助企業(yè)控制成本的是重資產(chǎn)投資管理和營運體系化的能力。后者才是長期競爭分化的關鍵。
2019年4月起，潘水苗出任圓通速遞總裁，推動快遞全業(yè)務流程數(shù)字化管理。管理駕駛艙、客戶管家、網(wǎng)點管家、運盟、行者等一系列數(shù)字工具，分別用于提升總部成本效率、營銷效率、加盟商效率、干線運輸效率和末端派送效率。
2022年年底簽署《購股權延期協(xié)議》后，阿里仍然是申通占股25%的大股東，創(chuàng)始人陳德軍、陳小英兄妹和入駐的阿里高管一起重塑企業(yè)。而過去一年里，申通不僅在菜鳥網(wǎng)絡的技術支持下，進行數(shù)字化轉(zhuǎn)型，還在繼續(xù)擴充產(chǎn)能。計劃實施的82個產(chǎn)能提升項目中，一半以上已經(jīng)在去年雙11旺季投入運營。
2022年圓通快速縮小與韻達的市占率差距，并在2023年一季度實現(xiàn)超越韻達。但差距仍然微小，第二名之爭仍存在更多可能。
極兔也慢了下來
2021年惡性價格戰(zhàn)被監(jiān)管部門叫停后，隨著相關政策陸續(xù)出臺，單票價格回歸合理區(qū)間（1元接近成本極限，若再降價即虧損）,快遞公司需要恢復盈利能力，才能最終在二級市場修復價值。
在三通一達和順豐積極“降本增效”，尋找新的增長點時，過去狂飆突進的極兔反而在2022年慢了下來。吞并百世后，極兔創(chuàng)始人李杰定下的目標，幾乎一一落了空。
——目標1: “要在2021年底實現(xiàn)日單量沖破4000萬票?！敝钡?022年5月，極兔全網(wǎng)日均票量才超過4000萬單。另有行業(yè)觀察人士還認為，這一成績并不穩(wěn)定。到了7月和8月其票量又回落至3600-3700萬單。
——目標2: “爭取超過圓通，再用最短的時間成為位列中通、韻達之后的‘中國加盟制快遞第三’?！本腿站唵瘟慷?，極兔未能打破三通一達格局，仍在逐步縮小其與申通的差距。極兔目前可以說中國第四或者第五大快遞公司。
——目標3: “2022年中沖擊上市?！甭吠干缭槿耸糠Q，極兔計劃于2023年下半年在香港沖擊IPO。比原計劃又晚了一年。在全球市場，不能再靠燒錢搶市場，超低價策略失效，極兔還會面臨價值重估。
在海外，跨境物流的鏈條長、環(huán)節(jié)還多，需要精細化運營，也打不了閃電戰(zhàn)。一個中國商品送至海外消費者手中，要經(jīng)歷境內(nèi)攬收、分揀運輸、境內(nèi)清關、海陸空運輸、海外清關、海外倉儲和分揀、末端配送。2022年極兔一口氣在5個國家展業(yè)，包括阿聯(lián)酋、沙特阿拉伯、墨西哥、巴西和埃及。而每個國家政治地緣、消費習慣、市場法規(guī)等都存在差異，投入風險高。
無論是中國，還是海外市場，極兔都無法再繼續(xù)講高速增長的商業(yè)冒險故事。
2021 年中國快遞業(yè)務量突破 1000 億件后，快遞業(yè)從增量競爭轉(zhuǎn)向存量競爭?？爝f行業(yè)平均單價呈現(xiàn)逐年下降，從 2010 年的 24.57 元/件下降至 2022年的 9.6 元/件。這仍是一場比拼誰出價更低的生意。但強監(jiān)管下，價格戰(zhàn)演變成比拼服務和效率的長線競爭。
然而，極兔收購百世，兩網(wǎng)融合的效果并不理想。切入淘系后，極兔單量仍然主要來自拼多多，占85%左右。另外，在兩網(wǎng)融合的過程中，除了義烏等極兔加盟商實力較強的重點區(qū)域，大片區(qū)域重新劃片，造成末端站點服務不穩(wěn)定?！叭ㄒ贿_”還蠶食了一批百世網(wǎng)點。
快遞站隊電商平臺的時代也正在結(jié)束。自打極兔吞并百世，間接切入菜鳥系后，電商平臺和快遞公司之間的聯(lián)系開始變得松散。2022年雙11期間，抖音電商在部分城市試點推出物流服務“音需達”，接入京東快遞、順豐、中通、圓通、韻達等快遞。今年3月，極兔和申通也宣布接入京東商城。
可是新的電商生態(tài)中，極兔也沒能挖掘出增量。擁有海量用戶的短視頻，其直播帶貨服務暫時沒能為其貢獻大量訂單。據(jù)極兔的二級加盟商表示，抖快訂單在系統(tǒng)占比大約在5%，甚至還不到。
今年3月，無論是同比還是環(huán)比，順豐、韻達、圓通、申通平均單票收入均在下滑。天風證券分析師程新星因此認為，快遞業(yè)競爭超出預期。價格戰(zhàn)加劇背景下，企業(yè)盈利的不確定性上升。而盈利能力強，現(xiàn)金流充沛，財務風險小是一家公司打新一輪價格戰(zhàn)的底氣。
運營|陳小妍