文|獵云網(wǎng) 孫媛
5月，大廠2023年Q1財報如約而至，降本增效依然是主基調(diào)。
事實上，自互聯(lián)網(wǎng)關鍵轉(zhuǎn)折之年2022年開始，降本增效就成為互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的共識，被反復提及，反映到今年Q1財報上，這一策略在宏觀經(jīng)濟復蘇帶動下，更為“療效顯著”。
不僅阿里、百度、騰訊不約而同出現(xiàn)了營收跟凈利潤的雙增長，扭虧為盈跟實現(xiàn)盈利等捷報也在今年一季度財報中頻繁出現(xiàn)。
快手以Q1經(jīng)調(diào)整凈利潤 4200 萬元，實現(xiàn)上市后首次實現(xiàn)集團層面整體盈利；美團以一季度歸母凈利潤33.58億（去年同期-57.02億），同比增158.9%，實現(xiàn)扭虧為盈；小米更是以整體毛利率實現(xiàn)19.5%的增長，達到了近五個季度的歷史新高。
近兩年堅持的降本增效，顯然在財務上取得了階段性的成效，業(yè)績復蘇已悄然發(fā)生，但大廠們的降本動作并未停止，甚至還揭開增效新篇章。
在今年第一份成績單中，聚焦、提效、生態(tài)成京東關鍵詞，降本增效有效實施下，京東通過對業(yè)務架構的調(diào)整，更為強調(diào)業(yè)務聚焦與供應鏈能力，劉強東也表示將重點回歸經(jīng)營戰(zhàn)略核心“成本、效率、體驗”上來；阿里在“瘦身”的同時，更是以1+6+N的分拆，開啟了一場動到根基的組織變革；李彥宏讓百度圍繞文心一言在新時代中建立新生態(tài)，百度智能云不再將追求規(guī)模放在第一位，主動砍掉低質(zhì)量項目和產(chǎn)品，強調(diào)利潤和增長質(zhì)量。
一套降本+增效的組合拳下，本季財報似乎拉開了互聯(lián)網(wǎng)時代變局的序幕。
降本增效新篇：騰訊進行到底，阿里由守轉(zhuǎn)攻
談及降本增效，這一動作的發(fā)生得追溯到2022年各大廠的營收增速下滑。
騰訊2022年Q1，凈利潤為255.5億元人民幣，同比下跌23%，這已經(jīng)是騰訊連續(xù)三個季度凈利潤下滑；百度2022年Q1，凈利潤同比下滑10%；阿里巴巴2022年Q2（按自然年計算），營收2055.55億元，經(jīng)營利潤同比下滑19%，凈利潤同比下滑53%。
彼時，阿里張勇在2022年Q2（自然年）財報會上如此定義降本增效、成本優(yōu)化：“不是一個單獨的財務措施，是跟整個戰(zhàn)略選擇、對環(huán)境的判斷和對階段戰(zhàn)略取舍的高度有關系”。任正非在內(nèi)部信中也表示，“盲目投資的業(yè)務要收縮”。
也就是從2022年開始，過去靠“人海戰(zhàn)術”砸人砸錢砸出來的“高速擴張”，隨著大廠從追求規(guī)模轉(zhuǎn)為追求質(zhì)量和利潤，從2022年開始由業(yè)務到人開啟了大刀闊斧的“斷舍離”。
公開資料顯示，去年以來，騰訊先后關停QQ堂、小鵝拼拼、企鵝電競、VUE VLOG、快報、看點App、掌上WeGame、搜狗搜索App、花藤等非核心業(yè)務，下架及關停的知名APP超16款。同樣，阿里先后關閉阿里旺旺群聊服務、采源寶、友啥、禮發(fā)發(fā)、天貓正當紅、活力營、精彩盒。
美團去年關停北京、甘肅、青海、寧夏、新疆等多省市社區(qū)團購業(yè)務美團優(yōu)選，今年放棄自營打車業(yè)務；百度則關閉Wonder、看多多、音磁、一局、快照、糯米等，元宇宙“希壤”邊緣化；京東關閉京東金融App青春版、東東有魚，解散京喜。
而聚焦核心業(yè)務、組織結構瘦身，不可避免帶來人員大精簡。
從財報數(shù)據(jù)來看，除京東和拼多多外，騰訊阿里百度等大廠在2021年迎來了員工人數(shù)的峰值，隨后便步入人員結構優(yōu)化階段。
來源：獵云網(wǎng)
阿里巴巴繼2022年全年員工減少19576人后，一季度又減4524人。與之對應的是，本地生活、大文娛、創(chuàng)新業(yè)務等多項業(yè)務虧損收窄。而在一季度財報發(fā)布后的一周，阿里云智能又被曝開始進行整體比例約7%的組織崗位和人員優(yōu)化。
而騰訊以近一年減少9992人，直接把公司的薪酬開支從去年同期的292.29億元減少至272.99億元。
以季度平均值來看，阿里2022年平均每季度減員4894人，略高于2023年Q1減員人數(shù)；而騰訊2022年平均每季度減員1083人，2023年Q1減員人數(shù)為2215人，為去年平均季度減員人數(shù)的一倍，頗有加速態(tài)勢。
騰訊的優(yōu)化提速，從馬化騰對降本增效的堅持可見一斑。去年年底在內(nèi)部員工大會上，馬化騰提及，未來還需要繼續(xù)加強和堅持降本增效，要形成一個習慣，甚至公開表示“業(yè)務的盈利情況如果不好，該砍還是得砍”。
2022年騰訊營銷費用減至292億元，同比壓縮了28%。今年一季度，騰訊銷售及市場推廣開支為70億元，同比減少13%，占比從6%減少至5%；一般及行政開支減少8%至246億元，頗有一番將“降本”進行到底的態(tài)勢。
基于過去1年多騰訊高調(diào)的成本優(yōu)化、業(yè)務收縮，其業(yè)績復蘇也較為顯著。財報顯示，截至2023年3月31日止的三個月，騰訊總收入1499.86億元，同比增長11%；公司權益持有人應占盈利為258.38億元，同比增長10%。2022年四季度，騰訊收入1449億元，同比增長0.5%，此前兩個季度后再度實現(xiàn)正增長，去年四季度，騰訊盈利增長重新回到兩位數(shù)。
而另一邊，阿里CFO徐宏也給出了繼續(xù)做降本增效的答案，在“優(yōu)化運營成本結構”上，會裁員、控制營銷投放、給邊緣業(yè)務做減法。
1+6+N作為阿里24年來最重要的一次組織變革，預示阿里正全面進入“由守轉(zhuǎn)攻”。而未來12到18個月內(nèi)，盒馬、阿里云以及菜鳥以及菜鳥將陸續(xù)完成上市的計劃表，也讓降本增效迫在眉睫。
據(jù)截至今年一季度末的阿里2023財年財報顯示，當期中國商業(yè)板塊經(jīng)調(diào)整EBITA為1848.62億元，在內(nèi)部一騎絕塵；阿里云這一指標為14.22億元，已能夠獨立支撐門戶。同期阿里其它業(yè)務板塊雖虧損同比均有收窄，但經(jīng)調(diào)整EBITA依然為負。其中，虧損最大的本地生活板塊，經(jīng)調(diào)整EBITA為-140.21億元，菜鳥這一指標為-3.91億元。
從財報數(shù)據(jù)對比來看，阿里降本增效已初見成效，各項業(yè)務虧損程度，同比均有所收窄。
而降本增效策略，也讓各大廠在經(jīng)營效率上收效顯著，這一點從2022Q1-2023Q1各大廠凈利潤率變化可見一斑。
來源：獵云網(wǎng)
2022 年，快手工作主基調(diào)就是 " 降本增效 "，全年經(jīng)調(diào)整凈虧損 4532.2 萬元，同比大幅收窄。今年一季度，降本增效策略成為快手實現(xiàn)整體盈利的關鍵。快手 CFO 金秉表示，" 集團毛利率從 2022 年 Q1 的 41.7% 提升至今年 Q1 的 46.4%，銷售及營銷開支占總收入的比重由去年同期的 45% 下降至 34.6%，研發(fā)開支占總收入的比重由去年同期的 16.7% 降至 11.6%，從而使集團在去年 Q2 提前兩個季度實現(xiàn)國內(nèi)分部運營利潤轉(zhuǎn)正，海外業(yè)務逐步減虧，以及本季度首次經(jīng)調(diào)整凈利潤轉(zhuǎn)正。"
值得注意的是，與一眾大廠持續(xù)降本態(tài)勢有一絲不同，百度Q1財報透露出可能進入新的投入促增長階段。
就2023年Q1來看，百度銷售及管理費用率、研發(fā)費用率較之前都在提升，前者為19.7%，后者提升到21.7%。尤其是銷售及管理費用，在Q1達到45.33億元，同比增長15.8%，環(huán)比增長8.7%。
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重研發(fā)、尋增量，2023主打戰(zhàn)略增效
誠然，營銷費用、人力成本都可以通過削減來實現(xiàn)，但通過“節(jié)衣縮食”的降本來增效并非長久之策。
從財報來看，各家公司都面臨著主業(yè)承壓、競爭加劇的現(xiàn)況，尋求新增長成為眼下必須思考的命題，畢竟相比“降本”，“增效”才是企業(yè)戰(zhàn)略初衷。從長遠角度來看，大廠們也的確在更具有戰(zhàn)略價值的業(yè)務上持續(xù)堅定的投入，甚至以一場自我變革來應對轉(zhuǎn)型和進化的岔路口。
在今年ChatGPT引發(fā)的新一輪AI浪潮下，大模型無疑是大廠們趨之若鶩的新增長引擎之一，這一點在Q1財報中昭然若揭。
作為國內(nèi)廠商中大語言模型的“食蟹者”，百度投入了大量資金用于人才招募和頂配GPU的采購，這一季度的短期投資較上季度增加了382.9億元，且同比增長了10.0%。百度智能云收入同比增長8%至42億元，在一季度non-GAPP 口徑下實現(xiàn)盈利。
百度發(fā)布“文心一言”后，給云業(yè)務帶來正面效應。官方數(shù)據(jù)顯示，目前已經(jīng)有15萬企業(yè)申請加入“文心一言”內(nèi)測，3月百度智能云銷售線索同比增長超過400%。
本次財報后的電話會議上，李彥宏和百度管理層也將關注重點明顯轉(zhuǎn)移到智能云、生成式AI和大模型文心一言上，認為其將助力百度實現(xiàn)長期、可持續(xù)的增長，簡而言之，就是“錢景可期”。
阿里將各項業(yè)務獨立后加大投入的同時，也全面進入“技術驅(qū)動增長”的產(chǎn)出階段。2022年，阿里技術相關成本費用超1200億元。阿里云發(fā)布的AI大模型通義千問，亦宣布將接入阿里巴巴所有產(chǎn)品，進行全面升級改造，也給阿里的多業(yè)務矩陣的未來帶來新的想象空間。
除了“通義千問”AI大模型的發(fā)布和應用之外，阿里云還在今年開啟了史上最大規(guī)模降價、提升合作伙伴傭金率等舉措，這些均表明阿里云同樣由守轉(zhuǎn)攻，全力擴大規(guī)模，鞏固自己的份額和技術領先優(yōu)勢。
而騰訊對視頻號的厚望仍保持不變，今年以來，騰訊持續(xù)加碼視頻號商業(yè)化建設，推出視頻號小店，視頻號將收取服務費，進一步帶動騰訊集團整體增效。
據(jù)騰訊2023年Q1財報顯示，網(wǎng)絡廣告業(yè)務收入同比增長17%至210億元。騰訊稱，是得益于視頻號的新增收入來源、小程序中廣告的增加及移動廣告聯(lián)盟的復蘇。去年Q4，視頻號直播打賞收入強力增長，廣告收入也增長，第四季度廣告收入超過10億元。
而除了近三年發(fā)展的視頻號站上增效C位外，騰訊低調(diào)自研“混元大模型”，及對外投資大模型也成為今年來焦點。先是4000萬美元投向MiniMax，催生AIGC獨角獸，后連續(xù)出手深言科技以及王慧文創(chuàng)辦的光年之外，征戰(zhàn)AI的野心可見一斑。
此前對于混元的低調(diào)，馬化騰曾回應稱，這是幾百年不遇的、類似發(fā)明電的工業(yè)革命一樣的機遇。“所以我們覺得（AI）非常重要，但這的確需要有很多的積累”。為此，在研發(fā)上，騰訊依舊舍得花錢。本季度騰訊研發(fā)開支達152億元，保持歷史高位。近五年以來，騰訊累計研發(fā)開支已超2200億元。
除BAT外，想要搶占大模型機遇還有小米和網(wǎng)易，只不過更多可能是在應用端。
在Q1財報中，小米集團總裁盧偉冰除了表示芯片業(yè)務“必須去做”以外，也表達了會積極擁抱大模型并做重點投入，但更多可能會在小米的小愛同學、MIUI的發(fā)布上，以及機器人等方面與大模型結合?！皶咀陨淼臉I(yè)務相結合，所有的技術能力最后都要轉(zhuǎn)化為業(yè)務成果?！痹趫蟾嫫趦?nèi)，小米研發(fā)支出達到41億元，同比增長17.7%，預計2023年全年總研發(fā)投入將超過200億元。
網(wǎng)易在尋求“第二增長曲線”的背景下，也拋出了AI大模型概念。丁磊表示，“網(wǎng)易的首要任務是探索AI大模型在不同產(chǎn)品場景下的應用，并研發(fā)出更符合用戶體驗的優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品”。
2023年Q1，網(wǎng)易研發(fā)費用為37億元，同比增長10%，研發(fā)費用占總營收的15%。據(jù)悉，網(wǎng)易互娛AI LAB已自研AI語音生成、AI視頻動捕、AI模型等數(shù)十款AI提效工具。
而AI大模型這一概念的確在二級市場頗具吸引力，在5月25日-26日，網(wǎng)易美股股價從80.79美元/股上漲至91.02 美元/股，漲幅達12.66%。
從減少不必要的支出，到蓄力對未來的投資，在大廠們該省省、該花花的Q1財報中，可以預見，財務降本仍在持續(xù)，戰(zhàn)略增效已在路上，AI或是一場新征途。